Instrumentos Financieros

Presentación del tema: "Instrumentos Financieros"— Transcripción de la presentación:

1 Instrumentos Financieros
CONTABILIDAD FINANCIERA Integrantes: Caballero Corrales, Jimena (u ) Vera Villavicencio, Claudia (u ) Sección: FX51 N° del grupo: Grupo 7

2 Instrumentos financieros
S U R G E N Presentación NIC 32 Reconocimiento y medición NIC 39 Instrumentos Financieros NIF 9 Exceso de Liquidez Necesidad de Financiamiento ACTIVOS FINANCIEROS PASIVOS FINANCIEROS Recibir efectivo u otro activo financiero de otra entidad Obligación contractual de entregar efectivo u otro activo financiero a una entidad Es un acuerdo contractual que da origen a un activo financiero de una entidad y a un pasivo financiero o a un instrumento de patrimonio de otra.

3 Instrumento de capital
Valores como fuente de FINANCIAMIENT0 Instrumento de deuda Instrumento de capital Contratos que representan dinero prestado, que debe ser devuelto al acreedor en un momento futuro y que, generalmente, tiene un coste equivalente a una tasa de interés fija o variable Contratos que ofrece la empresa, en los que se negocia una participación residual en los activos de la empresa, una vez deducidos los pasivos. Comunes Bonos Pagarés Acciones De Inversión

4 Valores como fuente de INVERSION
ACTIVOS FINANCIEROS Son aquellos activos financieros que no pertenecen a ninguna de las categorías anteriores. Se pueden clasificar como inversiones corriente o no corrientes. Inversiones disponibles para la venta Instrumentos Financieros que tienen la finalidad de obtener beneficios a corto plazo reconocida en el ejercicio Inversiones a valor razonable con cambios en los resultados Instrumento financiero con pagos fijos o vencimiento determinado y la entidad que los posee tiene la intención efectiva y la capacidad de conservarlos hasta su vencimiento Inversiones mantenidas al vencimiento Préstamos y partidas por cobrar son activos financieros no derivados cuyos cobros son fijos o determinables, que no se negocian en un mercado activo Cuentas por cobrar y prestamos

5 Instrumentos financieros
Activos financieros *Títulos representativos de deuda que la empresa tenga intención y capacidad de mantener hasta vencimiento. *Reconocimiento inicial por su valor razonable, más los gastos de la adquisición. Posteriormente a coste amortizado Pasivos financieros *Destinados a la cartera de negociación. *Se presentan por su valor razonable con cambios en resultados. Instrumentos de capital * Son aquellos instrumentos financieros que tiene efecto sobre el patrimonio neto de la empresa. * Un instrumento financiero tiene componentes de pasivo y de patrimonio, en cuyo caso, es necesario descomponerlo.

6 Estado consolidado de situación financiera de Austral Group S.A.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013 (Expresado en nuevos soles)

7 ACTIVOS FINANCIEROS Subsidiaria: Entidades controladas por la empresa
Asiento Cuenta Debe Haber 11 Inversiones financieras 38,485 10 Efectivo y equivalente de efectivos Glosa Por la compra de acciones en el año 10,000 56 Resultados no realizados Por cambio en el valor razonable del activo 2,800 37 Activo diferido Por el registro del impuesto a la renta La empresa adquirió las siguientes acciones: Empresas 2014 2013 Conservera de las Americas S.A. - 38,485 Alumrock Overseas S.A. 1,690 Corporación del Mar S.A. 9,941 10 Efectivo y equivalente de efectivos  10,000 75 Ingreso por enjenación de activos Glosa Por la venta de la acciones 11 Inversiones financieras 10,000 56 Resultados no realizados Por el reverso del cambio en el valor razonable del activo 2,800 37 Activo diferido Por el reverso del registro del impuesto a la renta Subsidiaria: Entidades controladas por la empresa Control conjunto: Controlado por dos o más participantes. 7

8 Ratio de Liquidez= Activo Corriente /Pasivo Corriente
Pasivo financiero La empresa evalúa las proyecciones de sus necesidades de efectivo para asegurarse de cubrir sus necesidades operativas en base al cumplimiento de ratios meta. Obligaciones financieras Cuentas por pagar: El saldo de las cuentas por pagar a empresas relacionadas, corresponde principalmente a dividendos por pagar. Préstamos bancarios 2013 2014 Tasa de Interés CP 181,740 140,486 0.721% y 1.502%Mensual LP 99,957 122,099 tasaLibor+2.5%Anual 2014(miles) 2013(miles) Cuentas por pagar 1,275 4,946 a partes relacionadas Ratio de Liquidez= Activo Corriente /Pasivo Corriente 2013 2014 1.0994 1.038 Interpretación: Se puede apreciar que la liquidez corriente de la empresa ha disminuido con respecto al periodo anterior. Esto sucede porque la empresa disminuyo sus pasivos corrientes y sus activos corrientes, provocando una disminución en la razón.

