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Private & Confidential 1. Tabla de Contenidos 2 Indicadores Macroeconómicos Descripción del Negocio Proyectos Indicadores Financieros 1 2 3 4 Directorio.

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1 Private & Confidential 1

2 Tabla de Contenidos 2 Indicadores Macroeconómicos Descripción del Negocio Proyectos Indicadores Financieros Directorio Visión y Estrategia de la Compañía 5 6

3 Private & Confidential Indicadores Macroeconómicos- Perú se destaca como una de las principales economías de Latinoamérica… 3 Inversiones de países de Grado Percepción del RiesgoÍndice de protección de inversores Fuente: Doing Business Junio 2011 Fuente: S&P, Fitch, Moodys Diciembre 2011 Fuente: Banco Central del Perú, Diciembre 2011 Peru EMBIGLA EMBIG Crecimiento del PBI Real %: Mejor Interpretación Fuente: IMF, Banco Central del Perú, J.P. Morgan

4 Private & Confidential x PBI per cápita del Perú (US$ miles) Fuente: INEI Inflación (%) Reservas Internacionales (% PBI) Fuente: Latin Focus Consensus Forecast Crecimiento del PBI Real & Inflación ( e promedio) Fuente: IMF Indicadores Macroeconómicos- Perú destaca como una de las principales economías de Latinoamérica…

5 Private & Confidential Tabla de Contenidos 5 Indicadores Macroeconómicos Descripción del Negocio Proyectos Indicadores Financieros Directorio Visión y Estrategia de la Compañía

6 Private & Confidential 2. Descripción del Negocio- El Grupo Hochschild 6 Fundado en 1911, El Grupo Hochschild (GH) con sede en Lima, Perú tiene dos principales giros de negocio. Negocio Minero Constituida por una PLC, totalmente compatible con el código de anuncio del Reino Unido. Actividades: Productora de Oro y Plata. Operaciones: Perú, Argentina y México Listada en la Bolsa de Londres (LSE:HOC) Market Cap: US$2.8bn FTSE 250 Negocio Industrial Actividades: cemento, cal y concreto. Operaciones: Perú Listada en la Bolsa de Valores de Lima (BVL: CPACASC1-PE) Además, el GH patrocina a TECSUP, la organización líder sin fines de lucro, Instituto Técnico del Perú, que ya opera en 3 Campus y una nueva universidad, que está actualmente en desarrollo. Cementos Pacasmayo stock index evolution since IPO +365% Source: Factset. Market data as of December 30, 2011

7 Private & Confidential 7 El rendimiento de Pacasmayo se debió princiaplmente al crecimiento en el sector construcción, que en los ultimos cinco años ha crecido el doble que el PBI peruano. Despachos de Cemento Pacasmayo (000 MT) PBI Construcción PBI Peruano CAGR 2006–2011: 7.0% 2.0x En el Perú, el cemento se vende principalmente a una base de clientes muy fragmentada, que consiste principalmente en compra de sacos para la construcción o mejora personal de sus hogares, un segmento conocido en nuestra industria como Auto-Construcción. Fuente: Banco Central del Perú CAGR 2006–2011: 11.9% Fuente: Banco Central del Perú CAGR 2006–2011: 11.7% Fuente: Archivos de la Empresa Impactado por elecciones Impactado por crisis global Base de Clientes Pacasmayo Descripción del Negocio – Líder en un mercado atractivo en expansión

8 Private & Confidential 2. Descripción del Negocio- Mercado de cemento segmentado geográficamente 9 Líder en la atractiva región Norte del Perú: 23.3% de la población peruana 15.5% del PBI nacional Las actividades económicas principales son la agricultura, manufactura y el comercio. Dividida en tres regiones Principales: Norte: Pacasmayo y Selva Centro: Lima y Andino Sur: Yura y Sur El costo de transporte explica la segmentación natural en el mercado de cemento. Mercado de Cemento Peruano Despacho de Cemento y Cuota de Mercado (en '000 de toneladas métricas) Selva Pacasmayo Fuente: ASOCEM, INEI, ADUANET (SUNAT) Fuente: INEI Crecimiento en despachos de cemento en el Perú Año tras Año variacion (%)

