Modificaciones a las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) en Vigor a Partir de 2005 e Impacto en la Normatividad Mexicana               7 de octubre de 2004 Juan M. Gras William A. Biese

Proyecto de Mejoras a las NIIF Este proyecto se inició a raíz de las preguntas y críticas a las NIIF que surgieron por parte de las entidades reguladoras, contadores públicos y otras partes interesadas Los objetivos del proyecto fueron Reducir o eliminar alternativas, redundancia y conflictos entre las normas Manejar algunos problemas de convergencia, e Introducir otras mejoras Se revisaron 15 de las 41 Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) en vigor y deberán aplicarse a ejercicios que comiencen el 1 de enero de 2005 o en fecha posterior, recomendándose su aplicación anticipada 6

Nuevas NIIF Además, se han publicado cinco NIIF; dos en vigor en 2004 y tres en 2005 NIIF 1 – Adopción inicial de las Normas Internacionales de Información Financiera (2004) NIIF 2 – Pagos basados en acciones (2005) NIIF 3 – Combinaciones de Negocios (2004, sustituye a la NIC 22) NIIF 4 – Contratos de Seguros (2005) NIIF 5 – Activos No Circulantes Conservados para la Venta y Operaciones Discontinuadas (2005, sustituye a la NIC 35) 6

Importancia de las NIIF en México Boletín A-8 de los Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados (PCGA) en México A partir de 1995, la supletoriedad de las NIIF aplica cuando no existe una norma específica emitida por el IMCP Toda norma nueva que publique el Instituto Mexicano de Contadores Públicos (IMCP), que anteriormente se aplicaba supletoriamente una NIIF, sustituye a la NIIF correspondiente En circunstancias no previstas ni en los PCGA ni en las NIIF, la supletoriedad se dará en otro cuerpo de principios (en la mayoría de los casos, los U.S. GAAP) Con base en lo anterior, los cambios a las NIIF que entren en vigor en 2005 deben revisarse para determinar su impacto en los PCGA 6

Importancia de las NIIF en México Interpretaciones del Boletín A-8 de PCGA Circular 41 Cuando se considere conveniente, en caso de que exista un aspecto particular que sea cubierto por las NIIF o algún otro cuerpo normativo en relación a una regla de carácter general, que las normas contables mexicanas o las NIIF no lo cubran, se podrá recurrir a dichos pronunciamientos particulares, siempre que no contravengan el espíritu de la regla general adoptada Circular 45 El uso supletorio de las NIIF es obligatorio una vez que inicie la vigencia señalada en la propia NIIF indicada Circular 49 Lista de las NIIF que se consideran PCGA Debe actualizarse con las nuevas normas emitidas desde junio 1996 6

NIIF – Cambio Núm. 1 Presentación de Estados Financieros Normas respectivas NIIF – NIC 1 PCGA – Serie A, Boletín B-1 En México no es aplicable la NIC 1, ya que los PCGA contienen normas que abordan la presentación de estados financieros La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto por Alternativas para el orden y formato del balance general El estado de flujo de efectivo vs. el estado de cambios en la situación financiera 36

NIIF – Cambio Núm. 1 Presentación de Estados Financieros Los cambios a la NIC 1 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA Las principales áreas que cambiaron en la NIC 1 revisada, son Clasificación de activos y pasivos Presentación y revelación Otros cambios 36

NIIF – Cambio Núm. 2 Inventarios Normas respectivas NIIF – NIC 2 PCGA – Boletín C-4, Boletín B-10 En México no es aplicable la NIC 2, ya que los PCGA contienen normas que abordan el tratamiento contable de inventarios La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto que el PCGA aún permite el método de costo directo y exige la reexpresión Los cambios a la NIC 2 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 2 Inventarios Las principales áreas que cambiaron en la NIC 2 revisada, son Aclaración del alcance de la norma Costos de compra de inventarios Otros costos Uniformidad de las fórmulas de costos Prohibición de UEPS como fórmula de costo Revelación y reversión de ajustes por baja de valor 36

NIIF – Cambio Núm. 3 Políticas Contables, Cambios en Estimaciones Contables y Errores Normas respectivas NIIF – NIC 8 PCGA – Boletín A-7 En México no es aplicable la NIC 8, ya que los PCGA contienen una norma que aborda cambios en políticas contables y estimaciones y errores La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto por el tratamiento de los cambios en políticas contables Los cambios a la NIC 8 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 3 Políticas Contables, Cambios en Estimaciones Contables y Errores Las principales áreas que cambiaron en la NIC 8 revisada, son Selección de políticas contables Importancia relativa Cambios voluntarios en políticas contables Corrección de errores de períodos anteriores Impracticabilidad Revelación de cambios inminentes en políticas contables 36

NIIF – Cambio Núm. 4 Hechos Ocurridos Después de la Fecha del Balance Normas respectivas NIIF – NIC 10 PCGA – Boletín B-13 En México no es aplicable la NIC 10, ya que los PCGA contienen una norma que aborda los eventos que ocurran después de la fecha del balance general La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales Los cambios a la NIC 10 eliminan una diferencia importante con PCGA relativa a los dividendos que se declaren después de la fecha del balance general 36

NIIF – Cambio Núm. 5 Propiedades, Planta y Equipo Normas respectivas NIIF – NIC 16 PCGA – Boletín C-6, Boletín B-10 En México no es aplicable la NIC 16, ya que los PCGA contienen normas que abordan el tratamiento contable de inmuebles, maquinarias y equipo La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto por la reexpresión obligatoria conforme a PCGA Los cambios a la NIC 16 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 5 Propiedades, Planta y Equipo Las principales áreas que cambiaron en la NIC 16 revisada, son Reconocimiento de costos posteriores Medición y reconocimiento de costos de desmantelamiento, eliminación y restauración de activos Lineamientos para reconocer la depreciación Fecha en que se deja de reconocer el activo y clasificación de la ganancia 36

NIIF – Cambio Núm. 6 Arrendamientos Normas respectivas NIIF – NIC 17 PCGA – Boletín D-5 En México no es aplicable la NIC 17, ya que los PCGA contienen una norma que aborda el tratamiento contable de los arrendamientos La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto por operaciones de venta y arrendamiento en vía de regreso Los cambios a la NIC 17 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 6 Arrendamientos Las principales áreas que cambiaron en la NIC 17 revisada, son Eliminación de alternativas contables para los costos directos iniciales en los estados financieros de los arrendadores Clasificación de los arrendamientos en terrenos y construcciones 36

NIIF – Cambio Núm. 7 Efectos de las Variaciones en los Tipos de Cambio de la Moneda Extranjera Normas respectivas NIIF – NIC 21, NIC 29 PCGA – Boletín B-15 En México no es aplicable la NIC 21, ya que los PCGA contienen una norma que aborda los efectos de los cambios en los tipos de cambio y en la conversión de estados financieros La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto por El concepto y el uso de la moneda funcional Reexpresión obligatoria por inflación conforme a PCGA Reexpresión de cifras comparativas de años anteriores 36

NIIF – Cambio Núm. 7 Efectos de las Variaciones en los Tipos de Cambio de la Moneda Extranjera Los cambios a la NIC 21 no crean ni eliminan una diferencia importante con los PCGA Las principales áreas que cambiaron en la NIC 21 revisada, son Sustitución de “moneda en la que se informa” por “moneda de presentación” Sustitución de “moneda de medición” por “moneda funcional” Requisito de determinar la moneda funcional y medir los resultados y la situación financiera en dicha moneda Eliminación de la opción limitada que contenía la versión anterior de la NIC 21 de capitalizar las diferencias cambiarias derivadas de una fuerte devaluación, limitada por la NIC 29 36

NIIF – Cambio Núm. 8 Informaciones a Revelar Sobre Partes Relacionadas Normas respectivas NIIF – NIC 24 PCGA – Boletín C-13 En México no es aplicable la NIC 24, ya que los PCGA contienen una norma que aborda las informaciones a revelar sobre partes relacionadas La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto por el requisito de revelar las compensaciones al personal clave de la administración conforme a la NIC 24 modificada Los cambios a la NIC 24 crean una diferencia importante adicional respecto de PCGA relativa a la revelación de las compensaciones 36

NIIF – Cambio Núm. 8 Informaciones a Revelar Sobre Partes Relacionadas Las principales áreas que cambiaron en la NIC 24 revisada, son Revelación de las compensaciones al personal clave de la administración Ampliación de la definición de “parte relacionada” Aclaración de los requisitos de revelación 36

NIIF – Cambio Núm. 9 Estados Financieros Consolidados e Individuales Normas respectivas NIIF – NIC 27 PCGA – Boletín B-8 En México no es aplicable la NIC 27, ya que los PCGA contienen una norma que aborda los estados financieros consolidados e individuales La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto por el uso del método para registrar subsidiarias no consolidadas Los cambios a la NIC 27 eliminan una diferencia importante con PCGA relativa a la presentación del interés minoritario 36

NIIF – Cambio Núm. 9 Estados Financieros Consolidados e Individuales Las principales áreas que cambiaron en la NIC 27 revisada, son Modificación de la exención de elaborar estados financieros consolidados de una subcontroladora Exención de consolidar una subsidiaria adquirida debido al control temporal y que haya evidencia de la intención de disponer de la subsidiaria adquirida en un lapso de doce meses y que la administración esté realizando un esfuerzo por encontrar un comprador Debe perderse el control sobre una subsidiaria que esté operando bajo restricciones graves a largo plazo para que quede excluida de la consolidación El interés minoritario se presenta dentro del rubro de capital contable en el balance general consolidado, por separado del interés mayoritario Debe usarse el método del costo para registrar subsidiarias no consolidadas en estados financieros individuales y cuando hay exención de consolidación 36

NIIF – Cambio Núm. 10 Inversiones en Asociadas Normas respectivas NIIF – NIC 28 PCGA – Boletín B-8 En México no es aplicable la NIC 28, ya que los PCGA contienen una norma que aborda el tratamiento contable de inversiones en asociadas La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto por la suposición de que existe influencia significativa (20% vs. 10%) y ciertas exenciones a la aplicación del método de participación Los cambios a la NIC 28 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 10 Inversiones en Asociadas Las principales áreas que cambiaron en la NIC 28 revisada, son Exención a la aplicación del método de participación en los estados financieros individuales de la controladora No se requiere la aplicación del método de participación cuando se adquiere y se conserva una asociada con el propósito de disponer de ella en un lapso de doce meses y haya evidencia de dicha intención y que la administración esté realizando un esfuerzo por encontrar un comprador (se convierte en un título para negociar) Debe perderse el control sobre una subsidiaria que esté operando bajo restricciones graves a largo plazo que impiden la transferencia de fondos para que quede excluida de la aplicación del método de participación Debe estar conforme a las políticas contables del inversionista Se elimina el límite para reconocer la participación del inversionista en las pérdidas de la asociada hasta por el monto de la inversión registrada 36

NIIF – Cambio Núm. 11 Inversiones en Negocios Conjuntos Normas respectivas NIIF – NIC 31 PCGA – Boletín B-8, NIC 31 En México es aplicable la NIC 31, ya que los PCGA no contienen una norma que aborde el tratamiento contable de inversiones en negocios conjuntos Los cambios a la NIC 31 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 11 Inversiones en Negocios Conjuntos Las principales áreas que cambiaron en la NIC 31 revisada, son Aclaración del alcance de la norma Las exenciones a la aplicación de la consolidación proporcional o el método de participación son similares a las que se establecen para que ciertas controladoras no elaboren estados financieros consolidados No requiere la aplicación ni de la consolidación proporcional ni del método de participación cuando la inversión en un negocio conjunto se adquiere y se conserva con el propósito de disponer de ella en un lapso de doce meses y haya evidencia de dicha intención y que la administración esté realizando un esfuerzo por encontrar un comprador Debe perderse el control sobre un negocio conjunto que esté operando bajo restricciones graves a largo plazo que impiden la transferencia de fondos para que quede excluida de la aplicación de la consolidación proporcional o del método de participación 36

NIIF – Cambio Núm. 12 Instrumentos Financieros: Revelación y Presentación Normas respectivas NIIF – NIC 32 PCGA – Boletín C-2 En México no es aplicable la NIC 32, ya que los PCGA contienen una norma que aborda la revelación del valor razonable de todos los instrumentos financieros La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales, excepto que la NIC 32 establece la revelación del valor razonable de los activos y pasivos financieros Los cambios a la NIC 32 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 12 Instrumentos Financieros: Revelación y Presentación Las principales áreas que cambiaron en la NIC 32 revisada, son En los casos en que proceda, el alcance de la NIC 32 se adecuó al alcance de la NIC 39 Clasificación de contratos que se liquidan con instrumentos de capital de la propia entidad Opciones de liquidación Cálculo de los componentes de un instrumento financiero compuesto al reconocerse por primera vez Mayores requisitos de revelación 36

