TEMAS CONTROVERTIDOS EN LA APLICACIÓN DEL RÉGIMEN DE PRECIOS DE TRANSFERENCIA
EXISTENCIA DE VINCULACIÓN 1. EXISTENCIA DE VINCULACIÓN SELECCIÓN DEL MEJOR MÉTODO 2. SELECCIÓN DEL MEJOR MÉTODO TIPO Y CARACTERÍSTICAS DE LA OPERA- CIÓN BAJO CONTROL TESTED PARTY MÉTODOS TRADICIONALES VS. MÉTODOS DE UTILIDAD
3. COMPARABILIDAD ANÁLISIS DE LA OPERACIÓN A TESTEAR INFORMACIÓN PARA EVALUAR EL ANÁ- LISIS FUNCIONAL Y DE COMPARABILIDAD DOCUMENTACIÓN RESPALDATORIA DEL ANÁLISIS DE COMPARABILIDAD ANÁLISIS DE LAS CONDICIONES PACTADAS
AJUSTES A LA COMPARABILIDAD USO DE COMPARABLES EXTERNOS EN DESMEDRO DE LOS COMPARABLES INTER- NOS Y/O LOCALES EMPRESAS SELECCIONADAS COMO COMPARABLES SELECCIÓN DE LOS FACTORES DE RENTA- BILIDAD (PLI)
ESTUDIO DE PRECIOS DE TRANSFERENCIA 4. ESTUDIO DE PRECIOS DE TRANSFERENCIA CALIDAD DEL CONTENIDO
VENTAJAS DERIVADAS DEL CONTROL DE PRECIOS DE TRANSFERENCIA UN CASO EMBLEMÁTICO
CONTRATOS Empresa Petrolera Argentina Trader Banco Islas Caymán E.E.U.U. crudo US$ 700 M (US$ 14 x br.) SWAP
OPERATORIA – DESTINO DE LA MERCADERÍA Empresa Petrolera ARGENTINA CHILE Crudo Oleoducto
CONTRATO DE SWAP Empresa Petrolera ARGETNINA BANCO E.E.U.U. SWAP US$ 18 US$ “spot” SI: Precio “SPOT” es < a us$ 18 “Petrolera Arg.” Paga la Diferencia Precio “SPOT” es > a us$ 18 “Banco EEUU” Paga la Diferencia US$ 18 ==> PRECIO DE CORTE
EMISIÓN DE DEUDA ISLAS CAYMÁN Trader FIDEICOMISO Banco (Fiduciario) Emisión de Deuda US$ 700 M (US$ 14 x br.) Calificación “AAA”: - Moody’s - Standard & Poors - Duff & Phelps
EMISIÓN DE DEUDA VENTA COLATERAL Trader ISLAS CAYMÁN FIDEICOMISO E.E. U.U. Banco crudo Cancelación deuda US$ 900 M
OPERATORIA – FACTURACIÓN Empresa Petrolera Argentina Trader Banco Islas Cayman E.E.U.U. crudo US$ 700 M (US$ 14 x br.) SWAP US$ 18 spot US$ 700 M Deuda crudo US$ 900 M FIDEICOMISO
INCIDENCIA FISCAL RETENCIÓN EN LA FUENTE IMPUESTO A LAS GANANCIAS Base Imponible: US$ 200 MILLONES 50 Millones de Barriles X US$ 4 por barril (US$: ) Apróx.: