Centro Peruano de Formación e Investigación Continua Diplomado Proyectos de Inversión Pública (SNIP) FORMULACION DEL PROYECTO Ing. Juan Carbonel V.

Contenido Módulo III I. Mercado del proyecto * Tarifas o precios * Demanda y oferta * Demanda insatisfecha * Tarifas o precios II. Ingeniería del proyecto * Tamaño y localización * Ingeniería del proyecto III. Costos y beneficios * Costos del proyecto * Beneficios económicos y sociales * Financiamiento del proyecto

Formulación del Proyecto ¿Cuál es el propósito de la formulación de un proyecto de inversión?

Horizonte de Evaluación

Mercado del Proyecto Contenido * Delimitación del área de estudio * Definición de B/S a entregar * Demanda “sin proyecto” y “con proyecto” * Proyección de la demanda * Oferta “sin proyecto” y “con proyecto” * Proyección de la oferta * Balance D - O * Tarifas o precios

Población de Referencia Demanda del Servicio Determinación de beneficiarios P No Atendida P Objetivo P No Deman P demandante Población de Referencia

Método: Demanda de Servicio 1. Identificación del servicio - Servicio y unidad de medida 2. Diagnóstico de situación actual - Características de la población - Cobertura demanda actual - Tendencia de patrones de atención (total y p-c) - Condiciones de servicios entregados - Aspectos regulatorios vinculados

Demanda del Servicio 3. Población de referencia Población total actualizada donde se realizará el proyecto Pn = Po (1 + tcp)n 4. Población demandante “S/P” PD s/p = Pn * Población demandante (%) 5. Servicios demandantes “S/P” SDs/p = PDs/p * cpc 6. Servicios demandantes “C/P” SDc/p = PDc/p * cpc

Proyección de Población Fórmula para determinar tasa de crecimiento de la población: TCP = 100* [(Población final/Población inicial)1/n - 1] Ej: Población 2000: 5,356 habitantes Población 2005: 6,311 habitantes TCP = 100* [(6311/5356)1/5 - 1] = 3.33%

Proyección de Población Fórmula para proyectar la población: Pn = Po * ( 1 + TCP / 100)n Ej: Población 2005: 6311 habitantes TCP = 3.33% Población 2009: ? P2009 = 6311 * ( 1 + 3.33 / 100)4 = 7186.2 habitantes

Caso: Demanda de Agua Datos: S/P C/P Población actual (2006) 19600 19600 Tasa crecimiento demográfico 1.8% 1.8% Población demandante 70% 85% Consumo percápita (l/hab-día) 60 90 ¿Cuál será el incremento de la demanda en el 2007 con la puesta en marcha del proyecto de agua?

Caso: Demanda de Agua Población 2007 = 19600 (1+0.018) = 19952.8 hab Solución: Población 2007 = 19600 (1+0.018) = 19952.8 hab SDsp = 19952.8 x 0.70 x 60 = 838 017.6 l/hab-día SDcp = 19952.8 x 0.85 x 90 = 1 526 389.2 l/hab-día Incremento = 1526389.2 - 838017.6 = 688 371.6

Oferta del Proyecto Oferta * Oferta optimizada * Características de la oferta * Estimación de la oferta * Proyección de la oferta * Tarifas o precios

Balance D - O

Estrategias: Tarifas y Precios ¿Se puede fijar un precio mayor * Costos de producción de B/S * Precios del mercado * Situación de la empresa * Estrategia de marketing * Ingresos de demandantes * Aspectos legales y normativos ¿Se puede fijar un precio mayor que la competencia?

Taller: Mercado Criterios para determinar la demanda, oferta y precios de los siguientes proyectos: * Puente carrozable * Crianza de cuyes * Reforestación * Gestión de RR. SS domiciliarios * Centro educativo * Sistema de agua potable * Fabricación de calzado * Proyecto propio

Tamaño del Proyecto * ¿Se puede construir una planta de elaboración de fideos para producir 1 TM mensual? * ¿Se puede construir una carretera para un tráfico de 15 vehículos por semana? * ¿Se puede implementar una aula escolar para 5 alumnos? ¿ Cuál es el tamaño mínimo de un proyecto? ¿ Cuál es el tamaño óptimo?

