Evolución de la industria del Gas ARGENTINA Evolución de la industria del Gas GUAYAQUIL - ECUADOR OCTUBRE 2013

YACIMIENTOS PETROLIFEROS FISCALES GAS DEL ESTADO MONOPOLIO ESTATAL PRODUCCION HIDROCARBUROS Producción Petróleo y Gas Natural YACIMIENTOS PETROLIFEROS FISCALES Sociedad del Estado (Y.P.F.) Transporte y Distribución Gas Natural GAS DEL ESTADO Sociedad del Estado

PRODUCCION DE HIDROCARBUROS 1989 Producción de Petróleo: 26.735 .000 m3 Producción de Gas: 24.207.000 m3

GASODUCTOS - 1989 15.000 km

MATRIZ ENERGETICA – 1989

Hiperinflación - 4.923,6 % anual SITUACION ECONOMICA año 1989 Hiperinflación - 4.923,6 % anual Reforma del Estado

Reestructuración administración pública REFORMA DEL ESTADO 1889 Reestructuración administración pública Privatización de empresas estatales   Tipo de cambio: paridad $ 1 = US$ 1

Yacimientos Petrolíferos Fiscales S. E PRIVATIZACION DE EMPRESAS DEL ESTADO Yacimientos Petrolíferos Fiscales S. E Gas del Estado S. E.

Libre disponibilidad de hidrocarburos DESREGULACION INDUSTRIA HIDROCARBUROS Libre disponibilidad de hidrocarburos Libre comercialización interna y externa Libre importación exportación (autoabastecimiento) Exención derechos de importación y exportación

Libre disponibilidad del 70% divisas de exportación DESREGULACION INDUSTRIA HIDROCARBUROS Libre disponibilidad del 70% divisas de exportación Libre instalación de refinerías Libre instalación de bocas de expendio de combustibles

Privatización áreas de exploración y producción: PRIVATIZACION DE YACIMIENTOS Y ACTIVOS DE Y.P.F. Privatización áreas de exploración y producción: Asociación de YPF / capital privado Reconversión contratos de producción Concesiones de explotación YPF retiene el 50% de la producción nacional de hidrocarburos

Transformación YPF en SOCIEDAD ANÓNIMA PRIVATIZACION CAPITAL YPF S.A. Transformación YPF en SOCIEDAD ANÓNIMA Capital Social: Estado nacional : 51%   Provincias 39%   Trabajadores 10% (Programa Propiedad Participada)  Privatización del 51% del Capital Social - Golden Share

Creación 2 Transportadoras troncales: TGS / TGN PRIVATIZACION DE GAS DEL ESTADO S.E Liquidación   Creación 2 Transportadoras troncales: TGS / TGN Creación 9 Distribuidoras zonales Gasnor S.A. Gasnea S.A. Distribuidora de Gas del Centro S.A. Litoral Gas S.A. Distribuidora de Gas Cuyana S.A. Gas Natural Ban S.A. Metrogas S.A. Camuzzi Gas Pampeana S.A. Camuzzi Gas del Sur S.A.

Transporte Distribución Servicio Público PRIVATIZACION DE GAS DEL ESTADO S.E Marco Regulatorio del Gas Natural: Servicio Público Transporte Distribución

Ente Nacional Regulador del Gas (ENARGAS) PRIVATIZACION DE GAS DEL ESTADO S.E Ente Nacional Regulador del Gas (ENARGAS) Desregulación del precio del gas : 1 / 1 / 94 Tarifas distribución: precio del gas / transporte / margen distribución: Audiencias públicas

PRODUCCION DE PETROLEO - 1989 - 2000 Miles m3

PRODUCCION DE GAS NATURAL - 1989 - 2000 Millones m3 Fuente: IAPG

EXPORTACION 1998: Abastecimiento mercado interno, condiciones iguales mercado interno, publicidad, terceros, 2001 (febrero) : Aprobación automática. Acreditación reservas igual o mayor al volumen a exportar

