Restricted Evaluación del buen gobierno y la gestión de riesgos de una aseguradora y su grupo asegurador Seminario regional sobre reaseguros y otras formas de transferencia de riesgos Bogotá, Colombia, de mayo de 2015 Gunilla Löfvendahl Senior Financial Sector Specialist

Restricted 2 Importancia del buen gobierno y la gestión de riesgos La regulación y la supervisión basadas en el riesgo y en principios implican alejarse de las normas detalladas y preceptivas para utilizar más principios generales, que constituyen los estándares con arreglo a los cuales las aseguradoras deben desempeñar sus funciones Los principios describen a menudo el resultado deseado, sin especificar de forma detallada cómo alcanzarlo. La responsabilidad para su consecución recaen en el consejo y la alta dirección de las aseguradoras Centrarse en el buen gobierno y la gestión de riesgos permite detectar antes los problemas

Restricted 3 Principios Básicos (ICP) de referencia Foco de atención Gobierno corporativo (ICP 7) Gestión de riesgos y controles internos (ICP 8) Divulgación (ICP 20) Métodos Información y labor supervisora (ICP 9) Medidas preventivas y correctivas (ICP 10) Ejecución (ICP 11)

Restricted 4 Los cimientos de estándares y prácticas adecuados Líneas claras de responsabilidad y rendición de cuentas Estructuras claras Objetivos estratégicos y valores corporativos, incluido el apetito por el riesgo Conocimientos e independencia de los miembros del consejo Calidad y obligaciones de la alta dirección Gestión de riesgos adecuada, acorde con la estrategia Funciones de control interno: auditoría interna, actuarios designados, cumplimiento, etc. Incentivos adecuados, incluida la política de remuneración Divulgación de información y disciplina de mercado

Restricted 5 En resumen... Comprobar que existe una jerarquía de buen gobierno adecuada y con un correcto funcionamiento (evitando conflictos de intereses) y que el consejo y la alta dirección asumen las funciones de vigilancia que les corresponden Comprobar que existe una función de gestión de riesgos con un correcto funcionamiento y mecanismos de control adecuados dentro de la empresa, para que todas las partes asuman las funciones que les corresponden de conformidad con las normas y reglamentos, así como con la estrategia y los objetivos de la empresa Facilitar el control externo mediante la divulgación de información, para fomentar el buen funcionamiento del mercado

Restricted 6 Ejercicio Lea la descripción del caso. Analícelo y responda a las preguntas siguientes:  Como supervisor de Provicence, ¿qué aspectos del buen gobierno, el control interno y la gestión de riesgos le hubiesen preocupado?  ¿Qué marco regulador debería haber establecido y qué medidas de supervisión podía haber adoptado para evitar o mitigar los problemas que se produjeron más tarde?  ¿De qué modo podría incentivar al sector asegurador para que adoptase mejores marcos y prácticas de buen gobierno? ¿Qué aspectos incluiría en su lista de mejoras? Presente sus resultados Resumen y debate