Las PyMEx un panorama del período 1998-2008 Instituto de estrategia internacional – CERA Eugenia Crespo Armengol – Gloria Pérez Constanzó Federico Sarudiansky – Antonio Alarcón

Exportaciones argentinas y precios de exportación +177% +15.6 anual +175% +15.5% anual Las exportaciones totales argentinas pasaron de 26.500 millones en 1998 a 70.500 millones en 2008 Sin embargo, las exportaciones totales se mantuvieron en un rango estable entre los años 1998-2002 (de hecho, desde 1996, aunque no se ve en el gráfico). En el año 2002, las exportaciones totales fueron de 26.500 millones. Las exportaciones manufactureras (según la definición propia de este trabajo, no MOA+MOI) representaron durante todo el período alrededor de un 68% de las exportaciones totales (un poquito más, un 70% en 1998, un poquito menos, 68% en 2008). Pasaron de 18.500 millones en 1998, cayeron a 17.500 en 2002 y crecieron hasta 48.000 en 2008 Desde 2002 en adelante, la tasa de crecimiento de las exportaciones totales, promedio anual, fue de 15.5% anual, un 175% acumulado, es decir, poco menos que se triplicaron. Las exportaciones manufactureras crecieron un ápice más, al 15.6% anual, 177% acumulado. Estos movimientos tan grandes de las cifras se explican en una parte relevante por un contexto internacional de precios favorable, como se ve en la línea punteada, que muestra el índice de precios de las exportaciones argentinas totales. El crecimiento de los precios entre 2008 y 2002 fue significativo, un 55%, lo cual relativiza en parte el crecimiento de las exportaciones totales. Las PyMEx- un panorama del período 1998-2008

Firmas grandes y firmas PyMEx +16% promedio anual En este gráfico presentamos las cifras de exportaciones manufactureras (a partir de ahora hablamos siempre de exportaciones manufactureras, que es el universo tenido en cuenta en este trabajo) desagregadas por tamaño de firma. El gráfico presenta las exportaciones de las firmas grandes y pymex, representadas por las líneas delgadas. Está realizado en una escala logarítmica, por lo que podemos ver que el crecimiento de las exportaciones a partir del año 2002 ha sido, literalmente, exponencial. Sin embargo, las firmas grandes han crecido consistentemente a una tasa mayor que la de las firmas pymex. En efecto, mientras que las grandes lo hicieron, en promedio, a una tasa del 16% anual, las pymex lo hicieron a una tasa bastante inferior, del 12,4%. El efecto de estos crecimientos dispares se observa en la serie gruesa del gráfico, que muestra la participación de las exportaciones pymex en el total exportado (siempre hablando de manufacturas). Como se observa, en 1998, este segmento de firmas representaba casi un 14% del total, mientras que once años más tarde, en 2008, esa proporción cayó a 10%. Cabe señalar que la velocidad con la que esta caída se ha venido manifestando se aceleró en los últimos años. De los casi 4 puntos porcentuales que cayó la participación de las pymex en el total, la primer mitad llevó siete años (1998-2005) y la otra mitad llevó solamente tres (2005-2008). +12.4% promedio anual Las PyMEx- un panorama del período 1998-2008

Número de firmas y exportaciones medias 7,6 veces 5,7 veces 5,7 veces Veamos un poco las cuestiones referidas al número de firmas exportadoras manufactureras. El número de exportadores grandes se mantuvo siempre alrededor de las 750 firmas, mostrando una ligera caída hacia el 2002 y elevándose a casi 800 firmas en 2008. El número de exportadores pymex muestra, en el período, mucha más variabilidad. Tenemos 4073 en 1998, que cayeron a 3671 en 2002 para crecer mucho y, no duplicarse, pero por poco, a 6.053 firmas en 2008. Sin embargo, entre 1998 y 2002 hubo una relación que sí se mantenía: la relación número de pymex/número de grandes se mantuvo constante: 5,7 veces más pymex que grandes. Pero en 2008 esta relación mostró un valor mucho mayor: 7,6 veces más pymex que grandes. A pesar de este crecimiento notable del número de exportadores pymex, las exportaciones medias por empresa crecieron sostenidamente entre 2002 y 2008. En 1998 teníamos 626mil dólares por firma pymex, cifra que se había reducido a 578mil dólares por firma en 2002. Desde allí hasta 2008 el promedio exportado por firma creció más de 200mil dólares por firma, al llegar en este año a 796mil dólares por firma. Las PyMEx- un panorama del período 1998-2008

Se mantuvieron exportando Movilidad en las PyMEx Ingresaron: 1.576 firmas Desde grande: 31 firmas Desde micro: 872 firmas Comenzaron a exportar: 673 firmas PyMEx 2007 5.797 firmas PyMEx 2008 6.053 firmas Se mantuvieron exportando 4.477 firmas Veamos brevemente un análisis de la movilidad de las firmas PyMex. Tenemos que el 2007 exportaron casi 5.800 firmas y en 2008 6.053. Entre 2008 y 2007 ingresaron al segmento 1.576 firmas … Por otra parte, dejaron de pertenecer al grupo 1.320 firmas… Finalmente se mantuvieron estables 4.477 firmas. Esta cifra, un 77% de las firmas PyMEx que exportaron en 2007 es una cifra inaudita. No nos vamos a extender sobre el tema, que tratamos en la publicación del año 2006, sobre las firmas estables, entrantes y salientes. Salieron: 1.320 firmas A grande: 96 firmas A micro: 661 firmas Dejaron de exportar: 563 firmas Las PyMEx- un panorama del período 1998-2008

