2 0 0 9 Factoring y Oportunidades de Financiamiento Lima, 21 de Setiembre 2009 2 0 0 9 Factoring y Oportunidades de Financiamiento 30 de septiembre de 2009 I Feria de Servicios Financieros para la PYME

COFIDE

Perfil Institucional 179 personas 98.7% Estado 1.3% CAF Accionistas US$ 1,627 MM Activos Patrimonio US$ 610 MM US$ 1,081 MM Fideicomisos Clasificación Riesgo Institucional: A Instrumentos de Deuda: AAA(pe) 179 personas Capital Humano

Evolución Refinería de Petróleo de Talara Central Hidroeléctrica BANCA DE 1er PISO Refinería de Petróleo de Talara Central Hidroeléctrica de Carhuaquero Oleoducto Nor Peruano Cobre de Ilo Represa Yuracmayo BANCA DE 2do PISO Banco Latino Banco República Banco Nuevo Mundo NBK Bank COLOCACIONES IFIS CRISIS FINANCIERA Federación De Cajas Banca Múltiple 1971 1991 1992 99 / 2000

Evolución 2001 2006 PFE MERCADO DE CAPITALES FIDEICOMISOS Federación De Cajas Banca Múltiple 2001 2006

FINANCIAMIENTO DE GRANDES PROYECTOS Cambio de Orientación Estratégica BANCA DE INVERSIÓN BANCA DE DESARROLLO FINANCIAMIENTO DE GRANDES PROYECTOS INCLUSIÓN SOCIAL MYPE ´ El Metropolitano Estación Javier Prado PRIDER – UNICAS IIRSA 1 – IIRSA 5 METROPOLITANO 2007

Antecedentes

Cancela Factura al Vencimiento S/. Antecedentes FACTORING - CONCEPTO MYPE Proveedora Empresa Compradora Bienes y Servicios Anticipo de Recursos S/. Cancela Factura al Vencimiento S/. Vende Factura Institución Financiera Factura

Cancela Factura al Vencimiento S/. Antecedentes FACTORING CON RECURSO FACTORING SIN RECURSO MYPE Proveedora Empresa Compradora Bienes y Servicios Anticipo de Recursos S/. ASUME RIESGO DE NO PAGO Cancela Factura al Vencimiento S/. Vende Factura Institución Financiera ASUME RIESGO DE NO PAGO Factura

Antecedentes FACTORING EN EL MUNDO Existen 1,809 empresas de factoring en el mundo, de las cuales 615 están en Europa. Durante el 2008 las colocaciones por factoring superaron el 1.3 billones de Euros, de los cuales el 67% correspondió al continente europeo. Son más de 100,000 empresas en Europa las que recurren al factoring, de las cuales más del 80% son Pymes. FUENTE: Factor Chain International 67% 18% 12% 2% 1%

REFERENTE EN LATINOAMÉRICA PROGRAMA DE CADENAS PRODUCTIVAS Antecedentes REFERENTE EN LATINOAMÉRICA Estudio de Mercado 1. Pequeñas y Medianas Empresas NAFIN en crisis Año 2000 Información en tiempo real Capacitación Financiamiento 150,000 Sólo el 25% de las Pymes recibía financiamiento de los bancos 2. Banca de primer piso 15,000 Procesos Burocráticos Plataforma electrónica desfasada PROGRAMA DE CADENAS PRODUCTIVAS Solución

Antecedentes PROGRAMA DE CADENAS PRODUCTIVAS Plataforma NAFIN RIESGO DE NO PAGO Cobra al Vencimiento Empresa de Primer Orden Institución Financiera Proveedores Plataforma NAFIN Compra las Facturas

PROGRAMA DE CADENAS PRODUCTIVAS Antecedentes PROGRAMA DE CADENAS PRODUCTIVAS RESULTADOS Plataforma NAFIN

El Mercado de Factoring en el Perú Antecedentes El Mercado de Factoring en el Perú Existe un amplio potencial de desarrollo del factoraje en el país. Del total de las colocaciones del sistema financiero en el 2008, las operaciones de factoraje y de descuento representaron el 0.65% y 3.68% respectivamente. Solo el mercado de compras estatales representa un importe anual de S/. 27,700 MM, de los cuales S/. 6,000 MM corresponden a proveedores MYPE.

