Presentado por: APESEG & Milliman, Inc. METODOLOGÍAS Y PRÁCTICAS EN RESERVAS TÉCNICAS PARA SEGUROS DE SALUD Y SEGUROS GENERALES LIMA - 31 DE MAYO, 2007 APESEG Presentado por: APESEG & Milliman, Inc. ■ Conceptos Básicos ■

Proceso de Reservas La presentación de hoy se centra en los métodos actuariales que son de común uso internacionalmente para desarrollar estimados razonables de reservas La Academia Americana de Actuarios define una reserva razonable, aquella desarrollada por: Métodos apropiados Supuestos razonables

Principios de Reservas Actuarialmente Adecuados Provisión basada en estimados Para grupos definidos de siniestros Derivados de supuestos razonables Derivados de métodos apropiados Cantidad a pagarse para concluir todos los siniestros, reportados o no, para los cuales existe un pasivo a la fecha de corte Incertidumbre tácita en la estimación implica que un rango de valores puede ser actuarialmente adecuado

Proceso de Reservas Supuestos Data Métodos Reserva Estimada

Rangos Rango de estimados razonables Rango de posibles resultados Dado que la reserva es un estimado sin un valor exacto, tiene un rango de valores En la definición de rangos, es importante notar la diferencia entre: Rango de estimados razonables Rango de posibles resultados El rango de posibles resultados es casi siempre mucho más amplio que el rango de estimados razonables Los métodos de los cuales vamos a hablar hoy, se concentran en estimados razonables y no consideran rangos de posibles resultados

Consideraciones Patrón de Finiquito La duración de tiempo que toma para un reclamo reportado el ser finiquitado, afecta el nivel de incertidumbre de la reserva, ejemplo, colisión vs pasivo Patrón de Desarrollo Debe ser revisado con cuidado Se impacta con cambios en prácticas de siniestros Se impacta con cambios en los patrones de finiquito Se impacta con descuentos en las reservas de siniestros

Consideraciones Reaseguro Las reservas se afectan por los tipos de planes y retenciones Puede ser apropiado analizar la experiencia directa y cedida separadamente Recuperación por reaseguro es importante Generalmente tratado fuera del proceso de reservas a menos que el reasegurados se torne insolvente

Consideraciones Influencias Externas Entorno judicial Cambios regulatórios y legislativos Mecanismos de mercado involuntarios Influencias económicas como por ejemplo inflación Descuentos Usualmente es preferible hacer análisis sin descuento, y descontar el resultado

Consideraciones Frecuencia y Severidad Estimados de reserva más acertados con alta frecuencia y baja severidad Más análisis requerido para lata severidad y baja frecuencia

Data – Para Cada Segmento Sumas por Accidente/Póliza/Período de Cobertura y Fecha de Valuación Siniestros Pagados Acumulados Gastos de Siniestros Pagados Acumulados Reserva de Siniestros Gastos de Siniestros Número Acumulado de Siniestros Reportados Número Acumulado de Siniestros Cerrados

Data – Para Cada Segmento Para Análisis por Período-Accidente Primas devengadas Impacto en el ratio de pérdida por cambio en tarifas Impacto en el ratio de pérdida por cambio en la selección del riesgo

Data - Consideraciones Homogeneidad Siniestros similares tienden a tener sumas similares y tiempos similares Agrupar siniestros similares, por ejemplo Por línea de negocio Por límites de póliza Por tipo de cobertura Volumen Cada subdivisión de la data puede aumentar su homogeneidad, pero reduce el volumen de la muestra La ley de los grandes números sugiere que más volumen produce mejor exactitud Compromiso entre Homogeneidad y Volumen

Segmentación de Reservas Métodos de reservas se aplican a data agrupada en diferentes segmentos Los segmentos se basan en: Balance entre homogeneidad y volumen Disponibilidad de la data

Data - Disponibilidad Sistemas informáticos existentes pueden imponer limitaciones La Data debe poder reconciliarse con la información financiera del asegurador

Data - Organización Año Accidente – La colección de todos los siniestros que tienen (o eventualmente tendrán) una fecha de accidente en un mismo año Similarmente trimestre accidente, mes accidente También se puede organizar con base en Año Póliza, Año Reporte, o Año Selección

Supuestos El Actuario determina los supuestos Implícitos – Supuestos incorporados en los métodos escojidos Explícitos – Supuestos determinados por el actuario con base en experiencia, entrenamiento y juicio

Métodos Algoritmo – Serie de pasos utilizados para producir reservas (como un libro de resetas) Cada método establece uno o más supuestos con respecto al proceso que se utilizó para obtener la data Supuestos implícitos Raramente completamente ciertos Práctica recomendada: Usar más de un método Asegurar que se entienden las diferencias en resultados Actuario usa su criterio técnico para escoger a raíz de los indicadores producidos por los distintos métodos Variación en resultados de diferentes métodos, diferente de un rango razonable

Triángulos de Data Representación de la data en dos dimensiones Por período de origen Por fecha de valuación Un ejemplo típico Filas: Período accidente Columnas: Tiempo desde período accidente Diagonales: Fechas de valuación

Triángulos de Desarrollo de Pérdidas Demora Desarrollo Desarrollo Desarrollo Desarrollo Desarrollo Desarrollo 12 24 36 48 60 72 Tendencia Tendencia Tendencia Tendencia Tendencia Trend CY2005 CY2004 CY2003 CY2002 CY2006 CY2001 2001 2002 2003 Año Accidente 2004 2005 2006