I SEMINARIO - TALLER INTERNACIONAL PROMOCION Y FINANCIAMIENTO A LA MYPE´s Y LAS MEJORES PRACTICAS BANCARIAS DE CHILE

TALLER A Grupo 2 Integrantes: Carlos Blanco Mónica Rosales María Julia Tur Maira Jiménez José Gaspar Rodríguez Oscar Rodríguez Leonardo Chiriboga Enrique Hein

LA INTERVENCIÓN DE LA BANCA DE DESARROLLO EN EL ESTABLECIMIENTO Y OPERACIÓN DE NUEVOS ESQUEMAS DE GARANTÍA PARA RESPALDAR EL ACCESO DE LA MICRO Y PEQUEÑA EMPRESA AL FINANCIAMIENTO BANCARIO

1. ¿Cuál es el mecanismo operativo que se recomienda debe adoptar la BD para canalizar su respaldo de garantía, sin afectar la efectiva asunción de riesgo crediticio por parte de las instituciones de la BC y de las organizaciones de micro finanzas?

A) El principio básico para el otorgamiento del crédito debe sustentarse en la capacidad y voluntad de pago del deudor. Por lo tanto, las garantías deben tener rol secundario, es decir carácter contingente. B) Bajo este principio, los fondos de garantía (FG) pierden vigor, en razón de que los bancos deberían dar más importancia a la capacidad de pago y evaluar las garantías de manera complementaria. C) La BD debería constituir FG cuando es necesario para apoyar el acceso de las MYPE´s al financiamiento bancario. D) Es decir, el FG debe constituirse como complemento a insuficientes garantías reales. E) El FG debe funcionar con reglas estrictas para el funcionamiento en el mercado con respaldo de las IFIS respecto a la evaluación crediticia, seguimiento y control del destino del crédito hasta su recupero, de manera que la responsabilidad sobre la evaluación del riesgo siempre sea del IFIS y no se traspase este rol al BD.

2. ¿Qué porcentaje del riesgo crediticio debiera asumir la BD para asegurar que no se disminuya la responsabilidad del IFIS en el análisis de crédito y la evaluación del proyecto? En que casos podría variar?

Mientras más pequeño sea el porcentaje de riesgo crediticio que asuma la BD, mayor será el nivel de responsabilidad del IFIS en la evaluación de riesgo. Principio

Consideramos que la BD debería asumir como máximo el 25% de riesgo crediticio, bajo los siguientes criterios: a) No generar dispersión en la evaluación de la capacidad y voluntad de pago por parte de las IFIS. b) No masificar los FG, haciendo uso de él en forma selectiva para respaldo de una operación de crédito. c) Evitar sobre-garantizar el crédito ya que por la diferencia normalmente los intermediarios solicitan otras garantías.

Considerando que las IFIS trasladan el costo de la comisión a los deudores, también sería recomendable, que reduzcan el costo financiero para éstos, toda vez que el riesgo sobre el 25% del crédito sería asumido por la BD.

3. ¿Bajo qué criterios debe la BD retirar gradualmente su respaldo de garantías?

* En principio, cuando la BD interviene en el financiamiento de las MYPE´s mediante el otorgamiento de un FG, genera un deterioro en la evaluación de riesgo por parte de las IFIS. * Por lo tanto, la BD debiera retirarse en la medida que los intermediarios dispongan de metodologías de evaluación crediticias apropiadas para el segmento y que existan normas bancarias específicas para controlar el riesgo.

4. ¿De qué manera podría la BD impulsar y respaldar mejor la formación de fondos locales de garantía y de sociedades de garantía recíproca?

Entendemos que se podría generar impulsando como primer aportante a la constitución de un FG- local a los que se pueden sumar otras IFIS (proveedores, compradores, beneficiarios, etc).

5. ¿Qué nuevos esquemas permitirían a las microempresas ir formando sus propios fondos de contingencia para respaldar su acceso al financiamiento formal, con el respaldo de la banca de desarrollo?

Certificados de sociedad de participación múltiple: grupo integrado por personas de la misma comunidad quienes hacen aportes voluntarios para tomar un certificado de depósito y pueden acceder a un crédito hasta por el 100% del monto del certificado. Fondo fiduciario: los clientes entregan bienes a un fondo que se dispondrán para entregarlos en garantía por un plazo determinado.

Sociedades de garantía recíproca: al nivel de regiones en función de la actividad económica de cada unidad productiva. FG constituido, por un plazo determinado, por el intermediario y la BD u otra institución en porcentajes que ellas acuerden, para garantizar créditos que otorga el intermediario a los microempresarios. Las entidades asumen las eventuales pérdidas en forma proporcional a su aporte al fondo.

6. ¿Si las pequeñas unidades productivas tienen mayor capacidad para cubrir tasas de interés más elevadas que las que prevalecen en el mercado, de qué manera podrían destinar parte de esta capacidad a la adquisición de un respaldo de garantías de la BD sobre bases rentables?

Sobre la base de una tasa de interés adecuada para la rentabilidad de la unidad productiva a financiar, este diferencial se puede destinar a la constitución de un FG mediante la adquisición de instrumentos financieros (CDA, letras de crédito), que sirvan para respaldar futuras operaciones de crédito..Es un fondo rentable y de disponibilidad inmediata para el microempresario en el caso que lo requiera y no tenga operaciones de crédito con la institución.