Microfinanzas e Inclusión Financiera Paola a Microfinanzas e Inclusión Financiera Paola a. pedroza FONDO MULTILATERAL DE INVERSIONES – Grupo bid IV Congreso Latinoamericano de Bancarización y Microfinanzas

TEMARIO FOMIN: Una propuesta de trabajo Situación actual Entorno de negocios Conclusiones

TEMARIO FOMIN: Una propuesta de trabajo Situación actual Entorno de negocios Conclusiones

El Fondo multilateral de inversiones (FOMIN) ES UN LABORATORIO: prueba nuevos modelos de negocio cuya escala puede adaptarse ESTÁ FOCALIZADO PRINCIPALMENTE EN LAS POBLACIONES POBRES Y DE INGRESO BAJO: hogares; micro, pequeñas y medianas empresas; pequeños agricultores Buscar mejorar el ACCESO A SERVICIOS FINANCIEROS, MERCADOS Y CAPACIDADES, Y SERVICIOS BÁSICOS Financiamiento Responsable Protección al Consumidor Gobierno Corporativo Transparencia Canales Productos

FOMIN – CIFRAS Financiamiento Responsable Protección al Consumidor Gobierno Corporativo Transparencia Canales Productos

FOMIN – acceso al financiamiento Brechas Intervenciones Inversión en fondos (capital de riesgo) y en microfinacieras Productos financieros (microcrédito, crédito rural, ahorros, remesas) Canales – tecnología Entorno Finanzas responsables (transparencia, gobierno corporativo, protección al consumidor) Empresas dinámicas en etapa temprana Empresas pequeñas y medianas Financiamiento Responsable Protección al Consumidor Gobierno Corporativo Transparencia Canales Productos Microempresas rurales y de subsistencia Hogares de Bajos Ingresos

~ 200.000 receptores de pagos de protección social BRECHA: ~27 millones de familias con pagos de protección social < 10 % tienen cuenta de ahorros BENEFICIARIOS PREVISTOS: ~ 200.000 receptores de pagos de protección social PROYECTOS: Se han aprobado 3 proyectos y se aprobarán de 10 a 14 proyectos más. Mayor información: www.pro-savings.org

BENEFICIARIOS PREVISTOS: BRECHA: Rezago tecnológico que limita la eficiencia y el alcance en la provisión de servicios financieros BENEFICIARIOS PREVISTOS: ~ 250.000 hogares de bajos ingresos PROYECTOS: Se han seleccionado 31 ideas de proyectos, 6 aprobados, 8 más en análisis Mayor información: www.tec-in.org

INSTRUMENTOS DEL GRUPO BID: Nueva iniciativa BRECHA: Ausencia de modelos de financiamiento que apoyen el crecimiento de empresas lideradas por mujeres. INSTRUMENTOS DEL GRUPO BID: Cooperación técnica Líneas de crédito Garantía parcial de crédito Para fortalecer instituciones financieras que desean ampliar sus carteras de financiamiento a PyMEs propiedad de mujeres (desarrollo de nuevos productos y servicios, sistemas de información de gestión, formación, etc.) .

TEMARIO FOMIN: Una propuesta de trabajo Situación actual Entorno de negocios Conclusiones

FINDEX GLOBAL – ACCESO A SERVICIOS BANCARIOS Financiamiento Responsable Protección al Consumidor Gobierno Corporativo Transparencia Canales Productos Fuente : Asli Demirguc-Kunt and Leora Klapper. 2012. Measuring Financial Inclusion: The Global Findex. World Bank Policy Research WP 6025

FINDEX GLOBAL – ACCESO A SERVICIOS BANCARIOS Fuente : Asli Demirguc-Kunt and Leora Klapper. 2012. Measuring Financial Inclusion: The Global Findex. World Bank Policy Research WP 6025

AMÉRICA LATINA Y EL CARIBE – REGIÓN CON OPORTUNIDADES POBLACIÓN > 15 AÑOS Regional Colombia Con cuenta en institución financiera formal 39% (14-56%) 30% Con préstamo en institución financiera formal 8% (2-17%) 12% Con cuenta de ahorro 10% (4-18%) 9% Con tarjeta de crédito 18% 10% Fuente: Asli Demirguc-Kunt and Leora Klapper. 2012. Measuring Financial Inclusion: The Global Findex. World Bank Policy Research WP 6025

AMÉRICA LATINA Y EL CARIBE – TAMAÑO DEL MERCADO DE MICROCRÉDITO Fuente: Pedroza, Paola. 2011. Microfinanzas en América Latina y el Caribe: El sector en cifras. Fondo Multilateral de Inversiones, Grupo Banco Interamericano de Desarrollo.