9 Private & Confidential 2. Descripción del Negocio- Extensa red de distribución 9 Pacasmayo ha desarrollado una de las mayores redes independientes de distribución al por mayor de materiales de construcción en el Perú, Distribuidora Norte Pacasmayo S.R.L. (DINO) Exclusivamente distribuyen y venden cemento Pacasmayo y materiales relacionados con la construcción provenientes de terceros. La red consiste en 145 minoristas con 222 tiendas bajo la marca de DINO. Aspectos destacados de DINOPresencia Geográfica (# Tiendas) Fuente: Archivos de la Empresa 3 ra Ingresos de materiales de Construcción (US$mm) Tumbes (24) Piura (41) Chiclayo (30) Cajamarca (21) Pacasmayo (30) Trujillo (40) Chimbote (36) Materiales de Construcción Tubes Steel rebars Wires Other small tools CAGR 2009–2011: 27.2%

10 Private & Confidential 2. Descripción del Negocio- Extensa red de distribución 10 Pacasmayo compra o provee la mayoría de los productos que se ofrecen en la red de DINO. Desarrolla varios programas de fidelización e incentivos Asociación con los principales bancos locales para financiar la compra de productos Programa de Fidelización: Los empleados pueden canjear puntos por premios Aspectos destacados de DINO Nuestra red de distribución nos ha permitido construir un fuerte reconocimiento de nuestra marca entre los minoristas y consumidores finales en este mercado. Fuente: Archivos de la Empresa Fuente: INEI, Archivos de la Empresa Poblacion proyectada para el 2010, INEI 2 '000 de habitantes por tienda 3 Incluyendo la ciudad de Trujillo y Pacasmayo 4 Incluyendo la ciudad de Chiclayo 5 Incluyendo la ciudad de Chimbote.

11 Private & Confidential 2. Descripción del Negocio- Flexibilidad operativa y eficiente 11 La compañía opera varios hornos horizontales y verticales que varían en capacidad, esto le permite adaptarse rápidamente a las demandas del mercado de manera eficiente. Ubicación: Pacasmayo 667km al norte de Lima Capacidad de producción de cemento: 2.9mm TM/año Capacidad de producción de Clinker: 1.45mm TM/año Hornos: (3) horizontales, (6) verticales y (1) Otro. Ubicación : Rioja está a 468 km este de la carretera Panamericana Norte Capacidad de producción de Cemento: 200k TM/año Capacidad de producción de Clinker: 200k TM/año Capacidad de cemento proyectada para el 3Q 2012: 440k TM/año Hornos: (3) verticales Planta Cementos Pacasmayo Planta Cementos Selva Fuente: Archivos de la Empresa

12 Private & Confidential 2. Descripción del Negocio- Costo-eficiencia de la energía y la proximidad a las materias primas 12 Las canteras de la empresa se encuentran próximas a sus plantas de producción lo que permite minimizar los costos de transporte. El compañía estima que sus canteras existentes tienen para abastecer sus operaciones con piedra caliza por lo menos 70 años ( en base a los niveles de producción del 2010) Cement plantLimestone quarries Ready-mix Commercial office Aspectos Destacados Principal fuente de energía: Carbón y electricidad Cambiando el consumo de carbón bituminoso por el de carbón antracita que se produce localmente y es mucho más barato. Recientemente adquirió las concesiones mineras de antracita para reducir la exposición a los precios del carbón Suministro de electricidad por Electroperú mediante un acuerdo de largo plazo Las canteras de Caliza estan a 60 km (38 millas) de la planta de Pacasmayo minimizando los costos de transporte. Chiclayo Pacasmayo Cajamarca Moyobamba Tarapoto Yurimaguas Bagua Piura Chimbote Trujillo Rioja Mix de Carbón % Mina de carbón de antracita2011