9 Pasivo financiero – Ratios
Ratio de apalancamiento: Pasivo total/ capital Total 𝑅𝑎𝑧𝑜𝑛 𝑑𝑒 𝑒𝑛𝑑𝑒𝑢𝑑𝑎𝑚𝑖𝑒𝑛𝑡𝑜1= 𝑃𝑎𝑠𝑖𝑣𝑜 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝑃𝑎𝑡𝑟𝑖𝑚𝑜𝑛𝑖𝑜 𝑅𝑎𝑧𝑜𝑛 𝑑𝑒 𝑒𝑛𝑑𝑒𝑢𝑑𝑎𝑚𝑖𝑒𝑛𝑡𝑜2= 𝑃𝑎𝑠𝑖𝑣𝑜 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐶𝑎𝑝𝑖𝑡𝑎𝑙 𝑆𝑜𝑐𝑖𝑎𝑙 2013 2014 Deuda Neta (1) 301483 307317 Capital total (2) 824585 867775 (1) / (2) 2014 2013 0.9771 0.9451 2014 2013 1.3135 1.3611 Interpretación: En la compañía Austral Group S.A. hay un apalancamiento de % para el año 2013, que sube en relación con 2014 que fue 97.71% mostrando un incremento de la deuda a terceros. También se puede corroborar que de 1.36 soles de deuda, los accionistas han invertido 1.00 soles en el 2013, mientras que en el 2014 la deuda disminuyo a 1.31 soles por cada 1.00 soles invertido por los accionistas. Podemos concluir que para el año 2014 ,Austral Group S.A aumentó su nivel de endeudamiento

10 Capital de la empresa: 259,003,254 acciones
Instrumento de capital Numero de acciones de dic.2014 Valor nominal Valor Cotizado 1,359 S/.1.5/acción S/. 1.8/acción Capital de la empresa: 259,003,254 acciones 89.35% inversionistas extranjeros En mayo del > Precio acción : 2.20 Acciones en circulación: 259,005,000 Interpretación: Al 31 de junio de 2013, las acciones invertidas en Austral Group S.A.A. generaban una perdida por nuevos soles por acción. Por otro lado, al 31 de junio de 2014, hubo un incremento en la utilidad que generaba cada acción, por el monto de nuevos soles. jun-13 Utilidad Neta (31,462) Capital social 259,134 Utilidad por acción ( ) Utilidad por acción común = U.Neta/# de acciones jun-14 Utilidad Neta 20966 Numero de acciones 259,005 Utilidad por acción

11 Ratios de rentabilidad
Rentabilidad sobre la inversión: jun-13 Utilidad Neta (31462) Capital social 389135 Utilidad por acción % (0.0809) 𝑈𝑡𝑖𝑙𝑖𝑑𝑎𝑑 𝑁𝑒𝑡𝑎 𝐶𝑎𝑝𝑖𝑡𝑎𝑙 𝑠𝑜𝑐𝑖𝑎𝑙 jun-14 Utilidad Neta 20966 Capital social 389135 Utilidad por acción % Interpretación: Al 31 de junio del 2013, cada nuevo sol invertido en la empresa generaba una perdida por soles. Por otro lado, al 31 de junio del 2014, por cada sol invertido en la empresa generaba una utilidad por nuevos soles.

12 Bibliografía Bolsa de Valores de Lima (BVL)(2014) Memoria Anual 2014(Consulta: 14 de noviembre 2015) ( ) HERZ GHERSI, Jeannette(2015) Apuntes de contabilidad financiera. Lima: Universidad Peruanas de Ciencias Aplicadas (UPC) Reporte Financiero CENTRUM Bunkenroad Latinoamérica (Perú)(2014) Austral Group S.A.C.(Consulta: 14 de noviembre 2015)( Superintendencia del Mercado de Valores (SMV) (2014) Austral Group S.A.C. Estados financieros separados al 31 de diciembre de 2014 y 31 de diciembre de 2013(Consulta:14 de noviembre) ( Superintendencia del Mercado de Valores (SMV)(2014) Austral Group S.A.C. Estados financieros consolidados de al 31 de diciembre del 2014 y al 31 de diciembre de 2014(Consulta: 14 de noviembre 2015)( Bolsa de Valores de Lima (BVL)(2014) Estados financieros 30 de junio de 2014(Consulta: 14 de noviembre 2015) (