Experiencia de NAFINSA Potencial del Factoring en el país Antecedentes Experiencia de NAFINSA Estrategia Inicial Compras Estatales Potencial del Factoring en el país

Características

Componentes

Participantes Cobra al Vencimiento Empresas Privadas y Entidades del Estado Institución Financiera Intermediaria Compra las Facturas Proveedores

Participantes RIESGO DE NO PAGO Empresas Privadas y Entidades del Estado Institución Financiera Intermediaria Proveedores

Proceso La empresa proveedora entrega la factura y los bienes a la empresa privada o entidad del Estado y ésta da conformidad de los bienes recibidos. 1 La empresa proveedora entrega la factura y los bienes a la empresa privada o entidad del Estado y ésta da conformidad de los bienes recibidos. 1

Proceso La empresa proveedora entrega la factura y los bienes a la empresa privada o entidad del Estado y ésta da conformidad de los bienes recibidos. 1 2 Las empresas privadas y entidades del Estado registran las facturas 2 Las empresas privadas y entidades del Estado registran las facturas.

Proceso 3 Las empresas proveedoras seleccionan la facturas a descontar. La empresa proveedora entrega la factura y los bienes a la empresa privada o entidad del Estado y ésta da conformidad de los bienes recibidos. 1 2 Las empresas privadas y entidades del Estado registran las facturas 3 Las empresas proveedoras seleccionan la facturas a descontar

Proceso La empresa proveedora entrega la factura y los bienes a la empresa privada o entidad del Estado y ésta da conformidad de los bienes recibidos. 1 4 La Institución financiera acepta la solicitud de la empresa proveedora. 2 Las empresas privadas y entidades del Estado registran las facturas 3 Las empresas proveedoras seleccionan la facturas a descontar 4 La Institución financiera acepta la solicitud de la empresa proveedora.

Proceso La empresa proveedora entrega la factura y los bienes a la empresa privada o entidad del Estado y ésta da conformidad de los bienes recibidos. 1 5 La Institución financiera deposita en la cuenta de la empresa proveedora. 2 Las empresas privadas y entidades del Estado registran las facturas 3 Las empresas proveedoras seleccionan la facturas a descontar 5 La Institución financiera deposita en la cuenta de la empresa proveedora 4 La Institución financiera acepta la solicitud de la empresa proveedora.

Proceso La empresa proveedora entrega la factura y los bienes a la empresa privada o entidad del Estado y ésta da conformidad de los bienes recibidos. 1 2 Las empresas privadas y entidades del Estado registran las facturas 3 Las empresas proveedoras seleccionan la facturas a descontar 6 Al vencimiento de la facturas las empresas privadas y entidades del Estado cancelan la obligación. 5 La Institución financiera deposita en la cuenta de la empresa proveedora 6 Al vencimiento de la facturas las empresas privadas y entidades del Estado cancelan la obligación. 4 La Institución financiera acepta la solicitud de la empresa proveedora.

Convenios GEP Proveedores Contrato de Factoring Convenio de Incorporación Declaración Jurada Proveedores Capacitación Lista GEP Lista Proveedores Convenio de Incorporación Convenio de Incorporación GEP Carta de No Objeción

Beneficios y Potencialidades

Institución Financiera Beneficios Gran Empresa Privada Fidelidad Proveedores Liquidez Empresas Públicas Transparencia en los pagos Institución Financiera Nuevos clientes

Financiamiento Activo Fijo Potencialidades Financiamiento Capital de trabajo Financiamiento Activo Fijo

Productos en Desarrollo

Factoring de Proveedores Corporativos SEPYMEX Factoring de Proveedores Corporativos Cobra al Vencimiento RIESGO DE NO PAGO MYPE Compradoras Institución Financiera Intermediaria RIESGO DE NO PAGO Compra las Facturas Grandes Empresas Proveedoras

Factoring de Proveedores Corporativos SEPYMEX Factoring de Proveedores Corporativos MYPE Compradora Grandes Empresas Proveedoras Facturas Institución Financiera Intermediaria RIESGO DE NO PAGO S/. MITIGADORES DE RIESGO

Limitaciones de la PYME Exportadora SEPYMEX Factoring Internacional Limitaciones de la PYME Exportadora Riesgo de no pago Cuenta abierta como condición de pago Financiamiento IFI Carta de crédito o Cobranzas

Factoring Internacional SEPYMEX Factoring Internacional Pre - embarque Factoring Internacional Importador Extranjero Exportador PYME Línea de Crédito IFIS Pre Embarque Despacho Mercadería Cobertura 50% SEPYMEX Factoring 80% Copia Factura Liquida Paga Factura Cancela Pre Embarque Banco del Importador Paga Factura Banco Local IFIS Copia Factura Cobertura 50%

Sector Público y Privado Consideraciones Finales Sector Público y Privado Sistema Financiero Proveedores

Corporación Financiera de Desarrollo Muchas Gracias