Default deuda soberana Extingue paridad $ 1 / US$ 1 COLAPSO ECONOMICO - DICIEMBRE 2001 Default deuda soberana Extingue paridad $ 1 / US$ 1

Pesificación de contratos No indexación de precios Fijación de precios EMERGENCIA ECONOMICA Pesificación de contratos No indexación de precios Fijación de precios Retención de exportaciones Emergencia abastecimiento hidrocarburos

Tarifas del gas domiciliario e industrial: congelamiento REGULACION DEL MERCADO DEL GAS Tarifas del gas domiciliario e industrial: congelamiento Normalización de precios: Acuerdos productores 2004/2011 Garantía de producción / sendero de precios Segmentación demanda residencial / pyme. Productores venta directa grandes consumidores Abastecimiento GNC Abastecimiento fraccionadores GLP

Redireccionamiento gas consumos prioritarios REGULACION DEL MERCADO DEL GAS   Redireccionamiento gas consumos prioritarios Retenciones a la exportación Fondo Fiduciario infraestructura transporte y distribución de gas: cargos tarifarios Mercado electrónico del gas: operaciones compraventa de gas spot. Reventa de capacidad de transporte.

1,6 millones vehículos con GNC GAS NATURAL COMPRIMIDO 2012 1,6 millones vehículos con GNC 2000 EESS de GNC

PRODUCCION DE PETROLEO : 2000 - 2012 Miles m3 Fuente: IAPG

PRODUCCION DE GAS NATURAL - 2001 - 2012 Millones m3

PRODUCCION DE GAS NATURAL - 1989 - 2012 Millones de m3

MATRIZ ENERGETICA - 2012

GASODUCTOS 2012 22.385 km

RESERVAS DE GAS 1990-2010 34% Miles de MM3 Fuente : A Guadagni

CONSUMO Fuente: ENARGAS 85.300 MM m3 / día 113.839 MM m3 / día

Incentivo a la producción: Nuevos yacimientos; yacimientos “tight gas” REGULACION DEL MERCADO DEL GAS    Programa Gas Plus (2008) Incentivo a la producción: Nuevos yacimientos; yacimientos “tight gas” Precios: retorno costos + rentabilidad razonable (14% inversión). (US$ 4,50 /5,50)

Declara interés publico nacional : autoabastecimiento hidrocarburos SOBERANIA HIDROCARBURIFERA – 2012 Declara interés publico nacional : autoabastecimiento hidrocarburos Aumento de reservas comprobadas Integración capital nacional y extranjero Incorporación tecnologías Saldos exportables Expropiación el 51% del capital accionario de YPF SA

Planes anuales de empresas ajustados al Plan Nacional REGULACION DE LA EXPLORACION Y EXPLOTACION DE HIDROCARBUROS - PETROLEO Y GAS NATURAL Plan Nacional de Inversiones Hidrocarburíferas Objetivo el incremento de inversiones / autoabastecimiento de hidrocarburos convencionales y no convencionales Planes anuales de empresas ajustados al Plan Nacional

REGULACION DE LA EXPLORACION Y EXPLOTACION DE HIDROCARBUROS - PETROLEO Y GAS NATURAL Registro Nacional de Inversiones Hidrocarburíferas   Plan Anual Inversiones. Evaluación consistencia con Plan Nacional de Inversiones. Auditoria y fiscalización Sanciones: suspensión y baja del Registro y caducidad derechos de explotación.

REGULACION DE LA EXPLORACION Y EXPLOTACION DE HIDROCARBUROS - PETROLEO Y GAS NATURAL Régimen de Promoción de Inversiones para la Explotación de Hidrocarburos Proyectos de Inversión para la Explotación de Hidrocarburos, Inversión directa de US$ 1.000.000.000 en plazo de cinco años.   Beneficios: derecho a exportar libremente el 20% de su producción, exenta de derechos de exportación y libre disponibilidad de la totalidad de las divisas de la exportación.

