Situación de la normativa de provisiones y capital Setiembre 2009

Cambios específicos: reglamentos para la implementación Normas marco Gestión Integral de Riesgos √ Gestión de Riesgo crediticio Gestión de Riegos de mercado Gestión de Riesgo operacional Requerimientos De patrimonio efectivo Riesgo crediticio Septiembre 2009 Riesgo de mercado Riesgo operacional Otros Reglamento de provisiones Estructura de capital y Deuda Subordinada Clasificadoras externas ICAAP: Palanca en la sombra

Cronograma de Implementación normas de provisiones y capital Abril 2009 Apertura ventanilla de postulación, ASA Julio 2009 Req. Básico ROP Req. Estándar RM Julio 2010 Res. 11356-2009 (provisiones) Req. Estándar RC

Provisiones Dinámicas

Cómo funciona la regla Primer indicador de la regla: La regla se activa cuando promedio de la variación porcentual anualizada del PBI de los últimos 30 meses pase de un nivel menor al 5% a uno mayor o igual a éste. La regla se desactiva cuando el promedio de la variación porcentual anualizada del PBI de los últimos 30 meses pase de un nivel igual o mayor al 5% a uno menor a este umbral.

Cómo funciona la regla Segundo indicador de la regla (considerando que la variación porcentual anualizada del PBI de los últimos 30 meses es mayor a 5%): La regla se desactiva cuando el promedio de la variación porcentual anualizada del PBI de los últimos 12 meses sea menor en 4 puntos porcentuales que este mismo indicador evaluado un año antes. La regla se vuelve activar si: El promedio de la variación porcentual anualizada del PBI de los últimos 12 meses sea mayor en 2 puntos a este mismo indicador evaluado un año antes, o Si hubiesen transcurrido 18 meses desde que la regla fue desactivada según el segundo indicador.

Evolución del PBI Datos a Jun-09

Evolución de la Regla Procíclica 30 Meses

Evolución de la Regla Procíclica 12 meses

Impactos de la desactivación de la regla

Cálculo del patrimonio efectivo Las provisiones genéricas se pueden sumar al patrimonio efectivo hasta el 1.25% de los activos ponderados por riesgo crediticio (APR) a partir del mes de julio de 2009. La desactivación de la regla procíclica (que se haría efectiva a partir de la información que los bancos envíen en setiembre) puede llevar a que empresas reasignen las provisiones acumuladas, lo cual podría darle volatilidad al patrimonio efectivo. Al suspenderse la provisión procíclica, el saldo acumulado por dichas provisiones sólo podrá disminuir cuando éstas sean reasignadas a otras provisiones obligatorias. En ningún caso la disminución de el saldo de la cartera normal podrá llevar a una disminución del colchón acumulado cuando la regla está desactivada.

Requerimiento de capital

Calendario de implementación según Ley General InvK = 1/Ratio de capital. Este valor se multiplica al requerimiento de patrimonio efectivo por riesgo de mercado y operacional para calcular el APR total.

Calendario propuesto para el ratio de capital Para aplicar el cronograma propuesto y mantener el ratio de capital que indica la ley de bancos, sería necesario multiplicar el APR total por un factor de ponderación menor que 1

Implementación gradual del requerimiento de capital por Riesgo Operacional Periodo Factor de ajuste Julio de 2009 - Junio de 2011 0,40 Julio de 2011 – Junio de 2012 0,50 Julio de 2012 – En adelante 1,00

Cálculo del APR por riesgo de crédito Se realiza según lo dispuesto en el Reporte N° 2 (Anexo A) del Manual de Contabilidad y en la Resolución SBS N° 9816-2009 (incluyendo la multiplicación por el factor de ajuste de 0.96). Sobre el monto del APR resultante en el literal a), se calculará el límite de 1.25% de provisiones que pueden ser reconocidas en el patrimonio efectivo (numeral 3 del literal B del artículo 184° de la Ley N° 26702 y sus modificatorias). El exceso de las provisiones genéricas que posea la empresa podrán ser reconocidas para reducir el APR obtenido en el literal a) (que ya está multiplicado por el factor 0.96). Para restar el exceso de provisiones genéricas al APR obtenido en el literal a), la empresa deberá multiplicar antes este exceso por 0.96.

Temas pendientes Norma de Evaluación y Clasificación del Deudor y la Exigencia de Provisiones Publicación de versión final Modificación del Reporte Crediticio de Deudores Reglamento de Requerimiento de Patrimonio Efectivo por Riesgo de Crédito Publicación de la versión final Central de Riesgos por Operación Modificaciones

Temas pendientes (2) Riesgo de Mercado Diferencias en la metodología del cálculo de la posición global entre la sección III del Anexo 9 (modelos VAR) y el Reporte N° 2-B1 Anexo 3 (requerimiento de PE por riesgo cambiario) Plazo para el envío de los reportes de riesgo de mercado (5to día hábil)