13 Private & Confidential 2. Descripción del Negocio- Innovación y reconocimiento de marca 13 Pacasmayo se caracteriza por su énfasis en la investigación y desarrollo para asegurar que sus productos cumplan con las necesidades de los consumidores y mejorar la eficiencia de sus operaciones. Evolución del factor Clinker/Cemento Amplia gama de productos Tipo MS Se utiliza para proteger contra la acción moderada del sulfato, tales como las estructuras de drenaje, con más acción de lo normal, pero no inusualmente severas, concentraciones de sulfato en el agua subterránea. EXTRAFORTE Se utiliza para propósitos generales, y es similar a Portland Tipo I. Es ampliamente utilizado en nuestro mercado debido a su eficacia y bajo calor de hidratación Tipo V Se utiliza en el hormigón expuesto a la acción sulfúrica, principalmente en lugares donde el suelo o el agua subterránea tiene un contenido alto de sulfato. Tipo I Cemento con propósito general EXTRADURABLE Usado en el hormigón que está expuesto a la acción sulfúrica. Recomendado para construcciones de puertos, plantas industriales y construcción de las aguas residuales. Fuente: Archivos de la Empresa

14 Private & Confidential Tabla de Contenidos 14 Indicadores Macroeconómicos Descripción del Negocio Proyectos Indicadores Financieros Directorio Visión y Estrategia de la empresa 6

15 Private & Confidential 3. Proyectos – Visión general del Proyecto Fosfatos 15 Pacasmayo cuenta con una alianza estratégica con Mitsubishi Corporation, líder en la comercialización mundial de roca fosfórica. Hitos del ProyectoAcontecimientos más destacados del proyecto Ubicación Adjudico la concesión de Bayovar, deposito Nº9 Informe definitivo de materiales mineralizados Pre-pruebas piloto Asociación estratégica con Mitsubishi Corporation Estudio de Pre- Factibilidad: Producción de 2.5mm TM/año de roca fosfórica Adjudicó la concesión del área acuática para comenzar estudio de viabilidad (otros metros de perforación) Bayóvar Parachique Puerto Rico To Piura Bayóvar Parachique Puerto Rico Highways Bayóvar No Se llegó a la conclusión de los estudios de factibilidad (CDO – Comienzo de Operaciones) Estimación de materiales mineralizados de aproximadamente 540mm TM, con un contenido promedio de P205 de 18,5% Producto final de alta calidad por su fuerte reactividad Ubicación estrategica cerca de las canteras, servicios públicos y aeropuerto Producción esperada de roca fosfórica de 2,5mm TM/año Los ingresos y generación del EBITDA se esperan que empiezen en el Asociación con Mitsubishi Corporation: Participación del 30% se vende a Mitsubishi por $ 46.1mm en diciembre de 2011(Pacasmayo tiene el 70% restante de participación) Acuerdo off-take por 20 años de 2,0 mm TM / año

16 Private & Confidential 3. Proyectos – Visión general del Proyecto Salmueras 16 Pacasmayo se asoció con Quimpac, la compañía química más grande en el Perú, para aprovechar todo el potencial de sus depósitos de Salmueras Acontecimientos más destacados del ProyectoUbicación En conjunto con Quimpac, una empresa química líder en el Perú, donde Pacasmayo posee el 74,9% y Quimpac el restante 25,1% Pacasmayo y Quimpac contribuyeron con sus concesiones y se comprometieron en invertir $114,2 millones en el proyecto Las conseciones de Salmueras (Ñamuc, El Tablazo y Cañacmac) cubren 136,230 hectareas Se han obtenido los permisos de las comunidades locales Proyecto Salmueras – Proceso Químico Salmueras Roca de Fosfato Óxido de Calcio + Secondary Products Óxido de MAgnesio Ladrillos aislantes Cloruro de Magnesio Proceso Aman Bromuro de Sodio Cloruro de Sodio De-icing Bromo líquido Flama retardante Ácido Clohrídico Cloro Gas Cloruro de Potasio Fertilizer Fosfato Dicálsico Animal feed Principal ProductsInputs

17 Private & Confidential Tabla de Contenidos 17 Indicadores Macroeconómicos Descripción del Negocio Proyectos Indicadores Financieros DIrectorio Visión y Estrategia de la Empresa 6

18 Private & Confidential 1 Excluye no recurrente ~ 28 mm de dólares en activos relacionados con la venta de derechos de concesión y seleccionado (Mina Raúl) 2 Con exclusión de los cargos por deterioro de activos mineros de zinc de ~ 35 mm de dólares. 4. Indicadores Financieros- Desempeño financiero sobresaliente 18 Históricamente hemos logrado un crecimiento en los ingresos, flujo de caja consistente y altos márgenes Ingresos (US$mm) EBITDA Ajustado (US$mm) 12 Fuente: Archivos de la Empresa Utilidad Bruta (US$mm) Despachos de Cemento (000 MT) 1 2

