2 D IAGNÓSTICO : T ARIFAS E LÉCTRICAS Fuentes: Sistema de Información Energética, Administración de Información de Energía (EE.UU.) Tarifas de EE.UU. convertidas a pesos a un tipo de cambio de pesos/dólar, promedio diario de la tipo interbancario en el primer trimestre de  La tarifa promedio de CFE era 25% superior al promedio en EE.UU.  Sin subsidios, la diferencia promedio era de 73%

Vertientes de la Reforma 3 O BJETIVOS DE LA REFORMA E LÉCTRICA Objetivos principales:  Reducir los costos y las tarifas eléctricas.  Aumentar el uso de energías limpias.  Garantizar la transparencia. Herramientas para alcanzar los objetivos  Mercado eléctrico Mayorista, MEM.  Estructura competitiva de la industria.  Certificados de Energías Limpias, CELs.  Planeación neutra de la expansión de la red e interconexión optimizada.

Vertientes de la Reforma 4 E STRUCTURA DE LA I NDUSTRIA P RE R EFORMA Despacho CFE Servicio Público Autoabasto PIEs

Vertientes de la Reforma 5 N UEVA ESTRUCTURA DE LA I NDUSTRIA Generación Control operativo Usuarios calificados Usuarios básicos ConsumoComercialización Particulares Abasto regulado Contratos a largo plazo Mercado Spot Subastas Transacciones a corto plazo Y contratos Transmisión Distribución Abasto no regulado Cogeneración PIEs contratados por Y contratos

C ONSUMO : U SUARIOS Actualmente, pueden incluirse los Centros de Carga con una demanda igual o mayor a 2 MW, posteriormente este umbral se reducirá a 1 MW. Es opcional para aquellos usuarios que recibían el servicio público de energía eléctrica antes de la publicación de la Ley de la Industria Eléctrica. Se podrán agregar los Centros de Carga de una misma entidad o dependencia (demanda > a 25 kilowatts en media o alta tensión). Pueden adquirir energía directamente en el Mercado Eléctrico Mayorista o por medio de un Suministrador Calificado. Son los hogares, comercios y pequeñas empresas. La tarifa eléctrica para estos usuarios está fijada por la Comisión Reguladora de Energía. El Ejecutivo Federal puede determinar tarifas especiales. Usuarios del Suministro Básico Usuarios Calificados

Vertientes de la Reforma 7 I NSTRUMENTOS DEL M ERCADO MercadoPeriodicidadTipo de Mercado Energía y servicios Conexos Diario, horarioBasado en costos CapacidadAnual Ofertas no restringidas con techos administrados Certificados de energías limpias Requerimientos de la CRE Ofertas no restringidas Derechos financieros de transmisión Anual (mensual en segunda etapa) Ofertas no restringidas  La CRE establece los requerimientos para que los suministradores contraten energía y productos asociados en adelanto.  El comercializador del Servicio Básico solo podrá contratar en adelanto a través de las subastas operadas por el CENACE.  Todos los participantes del mercado pueden participar en las subastas. Subastas y contratos de Largo Plazo

Vertientes de la Reforma 8 M ERCADO DE CORTO PLAZO : C ARACTERÍSTICAS GENERALES  Doble liquidación (Día en Adelanto y Tiempo Real).  Precios Nodales (aproximadamente 2500 nodos).  Ofertas de generación basadas en costos (tres partes).  Co-optimización de energía y servicios conexos.  Desarrollo posterior de funcionalidad adicional (ofertas virtuales, etc.). Objetivos  Despacho eficiente y confiable del Sistema Eléctrico Nacional.  Señales correctas para la ubicación de nuevas centrales y el uso de demanda controlable. Características

