Esta guía ha sido realizada con el fin de estudiar el libro Invierte en tu Futuro de Julie Stav.

I. Fondos de Acciones (capitulo 5) ¿De dónde surgen? ¿Qué son? Ejemplo

FONDOS MUTUOS ADMINISTRADOS: aquellos que poseen administradores  FM de inversión en el mercado monetario (money market mutual funds).  Fondos de bonos (bond funds o “fondos de ingreso fijo”).  Fondos de acciones (stock funds o “fondos de capital”).  Fondos híbridos (hybrid funds o “fondos de acción moderada o balanceados”).

Fondos de Acciones  Invierten en acciones de fondos de capital.  Riesgo ligado a las cías. que invierten.  Inversiones pueden ser en cías. pequeñas, medianas o grandes; de un sector particular; o también en cías. muy estables.

Tipos de Fondos de Acciones:  Fondos de crecimiento agresivo: invierten en cías. de baja capitalización con potencial de aumentar capital.  Fondos de títulos del mercado emergente: invierten en cías. radicadas en regiones en vías de desarrollo.  Fondos de títulos globales: invierten en cualquier cía. alrededor del mundo.  Fondos de crecimiento e ingresos: invierten en cías. de crecimiento de capital a largo plazo con ingresos estables que ofrecen dividendos y crecimiento de las ganancias.  Fondos de crecimiento: invierten en cías. que, a la vez, reinvierten sus ganancias en expansión, adquisiciones y/o investigación y desarrollo. Estas cías. tienen la posibilidad de revalorar el capital en lugar de generar un flujo de dividendos. Continúa…

Continuación: Tipos de Fondos de Acciones:  Fondos de dividendos: invierten en cías. que poseen dividendos constantes.  Fondos de títulos internacionales: invierten 2/3 al menos en cías. fuera de los Estados Unidos.  Fondos de títulos regionales: invierten en cías. ubicadas en regiones específicas del mundo.  Fondos de títulos sectoriales: invierten en cías. de industrias relacionadas, como servicios financieros, atención médica, recursos naturales, tecnología o servicios públicos para la revalorización del capital. Fuente: Fuente:

Ejemplo: Dodge & Cox Funds (DODGX)  Familia de Fondos Fondo de Acciones:  Portafolio diversificado de acciones ordinarias.  Invierten en cías. devaluadas en el mercado pero con posibilidades de crecimiento a largo plazo. Siguiendo la categorización anterior es un Fondo de crecimiento agresivo. Para morningstar, es un fondo large value. Fund Facts: Fund Inception DateJanuary 4, 1965 Total Net Assets (as of 9/30/2008) $45.3 billion Minimum Initial Investment $2,500 Minimum Initial IRA Investment $1,000 Minimum Subsequent Investment $100 DistributionsDividends are distributed in March, June, September and December; capital gains, if any, are distributed in December and March. Fuente: Fuente:

Dodge & Cox Stock en morningstar.com Sector Breakdown (% of stocks) Information26.82 Software3.20 Hardware10.99 Media10.76 Telecommunications1.87 Service48.28 Healthcare21.80 Consumer Services7.49 Business Services2.23 Financial Services16.76 Manufacturing24.90 Consumer Goods5.40 Industrial Materials10.26 Energy 9.25 Utilities 0.00 Growth of $10, # Fund # Current Category # Index Fund /- S&P 500 TR /- Cat

Fuentes:  Stav, Julie. Invierte en tu Futuro  Funds_83_14343.html   t/Snapshot.aspx?Country=USA&pgid=het opquote&Symbol=DODGX