EXPOESTRATEGAS 2009 Ramos del seguro con mayor potencial Oportunidades de negocios Daniel G. Marcu Julio 2009

2 Objetivo de la presentación Identificar, en base a la evolución del mercado asegurador local durante los últimos tres años: Las áreas con mayor potencial de crecimiento durante el próximo trienio Los factores que traccionan a los ramos con potencial Oportunidades específicas en el mediano plazo

3 Segmentación del mercado de seguros por tamaño y crecimiento histórico Tasa de Crecimiento Real Anual Último Trienio Ramos Pequeños (menos de $500 millones de primas anuales) Ramos Medianos (entre $500 y $1.500 millones de primas anuales) Ramos Grandes (más de $1.500 millones de primas anuales) Menor al 2% real anual Transporte público pasajeros Robo y riesgos similares Crédito Aeronavegación Transporte cascos Retiro individual Incendio Vida Previsional Renta Vitalicia Previsional Entre el 2% y el 10% real anual Accidente a pasajeros Transporte mercaderías Salud Sepelio individual Sepelio colectivo Combinado familiar / integral Más del 10% real anual Responsabilidad civil Caución Técnico Otros riesgos Accidentes personales Retiro colectivo Agrícola / Granizo Vida individual Automotores Riesgos del Trabajo Vida colectivo

4 Segmentación del mercado de seguros por tamaño y factor explicativo de su evolución durante el último trienio Factores Explicativos de la Evolución Ramos PequeñosRamos MedianosRamos Grandes Ramos difuntos Vida Previsional Renta Vitalicia Previsional Ramos que crecen a menos del 2% real anual Maduros Transporte público pasajeros Aeronavegación Transporte cascos Incendio Que no despegan Crédito Retiro individual Robo y riesgos similares Ramos que crecen entre el 2% y el 10% real anual Inducidos por la economía Accidentes a pasajeros Transporte mercaderías Sepelio colectivo De crecimiento genuino Salud Sepelio individual Combinado familiar / integral Ramos que crecen más del 10% real anual Inducidos por la economía Caución Técnico Retiro colectivo (50%) Agrícola / Granizo (50%) Automotores (50%) Riesgos del Trabajo Vida colectivo De crecimiento genuino Responsabilidad civil Otros riesgos Accidentes personales Retiro colectivo (50%) Agrícola / Granizo (50%) Vida individual Automotores (50%)

5 Ramos de seguro con mayor potencial Si descartamos los seguros: Maduros Los que no despegan y no visualizamos que lo hagan en el mediano plazo Los que crecieron principalmente por arrastre de la economía entonces, asumiendo que durante los próximos tres años se registrará un crecimiento económico moderado, los ramos con mayor potencial serían: Tasa de Crecimiento Real Anual del Último Trienio Ramos Pequeños Ramos MedianosRamos Grandes Menos del 2% real anual Entre el 2% y el 10% real anual Salud Sepelio individual Combinado familiar / integral Más del 10% real anual Responsabilidad civil Otros riesgos Accidentes personales Retiro colectivo Agrícola / Granizo Vida individual Automotores

6 Ramos que pueden impactar en el mercado asegurador de los próximos tres años Ramos Pequeños Producción Anual al 30/06/08 (en MM$) Podrán Convertirse en Ramos Medianos ? Salud Sepelio individual 28,5 21,7 NO – Demasiado pequeños y no se visualizan factores que les permitan un crecimiento explosivo Responsabilidad civil Otros riesgos Accidentes personales Retiro colectivo 470,3 403,5 460,7 403,3 SI – Ver análisis de factores más adelante Ramos Medianos Producción Anual al 30/06/08 (en MM$) Podrán Convertirse en Ramos Grandes? Agrícola / Granizo763,9 NO – No se visualizan factores que puedan duplicar las ventas Combinado familiar / integral Vida individual 853,0 639,4 ES PROBABLE – Ver análisis de factores más adelante