ESTRUCTURA DEL MERCADO Fuente: Pedroza, Paola. 2011. Microfinanzas en América Latina y el Caribe: El sector en cifras. Fondo Multilateral de Inversiones, Grupo Banco Interamericano de Desarrollo.

A pesar de los importantes avances de la industria, sólo el 15%* ACCESO A pesar de los importantes avances de la industria, sólo el 15%* de las microempresas en América Latina y El Caribe tienen acceso a microcrédito… * Diversidad Fuente: Pedroza, Paola. 2011. Microfinanzas en América Latina y el Caribe: El sector en cifras. Fondo Multilateral de Inversiones, Grupo Banco Interamericano de Desarrollo.

TASAS DE INTERÉS 1 Promedio regional 30,7% País Microfinanzas Bancos Premium Bolivia 20% 11% 9% Brasil 40% 15% 25% Colombia 32% 12% México 72% 18% 54% Perú 28% 14% Se utiliza el razón ingresos financieros nominales de cartera/cartera bruta como una aproximación a las tasas de interés . Fuentes: Pedroza, Paola. 2011. Microfinanzas en América Latina y el Caribe: El sector en cifras. Fondo Multilateral de Inversiones, Grupo Banco Interamericano de Desarrollo. Dodl, Alessandra y José Renato Barros, 2010. Desafios do Sistema Financiero Nacional. Elsevier. Brasil.

TEMARIO FOMIN: Una propuesta de trabajo Situación actual Entorno de negocios Conclusiones

ENTORNO DE NEGOCIOS Finanzas Responsables Transparencia Ratings The Mix Microscopio Gobierno corporativo Apoyo al trabajo de la FBBVA Proyecto de asistencia técnica Protección al consumidor Trabajo con reguladores Apoyo a pilotos Smart Campaign

EL MICROSCOPIO GLOBAL Qué es? Qué busca: Qué lo hace diferente? Índice que analiza de forma comparativa el entorno de negocios para las microfinanzas 11 indicadores específicos del sector Enfocado al sector privado Incluye 55 países Qué busca: Describir las condiciones que hacen que el sector prospere Facilitar la discusión sobre el desarrollo del sector Resaltar mejores prácticas Qué lo hace diferente? Información centralizada y transparente Notas con descripciones para cada indicador Actualización anual

MICROSCOPIO – UNA HERRAMIENTA ÚNICA La versión 2011 es resultado de una revisión metodológica. Más especifico a las microfinanzas Indicadores sobre en entorno de negocios general fueron remplazados Más completo No sólo microcrédito Más enfocado En las condiciones macro del sector Nueva estructura El índice es calculado primero con base en los indicadores específicos de microfinanzas y luego se aplica un factor de ajuste político.

MICROSCOPIO – CATEGORÍAS E INDICADORES 1. Marco Regulatorio y Práctica Regulación y supervisión de carteras de microcrédito Formación de instituciones de microcrédito reguladas/supervisadas Formación/operación de instituciones de microcrédito no reguladas Capacidad de regulación y supervisión de microfinanzas (incluido crédito y otros servicios) Marco regulatorio para la captación de depósitos 2. Marco Institucional Transparencia contable Protección a los clientes: Transparencia de precios Protección a los clientes: Resolución de conflictos Centrales de riesgo Políticas y práctica de transacciones financieras a través de agentes Factor de ajuste: Estabilidad Conmociones políticas que afectan las microfinanzas Estabilidad política

MICROSCOPIO – COBERTURA GEOGRÁFICA Armenia, Azerbaiyán, Bosnia y Herzegovina, Georgia, Kirguistán, Tayikistán, Turquía Egipto, Líbano, Marruecos, Yemen Bangladesh, Camboya, China, India, Indonesia, Mongolia, Nepal, Pakistán, Filipinas, Sri Lanka, Tailandia, Vietnam Argentina, Bolivia, Brasil, Chile, Colombia, Costa Rica, Rep. Dominicana, Ecuador, El Salvador, Guatemala, Haití, Honduras, Jamaica, México, Nicaragua, Panamá, Paraguay, Perú, Trinidad y Tobago, Uruguay, Venezuela Camerún, República Democrática del Congo, Etiopía, Ghana, Kenia, Madagascar, Mozambique, Nigeria, Ruanda, Senegal, Tanzania, Uganda