Empresas titulares de derechos de exploración y explotación REGULACION DE LA EXPLORACION Y EXPLOTACION DE HIDROCARBUROS - PETROLEO Y GAS NATURAL Concesiones de Explotación No Convencional de Hidrocarburos Empresas titulares de derechos de exploración y explotación   Derecho a nueva Concesión de Explotación No Convencional (shale gas /shale oil / tight sands / tight gas / tight oil) por plazo de 35 años

Proyectos de exploración y explotación de hidrocarburos, REGULACION DE LA EXPLORACION Y EXPLOTACION DE HIDROCARBUROS - PETROLEO Y GAS NATURAL Fondo Argentino de Hidrocarburos . Fideicomiso Fideicomiso de Administración - US$ 2.000.000.000 aportados por Tesoro Nacional Préstamos y/o aportes de capital y/o adquisiciones de instrumentos financieros Proyectos de exploración y explotación de hidrocarburos, Empresas con participación accionaria del Estado Nacional

Proyectos de Aumento en la Inyección de Gas REGULACION DE LA EXPLORACION Y EXPLOTACION DE HIDROCARBUROS - PETROLEO Y GAS NATURAL Programa Estímulo a la Inyección Excedente de Gas Natural Proyectos de Aumento en la Inyección de Gas Inyección excedente sobre sobre Inyección Base Precio Inyección Excedente: US$ 7,50 MMBTU. Paga Tesoro Nacional Incumplimiento: compensación valor gas importado

Anillo city gate Bs Aires PLANTA INYECCION PROPANO AIRE (Gas Natural Sintético - GNS) Anillo city gate Bs Aires   Inyección 2012 : 19.650.000 m3 GNS

Volúmenes: 7,7 MMm3/ día / 27,7 MMm3 /día Volumen 2013: 15,9 MMm3 /día IMPORTACION DE GAS NATURAL DE BOLIVIA Contrato 2006 / 2026   Volúmenes: 7,7 MMm3/ día / 27,7 MMm3 /día Volumen 2013: 15,9 MMm3 /día Gasoducto Importación Juana Azurduy (70 KM - 30”) Gasoducto Noreste Argentino – GNEA (en ejecución)

Gasoducto Noreste Argentino GNEA 1600 Km

Puertos regasificadores - Ship to Ship IMPORTACION DE GAS NATURA LICUADO - GNL Puertos regasificadores - Ship to Ship Escobar ( 2011 - a 70 km norte Bs. Aires) 10,5 MMm3/día (TGN) Bahía Blanca (2008 - a 700 km sur Bs. Aires) 17 MMm3 / día (TGS)

GNL – Barcos BAHIA BLANCA - ESCOBAR Fuente: YPF/ENARSA

GAS LICUADO DE PETRÓLEO (GLP) Marco Regulatorio del GLP (2005)   Asegurar suministro GLP a usuarios menores recursos que no acceden a gas natural por redes Actividad de interés público Libre instalación de plantas de producción y fraccionamiento Reglamentación de envases y centros de canje

GAS LICUADO DE PETRÓLEO (GLP) Acceso abierto a plantas de almacenaje de GLP capacidad disponible Precios de referencia fijados por Autoridad para envases hasta 45 kg   Fondo Fiduciario para Subsidios de Consumos Residenciales: GLP envases residenciales Extensión red domiciliaria de gas natural Recursos: aporte Tesoro Nacional y/o productores

Plantas de Procesamiento de Gas Natural ( 67%) GAS LICUADO DE PETRÓLEO (GLP) Producción de GLP Plantas de Procesamiento de Gas Natural ( 67%) Refinerías (33%)

Planta de procesamiento Refinería

Exportación Petroquímica Combustible

GAS LICUADO DE PETRÓLEO (GLP) EXPORTACION CHILE BRASIL PARAGUAY

GAS LICUADO DE PETRÓLEO (GLP) ACUERDOS PRODUCTORES Y FRACCIONADORES (2008) Productores: Compromiso abastecer GLP a fraccionadores: volúmenes y precios acordados   Fraccionadores: Vender a Distribuidores GLP fraccionado en envases de 10,12 y 15 Kilos, a precio a acordado Distribuidores: Venta a usuarios residenciales a precio acordado (“garrafa social”)

GLP

FIN