Destino de las exportaciones PyMEx Año 1998 Año 2008 Veamos a dónde exportan las firmas PyMEx La primera cosa relevante es constatar que los países de américa latina representan más de las mitad (57%) del total exportado. Muy por debajo de esto, la UE representa un 14% y el NAFTA un 12%. Bajo el rótulo de Resto tenemos a países de América Central, Europa del Este, Asia pacífico, y Medio Oriente. Si comparamos ahora con cómo era esta composición hace once años, tenemos que la participación del Mercosur + Resto de Aladi ha caído de forma significativa, (en 1998 era el 63%). Además, se ha dado este resultado como consecuencia de una caída muy significativa de Mercosur (del 46% al 33% respecto al total, aunque hayan, en valores absolutos, aumentado un 35% en esos 11 años). En contrario, las exportaciones al resto de ALADI crecieron muy significativamente su participación en el total, ya que en 1998 eran un 17% y el 2008 representaron un cuarto del total exportado. Nafta y UE no mostraron cambios significativos, UE aumentó un poquito, Nafta cayó un poquito. Lo último: es interesante que el Resto aumentó tanto como aumentó Resto de ALADI. América Central: 4.1% Europa del este: 3.9% Asia pacífico: 3.6% Medio oriente: 1.8% Resto de África: 2% Resto de Asia y Oceanía: 1.4% Las PyMEx- un panorama del período 1998-2008

Destinos de las firmas grandes y distancias Año 2008 Distancias Veamos, para comparar, cómo son los destinos de las grandes: Mercosur + ALADI es mucho menos de la mitad (40%). Nafta es igual Unión europea es mucho más que el en caso de las pymex: 20% contra 13%. Lo más importante: las grandes exportan mucho a otros mercados como Asia pacífico y también a Medio oriente y Europa del este. Como consecuencia, y aquí mostramos solo un resumen (en el trabajo principal esto está mucho más desarrollado) las grandes exportan más lejos que las PyMEx. Esto siempre fue así, en el período que analizamos. Tanto las grandes como las PyMEx han aumentado sustancialmente la distancia de las exportaciones, pero las grandes pasaron de 7.044km a 7.856km y las pymex pasaron de 5.204km a 5.619km en 2008. De vuelta, remitimos al trabajo impreso, que pueden obtener de la página de CERA, para un detalle más acabado de estas cifras. Asia pacífico: 10% Medio oriente: 6% Europa del este: 4% América central: 3% Las PyMEx- un panorama del período 1998-2008

Qué exportan las PyMEx Año 1998 Año 2008 Ya vamos llegando al final. Qué exportan las PyMEx? Tres grandes sectores acumulan casi el 90% de las exportaciones PyMEX: ABT (36%), Metalmecánica (33%) y Químicos y plásticos (19%). Dentro de la Metalmecánica podemos separar los Bienes de capital, la metalmecánica genera y construcción y el sector automotriz. Cómo era la situación en 1998? En resumen, la participación de estos tres sectores, que en 1998 alcanzaba a tres cuartos del total, se profundizó notablemente. Todos estos sectores ganaron participación, en forma importante. Quienes perdieron? Textil y vestimenta (perdió 6 puntos porcentuales de participación y, en valores absolutos, cayó un 25%) y cueros y calzado (perdió 5% de participación y cayó un 43% absoluto). Bienes de capital: 12% Metalmecánica general y construcción: 11% Automotriz: 4% Bienes de capital: 17% Metalmecánica general y construcción: 12% Automotriz: 4% Las PyMEx- un panorama del período 1998-2008

Las PyMEx por región Año 2000 Año 2008 Por último, una porción muy importante del trabajo, tan importante que decidimos publicarla por separado, es un trabajo sobre la distribución regional de las exportaciones pymex. Como el tiempo de estas presentaciones es muy exiguo, mostramos solamente resultados parciales. Tenemos, para 2008, que más de la mitad de las exportaciones pymex correspondieron a la región pampeana (CF BSAS LP) (específicamente a la provincia de buenos aires, el 55%) Centro (CBA ER SF) representa el 19%, concentrado principalmente en SF y luego en CBA Cuyo (14%) es, sobre todo Mendoza, pero también SJ, SL y LR. En resumen, sumadas, BSAS SF; MZA y CBA acumulan el 81% del total Veamos brevemente cómo evolucionó esto. En 2000, las participaciones de estas cuatro provincias sumadas era un poco menor, 79%, pero la participación de la región pampeana (en realidad solamente BSAS) era del 63%. Centro creció 5% en la participación total gracias a los incrementos relativos de SF y CBA y Cuyo aumentó gracias a MZA pero con una muy buena evolución de sus cuatro provincias componentes. Los demás cambios fueron marginales, si bien encierran algunos casos interesantes dentro, pero eso mejor lo leen directamente en el trabajo. Gracias. Las PyMEx- un panorama del período 1998-2008