MICROSCOPIO – CALCULANDO EL ÍNDICE Categoría 2 (50%) Contiene 5 indicadores individuales Puntaje agregado 0-100 Factor de ajuste (shocks sistémicos-máx.. 25) + Puntaje básico Puntaje Final _ = Categoría 1 (50%)

MICROSCOPIO – CALIFICACIÓN GENERAL

MICROSCOPIO – AMÉRICA LATINA Y EL CARIBE Puntaje general  Puesto País Puntaje Cambio de puesto 1 Perú 67,8 - 2 Bolivia 64,7 3 El Salvador 58,8 4 Colombia 56,0 +1 5 Ecuador 55,1 -2 =6 México 53,6 +7 Panamá +3 8 Paraguay 53,3 9 Brasil 49,2 +5 10 Chile 46,8 -3 11 Honduras 46,3 -1 12 Rep. Dominicana 46,1 13 Uruguay 44,4 14 Nicaragua 42,3 -8 15 Costa Rica 39,7 16 Guatemala 39,0 -5 17 Jamaica 29,1 +2 18 Argentina 28,8 19 Haití 26,6 20 Venezuela 25,1 21 Trinidad y Tobago 21,8 Los primeros cinco puestos han sido consistentes Se ve una mejora en las economías más grandes de la región Brasil mejora sustancialmente La posición mundial y regional de Uruguay y Panamá ha cambiado desde el año pasado. Fuente: Vanesa Sánchez . 2011. EIU. Microscopio global sobre el entono del negocios para las microfinanzas. Londres

MICROSCOPIO – LOS PRIMEROS PUESTOS Descubriendo la excelencia Líderes en capacidad regulatoria y supervisión Perú y Pakistán La mejor regulación y supervisión de carteras de microcrédito Pakistán, Filipinas y Uganda Líder en protección a los clientes Bolivia Centrales de riesgo para las microfinanzas Ecuador Fuente: Vanesa Sánchez . 2011. EIU. Microscopio global sobre el entono del negocios para las microfinanzas. Londres

MICROSCOPIO – TENDENCIAS En los primeros diez puestos: Hay un camino claro y definido para ofrecer servicios de microfinanzas La transformación y formación: upgrading/downgrading y greenfields. Las microfinancieras no están expuestas a límites de tasas de interés o a competencia fuerte del Estado. Desempeño consistente en las dos categorías Marcos regulatorios sólidos bien implementados Apoyo institucional más allá de leyes y políticas Apoyo institucional al sector y buenos estándares Los ambientes políticos y sociales son favorables No existen movimientos en contra de las microfinanzas en específico Fuente: Vanesa Sánchez (EIU)

MICROSCOPIO – DISPONIBILIDAD Los resultados del estudio se analizan en un modelo en Excel, que evalúa y compara los 55 países en detalle. El reporte en PDF, disponible en español e inglés, explora los resultados del modelo. El reporte y el índice pueden consultarse en: www.eiu.com/microscope2011 www.fomin.org www.caf.com/microfinanzas www.ifc.org/microfinance

MICROSCOPIO EN DETALLE – EL MODELO EXCEL

TEMARIO Situación actual FOMIN: Una propuesta de trabajo Entorno de negocios Conclusiones

CAMBIO DE PARADIGMAS ANTES AHORA El sector público/multilateral desplaza al privado Colaboración público-privada es esencial Contra-cíclico Pro-cíclico, no independiente de eventos macroeconómicos Movilización de depósitos: opcional Movilización de depósitos: imperativo Regulación y supervisión: opcional Regulación y supervisión: cada vez más necesario (atención al riesgo sistémico) Fondeo: tamaño Fondeo: diversificación de fuentes Alejamiento del cliente (tecnologías de control remoto) Conocimiento del cliente – “Back to Basics” Enfoque: acceso a financiamiento Enfoque: calidad de los servicios, atención al cliente Equilibrio y competencia en el mercado Protección al cliente

CONCLUSIONES La integración a marcos normativos existentes es crucial La masificación e innovación viene de las instituciones. Principios mínimos de transparencia y protección al consumidor.

Gracias! paolap@iadb.org