MICROFINANZAS Y SU IMPACTO EN LAS MIPYMES EXPOSITOR: GONZALO COTO F. Msc

Fuente: Institute für Mittelstandsforschung, DtA Razones para el fracaso de empresas nuevas   Cifras en porcentajes.  Fuente: Institute für Mittelstandsforschung, DtA   Financiamiento inadecuado   Información insuficiente Falta de calificaciones Mala planificación Problemas familiares Sobrestimación proyecciones empresa Factores externos

CAPACIDADES EMPRESARIALES TAREAS DEL EMPRESARIO: ‑ Crear un producto que se venda. ‑ Tener capacidades técnicas. ‑ Vigilar el mercado y sus condiciones cambiantes. ‑ Tener conocimientos básicos para hacer cálculos, etc. ¡¡Un buen proyecto es: un proyecto factible más un buen empresario !!

CARACTERÍSTICAS PERSONALES DEL EMPRESARIO (CPE)   ·  Iniciativa y busca oportunidades ·  Toma riesgos ·  Exige eficiencia y calidad ·  Persistente ·  Comprometido con el trabajo ·  Busca información ·  Establece metas ·  Planificación y seguimiento sistemático ·  Persuasivo y establece contactos * Independiente y seguro de si mismo

MICROEMPRESARIO PEQUEÑO EMPRESARIO MEDIANO EMPRESARIO Su actividad económica genera ingresos para el sustento de su familia No tiene capacidad de ahorro MICROEMPRESARIO Genera ingresos suficiente para el sustento de su familia Genera excedentes para cubrir costos PEQUEÑO EMPRESARIO Genera ingresos suficiente para el sustento de su familia Genera excedentes para cubrir costos e inversión Tienen posibilidad de ahorrar MEDIANO EMPRESARIO

Grande empresa Mediana empresa Pequeña empresa Microempresa PIRÁMIDE EMPRESARIAL   Grande empresa   Mediana empresa Pequeña empresa Microempresa  

PRODUCTO O SERVICIO MIPYMES Qué característica tiene su producto o servicio? Qué necesidades satisface? Qué ventajas posee sobre otros? Cuáles son los bienes o servicios que pueden sustituirlo? MIPYMES PRODUCTO O SERVICIO

Qué recursos se requieren para iniciar, mantener y hacer crecer el negocio? Con qué recursos cuento? MIPYMES CAPITAL

MIPYMES MERCADO Elementos del estudio de mercado: Tamaño, naturaleza y crecimiento de la demanda por producto Descripción y precio del producto por vender Situación de la oferta y naturaleza de la competencia Diferentes factores que afectan la demanda por el producto Tamaño, naturaleza y crecimiento de la demanda por producto

MIPYMES Para qué requiero recursos? Qué utilidad me generará esos recursos? -Cuando menos debe generarme otro tanto del costo financiero- Tendré la capacidad para hacerle frente a la deuda? Cuáles son las mejores opciones de financiamiento? RECURSOS FINANCIEROS

5C ELEMENTOS BÁSICOS APROBACIÓN DE CRÉDITOS Carácter Capital Capacidad Caución / garantía Condiciones

MICRO- FINANZAS Al contrario de lo que generalmente se piensa, el microcrédito no es la pomada canaria que soluciona el desempleo, ni reactiva el sector productivo, ni compensa la falta de competitividad de nuestros productos en el mercado internacional.

El microcrédito es sólo un factor más de los muchos que intervienen para hacer posible el funcionamiento de la economía. El desarrollo y apoyo a la expansión del microcrédito, de las microfinanzas, en general, busca hacer accesibles los servicios financieros a sectores de la población que aún no cuentan con ellos, pero no necesariamente soluciona deficiencias estructurales ni alivia la pobreza. MICRO- FINANZAS

La respuesta correcta es: ¿Pueden los servicios microfinancieros, por tanto, contribuir a aliviar la pobreza? La respuesta correcta es: sólo en aquellos casos donde se espera que los servicios financieros cumplan sus funciones propias. no funciona cuando no existe capacidad de endeudamiento. MICRO- FINANZAS

Los servicios financieros, de las instituciones microfinancieras, cumplen con sus funciones propias cuando: Permiten transferencias de poder de compra desde usos menos rentables de los recursos hacia aquellos más rentables; Facilitan los pagos y el traslado de poder de compra en el tiempo y en el espacio (como en el caso de facilidades para enviar y recibir remesas, hacer o recibir pagos); MICRO- FINANZAS

Permiten decisiones intertemporales (de ahorro e inversión) más eficientes, contribuyendo a la acumulación de activos productivos; Facilitan el manejo de la liquidez por parte de los hogares y las empresas, reduciendo los costos de transacciones en mercados de bienes, servicios y factores de la producción; Permiten la acumulación (poco costosa, rentable y poco riesgosa) de depósitos de valor, es decir, de reservas para hacerle frente a eventos futuros (emergencias u oportunidades de inversión no previstas), y Facilitan el manejo del riesgo y ofrecen mecanismos para compartirlo. MICRO- FINANZAS

RECURSOS FINANCIEROS VARIACIONES HISTÓRICAS

TASAS DE INTERÉS PASIVAS PROMEDIO DEL SISTEMA FINANCIERO

PRINCIPALES RIESGOS a) Riesgo de crédito. b) Riesgo de tipo de cambio. c)      Riesgo de mercado. d)      Riesgo operacional. e) Riesgo de reputación.

Endeudarse en exceso con tasas de interés variables, que luego podrán subir y exceder incluso los márgenes de utilidad que se manejan Otorgar créditos a clientes que luego no podrán pagar por excesivas deudas No identificar claramente los costos financieros: tasas de interés + costos de formalización + comisiones + ajustes posibles RIESGOS CREDITICIOS

Financiar inversiones de largo plazo con deuda de corto plazo. Financiar costos o inversiones de corto plazo con deuda de largo plazo, Financiar inversiones de largo plazo con deuda de corto plazo. Endeudarse para cubrir gastos y no para activos. Endeudarse en moneda diferente a la que recibe sus ingresos o al giro del negocio. RIESGOS CREDITICIOS

En general las tasas variables de crédito tienen un piso del cual no disminuirán. Aún cuando se habla de tasas fijas en diversas ocasiones los entes financieros establecen la posibilidad de ajuste si se elevan en exceso las tasas básicas RIESGOS REALIDAD DEL SECTOR FINANCIERO TASAS VARIABLES

Muchas gracias www.grupocelac.com Lo bueno es enemigo de lo excelente. Jim Collims Muchas gracias gcoto@grupocelac.com www.grupocelac.com TEL 2591 0895