19 Private & Confidential 4. Indicadores Financieros- Incremento esperado del EBITDA Se espera que la demanda regrese a los niveles normalizados de crecimiento después de un año electoral Cambio continuo de carbón bituminoso importado por carbón antracita local Aumento de la capacidad de clinker en Pacasmayo en 200k toneladas métricas que se espera operar en el 2Q12 Aumento de la capacidad de cemento en Rioja en 240k de toneladas de cemento prevista para operar en el 3Q12 Rendimiento ilustrativo del EBITDA Capacidad instalda futura: Cemento: 3.2mm TM Clinker: 1.7mm TM + Aumento en la capacidad de producción de 240k TM de cemento + Aumento en la capacidad de producción de 200k TM de clinker Capacidad instalda actual: Cemento: 2.9mm TM Clinker: 1.5mm TM + Mayor demanda después de elecciones + Cambio favorable del la mix de carbón Bituminoso/Antracita

20 Private & Confidential 4. Idicadores Financieros – Estructura de Capital saludable 20 Pacasmayo ha operado históricamente en niveles bajos de apalancamiento, esto le proporciona la flexibilidad financiera necesaria para continuar la ejecución de su estrategia Fuente: Archivos de la Empresa EBITDA/gastos por interesesDeuda Neta/EBITDA Deuda/Patrimonio 1 EBITDA excluye no recurrentes~US$28mm relacionados con la venta de derechos de conceción y activos seleccionados (Mina Raúl) 2 EBITDA no incluye cargos por deterioro de activos mineros de ZINC por~US$35mm EBITDA excluye no recurrentes ~US$28mm relacionados con la venta de derechos de conceción y activos seleccionados (Mina Raúl) 2 EBITDA no incluye cargos por deterioro de activos mineros de ZINC por ~US$35mm

21 Private & Confidential Tabla de Contenidos 21 Indicadores Macroeconómicos Descripción del Negocio Proyectos Indicadores Financieros Directorio Visión y Estrategia de la Compañía 6

22 Private & Confidential 5. Directorio experimentado 22 Directores Dionisio Romero* Lino Abram** Presidente del Directorio de Arellano Investigación de Marketing Gianfranco Castagnola* Gianfranco Castagnola* Ex CEO de Pacasmayo Roberto Dañino** Ex primer Ministro del Perú y Embajador del Perú en los United States Hilda Ochoa- Brillembourg* Ex Director del Banco Central de Reservas Raimundo Morales** Ex director ejecutivo del Banco de Crédito del Perú Rolando Arellano* Ex jefe de Inversiones del Banco Mundial Humberto Nadal** Presidente del directorio del Banco de Credito del Peru Eduardo Hochschild** Presidente * Miembros Independientes** Miembros del Comite Ejecutivo Ex presidente del Fondo mi Vivienda y actual CEO de Pacasmayo

23 Private & Confidential Tabla de Contenidos 23 Indicadores Macroeconómicos Descripción del Negocio Proyectos Indicadores Financieros Directorio Visión y Estrategia de la compañía

24 Private & Confidential 6. Visión y Estrategia de la Empresa 24 El objetivo de Pacasmayo es continuar abasteciendo la creciente demanda de cemento en la zona norte del Perú, mientras maximiza la rentabilidad y el valor para sus accionistas Continuar enfocados en nuestro principal negocio de suministrar el cemento en el norte del Perú Mejorar la eficiencia operativa para reducir los costos de producción Profundizar nuestra relación comercial con los minoristas y consumidores finales Continuar enfocados en ser el principal proveedor para las soluciones de construcción en nuestra zona de influencia Desarrollar nuestros recursos minerales Realizar adquisiciones de manera selectiva La visión de Pacasmayo es ser uno de los principales productores de cemento en términos de rentabilidad y conciencia ambiental en América Latina

25 Private & Confidential 25

26 Private & Confidential Shareholders Structure 26


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