A NÁLISIS E INTERPRETACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS Es la desintegración o separación de elementos que figuran en dichos estados financieros, a fin.

Presentación del tema: "A NÁLISIS E INTERPRETACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS Es la desintegración o separación de elementos que figuran en dichos estados financieros, a fin."— Transcripción de la presentación:

1

2

3 A NÁLISIS E INTERPRETACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS Es la desintegración o separación de elementos que figuran en dichos estados financieros, a fin de conocer los cambios sufridos y sus causas, con el objeto de tener una idea más precisa sobre la situación financiera de una empresa. Definición

4 Objetivo Informar la situación financiera de una empresa Los estados financieros deben ser capaces de transmitir información Son diversos los usuarios generales de la información

5 Importancia Facilita la toma de decisiones a los inversionistas Sirve como un examen objetivo que se utiliza como punto de partida para proporcionar referencia acerca de los hechos concernientes

6 Análisis comparativo Análisis de tendencias Estados financieros proporcionales Indicadores financieros INSTRUMENTO DE ANÁLISIS

7 Análisis comparativo comparar los estados financieros de dos o tres ejercicios contables Análisis de tendencias Utilizar sus resultados para predecir y proyectar cifras de una o más partidas 20082009201020112012 Cuentas por pagar2000025000180004200050000

8 Estados financieros proporcionales evaluación de la estructura interna de los estados financieros Indicadores financieros Expresan la relación matemática entre una magnitud y otra

9 TIPOS DE ANÁLISIS Análisis cuantitativo Es complementar el análisis cuantitativo Análisis cualitativo Es hacer un estudio de los estados financieros históricos y proyectados

10 MÉTODOS DE ANÁLISIS Método Horizontal Método Vertical

11 refiere a la utilización de los estados financieros de un período Se emplea para analizar estados financieros

12 Porcentajes integrales Es expresar la proporción que representa una partida individual dentro de un grupo o conjunto de cuentas de los estados financieros Razones simples Menciona que las razones resultan de la comparación de dos o más cantidades de los estados financieros

13 Método Horizontal Se comparan entre sí los dos últimos períodos esta comparación brinda criterios de relevancia para evaluar la situación de la empresa

14 Método Horizontal Aumentos y disminuciones Tendencias

15 Aumentos y disminuciones Consiste en calcular los aumentos y disminuciones en términos monetarios de los conceptos y cifras de los estados financieros

16 Tendencias consiste en calcular los aumentos y disminuciones en términos porcentuales de los conceptos de un periodo contable

17 CASO PRACTICO

18 JCB CONTRATISTAS S.R.L ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA Al 31 de diciembre de 2012 y 2011 2012 (en nuevos soles) 2012 2011 SI.% % ACTIVO ACTIVOS CORRIENTES Efectivo y equivalente de efectivo25,0003.419,0003 Inversiones financieras corrientes5,0000.72,0000,3 Cuentas por cobrar comerciales (neto)95,00012.866,00010,4 Otras cuentas por cobrar (neto)25,0003.413,0002 Existencias295,00039.7281,00044,2 Gastos contratados por anticipado15,00028,0001.3 Total Activos Corrientes460,00061.8389,00061.2 ACTIVOS NO CORRIENTES Inversiones financieras permanentes14,0001,97,0001,1 Inmuebles, maquinaria y equipo (neto)270,00036.3240,00037.7 Total activos no Corrientes284,00038.2247,00038.8 TOTAL ACTIVO744,000100636,000100 PASIVOS Y PATRIMONIO PASIVOS CORRIENTES Sobregiros Bancarios4,8000.6- Obligaciones financieras25,0003.418,0002.8 Cuentas por pagar comerciales240,00032.3228,00035,8 Otras cuentas por pagar50,0006.733,0005.2 Total Pasivos Corrientes319,80043279,00043,9 PASIVOS NO CORRIENTES Obligaciones financieras a largo plazo113,00015.288,00013,8 Total Pasivos no Corrientes113,00015,288,00013.8 TOTAL PASIVO432,80058.2367,00057.7 PATRIMONIO NETO Capital178,00023.9160,00025.2 Capital Adicional2,0000.31,0000.2 Reservas Legales11,0001.58,0001.3 Resultados Acumulados76,95010.364,00010.1 Resultado del Ejercicio43,2505,836,0005.7 TOTAL PATRIMONIO NETO311,20041,8269,00042.3 TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO NETO744,000100636,000100

19 JCB CONTRATISTAS SRL E STADO DE R ESULTADO P OR LOS AÑOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Y 2011 ( EN NUEVOS SOLES ) 20122011 SI.% % Ventas netas 595,000100510,000100 Costo de ventas (366,900)61.7(324,000)63.5 Utilidad bruta 228,10038,3186,00036.5 Gastos de administrativos (79,000)13.3(62,000)12.2 Gastos de venta (71,100)11.9(53,000)10.4 Resultado en venta de activos 3,0000.51,0000.2 Otros Ingresos 6,9001.25,4001.1 Otros gastos (15,000)2.5(10,000)2 Utilidad Operativa 72,90012.367,40013.2 Ingresos financieros 9,0001.53,0000.6 Gastos Financieros (14,122)2.4(15,105)3 Resultados ante las participaciones del IR. 67,778 11.44 55,29510.8 Participación de los trabajadores IR (5,512)0.9(4,336)0.9 Impuesto a la Renta (19,016)3.2(14,959)2.9 Utilidad Neta de Ejercicios 43,2507.336,0007.1

20 JCB CONTRATISTAS SRL Estado De Situación Financiero Al 31 de diciembre de 2012 y 2011 Saldos al 31 de diciembreVariación1 20122011Importe% ACTIVO ACTIVOS CORRIENTES Efectivo y equivalente de efectivo25,00019,0006,00032% Inversiones financieras corrientes5,0002,0003,000150% Cuentas por cobrar comerciales (neto)95,00066,00029,00044% Otras cuentas por cobrar (neto)25,00013,00012,00092% Existencias295,000281,00014,0005% Gastos contratados por anticipado15,0008,0007,00088% Total Activos Corrientes460,000389,00071,00018% ACTIVOS NO CORRIENTES Inversiones financieras permanentes14,0007,000 100% Inmuebles, maquinaria y equipo (neto)270,000240,00030,00013% Total activos no Corrientes284,000247,00037,00015% TOTAL ACTIVO744,000636,000108,00017% PASIVOS Y PATRIMONIO PASIVOS CORRIENTES Sobregiros Bancarios4,800- Obligaciones financieras25,00018,0007,00039% Cuentas por pagar comerciales240,000228,00012,0005% Otras cuentas por pagar50,00033,00017,00052% Total Pasivos Corrientes319,800279,00040,80015% PASIVOS NO CORRIENTES Obligaciones financieras a largo plazo113,00088,00025,00028% Total Pasivos no Corrientes113,00088,00025,00028% TOTAL PASIVO432,800367,00065,80018% PATRIMONIO NETO Capital178,000160,00018,00011% Capital Adicional2,0001,000 100% Reservas Legales11,0008,0003,00038% Resultados Acumulados76,95064,00012,95020% Resultado del Ejercicio43,25036,0007,25020% TOTAL PATRIMONIO NETO311,200269,00042,20016% TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO NETO 744,000636,000108,00017%