Vertientes de la Reforma 9 M ERCADO DE P OTENCIA : C ARACTERÍSTICAS GENERALES 9  Precio máximo basado en los Costos de Nueva Entrada y de las reservas actuales.  Verificación de capacidad basado en la disponibilidad en las 100 horas críticas, y la posibilidad de entrega verificada por el CENACE.  El precio final neto resta el ingreso de corto plazo de un generador referencia.  Plantas intermitentes ofrecen disponibilidad de acuerdo a generación. Objetivos  Instalación de capacidad suficiente.  Pagar los costos fijos no recuperables en el mercado eléctrico.  Las nuevas inversiones necesitan contratos de largo plazo, pero el mercado de potencia de corto plazo debe pagar precios justos. Características

2 veces el costo de generación referencia Costo del generador de referencia Nivel óptimo de Potencia Nivel mínimo de potencia  Los generadores tienen certidumbre absoluta sobre su cantidad entregada.  El monitor de mercado puede implementar la obligación de ofrecer capacidades sin debate. Se aprovecha el monitoreo durante el año.  No hay debate sobre el costo; los costos ya están hundidos.  La CRE fijará el requisito mínimo y “optimo” de potencia.  El CENACE comprara potencia en exceso del mínimo y cobrará a todas las ERC por el costo.  Combina elasticidad de demanda con multas por incumplimiento Mercado Ex-post Curva de demanda M ERCADO DE P OTENCIA : D ISEÑO

C ERTIFICADOS DE E NERGÍAS L IMPIAS Mercado de Corto Plazo  Utilizado para liquidar superávit y déficit.  El CENACE recolectara ofertas de los generadores, suministradores y otros.  Banqueo ilimitado de certificados y 25% de aplazamiento de obligaciones. 11 Características generales  La SENER establece los requerimientos del porcentaje de energías limpias a usar.  Los suministradores cumplen con los requerimientos al comprar Certificados.  El ingreso de la venta de certificados permite a los generadores limpios cubrir sus costos.

D ERECHOS F INANCIEROS DE T RANSMISIÓN 12  Le otorgan a su titular el derecho y la obligación de cobrar o pagar la diferencia que resulte del valor de los Componentes de Congestión Marginal (CCM) de los PML entre un nodo de origen y un nodo de destino. $50/MWh$100/MWh Capacidad de la línea OrigenDestino  La diferencia de precios entre el nodo de origen y el nodo de destino es la renta de congestión.  El DFT define quién recibirá estas rentas de congestión.

Vertientes de la Reforma T RANSACCIONES B ILATERALES EN EL M ERCADO Antes del Mercado: El productor y usuario (en sociedad de autoabasto) emparejan la producción con el consumo, pagando el precio acordado. Contrato de Autoabasto: 100 MWh por día en $70 Ciclo Combinado Azteca VIII Complejo Industrial Cryoinfra Puebla Usuario: Compra al Productor ($7000). Costo Neto ($7000) Productor: Venta al Usuario $7000. Ingreso Neto Variable $7000 Costo variable de producción $7000 Beneficio Neto Variable $ Guanajuato Precio: $40 Puebla Precio: $60 Mercado Eléctrico: Irrelevante (Los costos fijos se cubren mediante el contrato de capacidad, aparte)

Vertientes de la Reforma T RANSACCIONES B ILATERALES EN EL M ERCADO Con Mercado: Será posible despachar las unidades solo cuando es eficiente, produciendo ahorros respecto al esquema Take-or-Pay. Ciclo Combinado Azteca VIII Complejo Industrial Cryoinfra Puebla Usuario: Compra al Mercado ($6000) Derecho Fin. de Transmisión $2000 Contrato por Diferencias Costo Neto ($4000) Productor: Venta al Mercado Contrato por Diferencias Ingreso Neto Variable Costo variable de producción Beneficio Neto Variable Contrato por Diferencias: 100 MWh por día en $70 - Estilo “Opción del Comprador” Guanajuato Precio: $40 Puebla Precio: $60 Mercado Eléctrico:

Vertientes de la Reforma 15 S UBASTAS : C ARACTERÍSTICAS G ENERALES 15 ProductosPlazo Tiempo para contratar Potencia Energía 3 años4 meses ProductosPlazo Tiempo para contratar Potencia CELs Energía 15 años Potencia/ Energía 20 años CELs 3 años (o más)  Garantizar un flujo de efectivo estable para cubrir costos fijos, reduciendo el riesgo de la inversión en generación. Largo Plazo  Permitir que los suministradores tengan una cobertura de energía previo a los mercados de corto plazo. Mediano Plazo Subasta de Largo Plazo Subasta de Mediano Plazo Plazo Año de la Subasta

16 S UBASTAS DE L ARGO P LAZO : P ARÁMETROS DE O FERTA  El Suministrador de Servicios Básicos deberá realizar ofertas que cumplan con los requerimientos de la CRE.  Otras ERC pueden hacer ofertas con los mismos parámetros que el suministrador de Servicios Básicos.  La asignación de los contratos se realiza a través de un problema de optimización donde la función objetivo es el Excedente Económico Total Ofertas ERC CELsCantidad máxima Función Precio/Cantidad % máximo con fecha de inicio tardía EnergíaCantidad máxima Función Precio/Cantidad Límites por zona(establecidos por el CENACE) PotenciaCantidad máximaPor Zona Función Precio/Cantidad Ofertas Generador Cantidad de CELs/Año Para cada paquete inicial y cualquier paquete condicional Cantidad de Energía/Año Cantidad de Potencia/Año Precio Fijo del Paquete Fecha de inicio Ubicación de la planta

17 GeneradorOferta original Pronóstico de congestión Oferta ajustada Permiso otorgado A Sí B No C No D Sí  Los pronósticos de congestión se usan para seleccionar ofertas. Hora1234…24Total Generador “D”30 … 720 Precio del contrato Generador “D” $35 … Ingreso$1,050 … $25,200  Generadores son compensados/castigados por la ubicación elegida.  Generadores tienen certeza sobre costos de congestión. S UBASTAS DE LARGO PLAZO : M ECANISMO DE AJUSTE POR UBICACIÓN

18  El precio spot ya no se usa para liquidaciones horarias.  Se elimina el riesgo por el precio spot para el generador.  Los déficits/superávits se liquidan al final del año. Ingreso de acuerdo al contrato Hora Generación efectiva Generación efectiva (MW)972 Generación contratada (MW)720 Superávit252 Precio promedio del mercado $50.00 Superávit por precio$ 12, Factor de ajuste pagado promedio $18.88 Superávit por factor de ajuste $ 4, Pago$17, S UBASTAS DE LARGO PLAZO : M ECANISMO DE AJUSTE POR HORA

19 P RIMER S UBASTA DE L ARGO P LAZO  El 31 de Marzo se dio a Conocer el fallo de la Primer subasta de Largo Plazo, cuya convocatoria fue en noviembre  Fueron seleccionadas 18 ofertas de 11 empresas, con una inversión estimada de 2.6 mil millones de dólares de proyectos que van de los 18 a los 500MW.  2,085 MW de capacidad instalada.  5,402,880.5 MWh (equivalentes al 1.9 % de la generación anual de México).  5,380,911 CELs (84.39% de lo solicitado inicialmente por la CFE).  Precio Promedio: USD por paquete (MWh + CEL)  Eólica: USD  Solar: USD

S EGUNDA S UBASTA : PML E SPERADOS 20  En la primera subasta, se favorecieron Yucatán y Baja California Sur, que usan la generación más cara. Fuente: Precios Marginales Locales , SENER

21 S EGUNDA S UBASTA : PML E SPERADOS  Para la segunda subasta, se espera resolver la escasez de energía en Yucatán. Fuente: Precios Marginales Locales , SENER

22 L OGROS DE LA R EFORMA E LÉCTRICA A LA FECHA Principales logros:  Creación del CENACE en agosto  Publicación del 1° PRODESEN en  Publicación de los Términos de la Estricta Separación Legal de CFE en enero  Inicio del MEM en enero  Primer Subasta de Largo Plazo para el Suministro Básico (Energía y CELs) concluyo el 31 de marzo  Segunda Subasta de Largo Plazo anunciada el 13 de mayo; fallo programado para el 30 de septiembre 2016.