NIIF – Cambio Núm. 13 Utilidad por Acción Normas respectivas NIIF – NIC 33 PCGA – Boletín B-14 En México no es aplicable la NIC 33, ya que los PCGA contienen una norma que aborda el cálculo y presentación de la utilidad por acción La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales Los cambios a la NIC 33 sólo se incluyeron para proporcionar orientación adicional y ejemplos ilustrativos sobre una selección de asuntos complejos y no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 14 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Valuación Normas respectivas NIIF – NIC 39 PCGA – Boletín C-2, Boletín C-10 En México no es aplicable la NIC 39, ya que los PCGA contienen normas que abordan el reconocimiento y valuación de instrumentos financieros Los cambios a los PCGA en 2004 y 2005 eliminan algunas diferencias importantes entre las NIIF y los PCGA Los cambios a la NIC 39 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 14 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Valuación Las principales áreas que cambiaron en la NIC 39 revisada, son Circunstancia en que deja de reconocerse un activo financiero Eliminación de la opción para reconocer en resultados las ganancias y pérdidas derivadas de títulos disponibles para su venta Orientación adicional acerca de cómo determinar valores razonables mediante el uso de técnicas de valuación Deterioro de los activos financieros 36

NIIF – Cambio Núm. 15 Propiedades de Inversión Normas respectivas NIIF – NIC 40 PCGA – Circular 55 En México es aplicable la NIC 40, ya que los PCGA no contienen una norma que aborde el tratamiento contable de propiedades de inversión El PCGA requiere el modelo del costo Los cambios a la NIC 40 no crean ni eliminan alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

NIIF – Cambio Núm. 15 Propiedades de Inversión Las principales áreas que cambiaron en la NIC 40 revisada, son Una propiedad que está en poder de un arrendatario conforme a un contrato de arrendamiento operativo puede clasificarse y contabilizarse como una propiedad de inversión cumpliendo con ciertas condiciones Cuando un arrendatario registra una propiedad conforme a un arrendamiento operativo, no tiene opción de elegir entre el modelo del costo y el modelo de valor razonable si antes decidió clasificarla y registrarla como si se tratara de una propiedad de inversión; conforme a la norma, dicha propiedad debe calcularse usando el modelo de valor razonable 36

NIIF – Norma Nueva Pago Basado en Acciones Normas respectivas NIIF – NIIF 2 PCGA – Ninguna En México es aplicable la NIIF 2, ya que los PCGA no contienen una norma que aborde el tratamiento contable de pagos basados en acciones 36

NIIF – Norma Nueva Combinaciones de Negocios Normas respectivas NIIF – NIIF 3 (vigente a partir de marzo de 2004) PCGA – NIC 22, NIIF 3, Boletín B-7 (vigente a partir de 2005) La NIIF 3 se aplicará en México hasta diciembre de 2004, a menos que se adopte anticipadamente el Boletín B-7 La NIIF 3 no se aplicará en México en 2005, ya que entrará en vigor el Boletín B-7, Adquisiciones de Negocios La NIIF 3 y el Boletín B-7 son esencialmente iguales 36

NIIF – Norma Nueva Contratos de Seguros Normas respectivas NIIF – NIIF 4 PCGA – Ninguna En México es aplicable la NIIF 4, ya que los PCGA no contienen una norma que aborde el tratamiento contable de los contratos de seguros 36

NIIF – Norma Nueva Activos No Circulantes Conservados para Su Venta y Operaciones Discontinuadas Normas respectivas NIIF – NIIF 5 PCGA – Boletín C-15 En México no es aplicable la NIIF 5, ya que los PCGA contiene una norma que aborda el tratamiento contable de activos no circulantes conservados para su venta y operaciones discontinuadas La NIIF y el PCGA son esencialmente iguales La expedición de la NIIF 5 no crea ni elimina alguna otra diferencia de importancia con PCGA 36

Conclusiones Las revisiones a las NIC y las normas de NIIF nuevas que entrarán en vigor en 2005 eliminan varias diferencias importantes entre las NIIF y los PCGA Las revisiones y normas nuevas no crean ninguna diferencia nueva que se considera muy importante Con las modificaciones hechas a las NIIF se logró una importante convergencia 6

Preguntas