7 Factores que impulsan los ramos pequeños a convertirse en medianos Ramos PequeñosFactores de Crecimiento Responsabilidad Civil Mala Praxis: se va generalizando y podría alcanzar $ 100 millones anuales Responsabilidades Profesionales: están iniciando su fase de desarrollo Mayor exposición legal de las empresas (producto, servicio, empleados, etc.) a partir de la nueva Ley de Defensa del Consumidor Expansión de D&O, E&O y Fidelidad Empleados como consecuencia de Normas de Gobierno Corporativo y Transparencia Potencial para seguros de RC Patronal por encima de los topes de la LRT Otros Riesgos Auge de seguros de garantía extendida apalancado por la nueva Ley de Defensa del Consumidor Desarrollo de seguros para eventos (cancelaciones por circunstancias ajenas al control del asegurado) Cobertura para pérdida, robo o daños de teléfonos móviles y equipos electrónicos portátiles Accidentes Personales Cobertura similar a Riesgos de Trabajo para profesionales / servicios tercerizados unipersonales (6,5 millones de trabajadores sin ART) Demanda sostenida de protección por mayor tasa de accidentes en la vía pública e incremento de viajes de negocios y turismo Seguros colectivos segmentados de creciente aceptación: colegios (alumnos y docentes), clubes y otros grupos de afinidad Retiro Colectivo Posible implementación de Seguros Colectivos de Retiro para personal de convenio incluido en los nuevos CCT Única vía de remuneración remanente con exención de cargas sociales (empleador y empleado)

8 Factores que impulsan los ramos medianos a convertirse en grandes Ramos MedianosFactores de Crecimiento Combinado Familiar / Integral Mayor conciencia de los daños patrimoniales que provoca la inseguridad Espacio para crecer a partir de índices de aseguramiento del orden del 20% Gran impulso a través de la venta masiva llevada a cabo por los bancos Vida Individual Crisis mundial elimina idealización del ahorro vía operadores extranjeros Ofrece garantía de tasa de interés (en pesos, dólares o euros) Mayor sensación de desamparo en la vejez a partir de la eliminación del régimen de capitalización Desaparición de competidores en la captación de ahorro (AFJPs, operadores offshore, etc.) Único instrumento que brinda acceso al pequeño inversor en condiciones similares al del gran inversor Herramienta ideal para planificación sucesoria (libre designación de beneficiarios y capitales exentos de impuestos) Segregación patrimonial para garantizar inembargabilidad

9 A nivel producto existen oportunidades específicas como consecuencia de leyes (vigentes o en discusión) que obligan a la contratación de ciertos tipos de seguros Seguros obligatorios con potencial de Ramo Grande Seguro Registro para Autos: Posible universalización de la cobertura a partir de la Licencia única de conducir que exige la nueva Ley de Seguridad Vial Seguro Medio Ambiente: Obligación por parte de todas las empresas con actividades riesgosas de contratar seguro suficiente para financiar recomposición del daño Seguros obligatorios con potencial de Ramo Pequeño o Mediano Seguro obligatorio para Empresas de Seguridad ( empleados) Seguro Obligatorio Portadores Armas de Fuego ( armas registradas en el Renar) Seguro obligatorio para mascotas

10 A nivel mercado existen oportunidades específicas en dos áreas no tradicionales Microseguros Potencial depende de la evolución del Microcrédito Fuerte impulso a las entidades microfinancieras (IMFs) a partir de nuevas regulaciones del BCRA (Dic08) Operan actualmente unas 200 IMFs en todo el país Mercado actual aproximado: microempresarios ($ de promedio) Mercado potencial aproximado: tomadores de crédito Mismo mercado potencial (vía acuerdos de distribución con lMFs) para seguros sencillos de fácil comprensión Coberturas para el mercado de edad avanzada Mayores de 60 / 65 años representan actualmente aprox. 12% de la población Necesidades específicas del sector pueden ser cubiertas por varios tipos de seguros: seguro de salud complementario, cuidados prolongados, hipoteca reversible, senior life, etc.

11 ¡ Muchas gracias por su atención !