SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Ponente: Fernando Mª Nogués Moreno Fecha: 26/11/08 Hora: 18.45

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Fase Común De la propuesta de Convenio Junta de Acreedores Aprobación Judicial del Convenio Fase de liquidación Calificación del Concurso Conclusión Fases del Concurso Fortuito Culpable Sección 1ª = Declaración del Concurso Sección 2ª = Administración del Concurso Sección 3ª = Determinación de la masa Activa Sección 4ª = Determinación de la masa Pasiva Sección 5ª = Convenio o Liquidación Sección 6ª = Calificación del Concurso Secciones del Concurso 1

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Pérdidas acumuladas Riesgo por fuerte dependencia Desfase de ingresos y gastos Obsolescencia Elevadísimo absentismo Conflictividad elevada Problemas entre socios Incompetencia de gestión Fraude Cansancio herederos Endógenas CAUSAS DE CRISIS EMPRESARIAL Disminución de ventas Insolvencia clientes Cambios Tecnológicos o de Mercado Crisis general o del sector Competencia dominante “Corte del crédito” (financiación y descuento) Fuerza mayor Rechazo del mercado por acción significativa Exógenas 2

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Reducción de costes Reducir plantilla (ERE) Cierre de empresa Cierre de empresa y evitar salpicaduras Continuar la actividad “Pegar pelotazo” Reducir pasivo Reparto (herederos) Apartar a un socio Compra de una participación Reparto de Activos Propia Con otra empresa ¿Qué quiero hacer? 3

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Balance al último 31 de diciembre Balances 3 a 5 últimos años Balance a final del mes anterior Cuenta Resultados al último 31 de diciembre Cuenta Resultados 3 a 5 últimos años Cuenta Resultados a final del mes anterior Acceso al Mayor de 3 últimos años Cuentas anuales, memoria, Informe de gestión Análisis lista de acreedores Análisis y Diagnóstico Confección estado de situación real 4

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Propia Peritos Valoración Liquidación Concurso Procedimientos Supuestos FM Tools PC Balan Consultor PC Bal Análisis Deusto Ordimega Programas de análisis 5

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Umbral de rentabilidad ROE PER Liquidez Disponibilidad Rotación de Activo Rotación de stocks Endeudamiento Ratio de cobro Ratio de pago Resumen de ratios del sector Magnitudes a tener en cuenta KPM Registros mercantiles Publicaciones COMPARACIÓN CON DATOS DEL SECTOR INFORMES DE INFORMA 6

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Activo Fijo Activo Fijo No Exigible No Exigible Existencias Exigible a M y L plazo Existencias Activo Circulante Realizable Exigible a corto plazo Realizable Exigible a corto plazo Disponible Disponible Balance ideal de una empresa industrial Balance ideal de una empresa comercial 8

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL CONSEJOS A TENER EN CUENTA 1.- El activo circulante ha de ser casi el doble que el pasivo exigible a corto. 2.- El realizable más el disponible, debe de igualar al pasivo exigible a corto. 3.- Los fondos propios han de suponer entre el 40 y el 50% del pasivo. 4.- Los fondos propios no pueden ser inferiores al 50% del capital social. 5.- Comparar ratios de la empresa con el sector. 6.- La rentabilidad financiera, superior a deuda pública. 7.- El ratio de disponibilidad, como mínimo 0,3. 8.- El endeudamiento, entre 0,4 y 0,6. 9.- El plazo medio de pago, mayor que el de cobro. 10.- Calcular el umbral de rentabilidad. 15

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL 16 RESUMEN DE MASAS Y PARTIDAS PATRIMONIALES

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Causas Convocatoria de Junta General Quorum Acuerdo Nombramiento de Liquidadores Balance provisional Acta Notarial de aceptación Balance Final de la Liquidación Escritura de extinción Cancelación de asientos registrales CONCURSO DE ACREEDORES Liquidación 17

SEMINARIO DE DERECHO CONCURSAL Comerciantes No Comerciantes Suspensión de pagos Quita y Espera Procedimientos Concursales antes de la nueva Ley Quiebra Concurso de Acreedores Concurso necesario Ordinario = 3 Administradores Concursales Nueva Ley Abreviado (menos 1 millón €) = 1 Adm. Concursal Concurso voluntario 18