Tamaño del Proyecto Capacidad de producción o entrega de B/S en un periodo de tiempo determinado FACTORES: Demanda del mercado Recursos disponibles Aspectos técnicos Financiamiento accesible Factores ambientales

Localización del Proyecto ¿Dónde es más conveniente ubicar un proyecto… * Cercano a futuros beneficiarios? * Dónde se encuentran los recursos? * Dónde los costos son menores? * Dónde hay más incentivos tributarios? * Dónde no hay oferta? * En lugar de mayor pobreza? * Dónde hay mayor necesidad?

Localización del Proyecto Ponderación de Factores Ponderación *F. Económicos (costos) 0.40 *F. Comunales (Impacto en comunidad) 0.20 *F. Geográficos (distancia/disponibilidad) 0.15 *F. de Servicios Públicos 0.15 *F. de Desarrollo (prioridad/ impacto ambiental) 0.10

Localización del Proyecto

Localización del Proyecto Calificación de Factores Escala * Optimo 4 * Adecuado 2 y 3 * Medio adecuado 1 * Inadecuado 0 * Muy inadecuado -1

Localización del Proyecto

Ingeniería del Proyecto ¿ Qué aspectos comprende la Ingeniería del Proyecto? ¿ Qué importancia tiene la ingeniería en la producción de bienes y servicios?

Ingeniería del Proyecto * Terrenos * Obras civiles e infraestructura * Descripción técnica: Diagrama de flujo * Estándares de calidad * Requerimientos de maquinaria y equipos, insumos y materiales * Diseño y distribución de instalaciones: fija, por procesos y por producto * Capacidad y programa de producción * Programa de actividades * Condiciones ambientales

Ingeniería del Proyecto

Ingeniería del Proyecto

Diagrama de Flujo

Cronograma del Proyecto

Taller: T-L-I Tomando como base algunos de los proyectos, defina los aspectos de tamaño, localización e ingeniería * Puente carrozable * Crianza de cuyes * Reforestación * Gestión de RR. SS * Centro educativo * Sistema de agua potable * Fabricación de calzado * Proyecto propio

Costos del Proyecto ¿ Qué tipo de costos tiene un proyecto ? Inversión Costos Operación Ambiental Mantenimiento

Proyecto: Costo de provisión B/S. Inversión, operación y mantenimiento Costos del Proyecto Proyecto: Costo de provisión B/S. Inversión, operación y mantenimiento Producción: Costo de la producción de B/S que genera el proyecto Privados: Costos a precios de mercado Sociales: Costos a precios sociales

Tipos de Costos Precio de Mercado PM COSTOS PS = PM x FC Precio Social PS

FCMO = 1 / (1+Imp.Directos IR) = 0.892 FC de Costos FCBN = 1 / (1+Imp.Indirectos IGV) = 0.84 FCBI = FCD / (1+aranceles)(1-Imp.Indirectos) = 1.0 Bienes Transables = PM /(1.19*1.124) FCVR = 1.00 / FCCOMB = 0.66 FCMO = 1 / (1+Imp.Directos IR) = 0.892 FCMOC = 1.0 FCD = 1.08

FC de Costos MANO DE OBRA NO CALIFICADA URBANO RURAL Lima Metropolitana 0.86 Resto de Costa 0.68 0.57 Sierra 0.60 0.41 Selva 0.63 0.49

Valor Social del Tiempo PROPOSITO LABORAL VALOR (S/. hora) Area urbana 4.96 Area rural 3.32 PROPOSITO NO LABORAL FC Adultos 0.30 Menores 0.15 USUARIOS DE TRANSPORTE MODO TRANSPORTE VALOR (S/.-hora-pas) Aero nacional 4.25 Interurbano auto 3.21 Interurbano transporte público 1.67 Urbano auto 2.80 Urbano transporte público 1.00

¿Qué es un Costos Incremental? Es el resultado de comparar los costos de inversión, operación y mantenimiento de la “Situación C/P” y los costos en la “Situación S/P” para cada alternativa, durante el horizonte de evaluación. Costo C/P - Costo S/P = Costo Incremental

Beneficios del Proyecto Proyecto: Atribuibles a la puesta en marcha del PIP Producción: Atribuibles a la venta de la producción generada por el PIP Económicos: Atribuibles a la venta de B/S en dinero Sociales: Atribuibles al ahorro o liberación de recursos, reducción del tiempo, impacto social, bienestar, etc.

Valor Residual Es el valor que queda de la inversión total al final de la vida útil del proyecto Cuando la inversión no tiene uso alternativo o no puede venderse, su VR = 0 Contable VR = I*(VUA - VUP)T% Métodos Valorización

Depreciación de Activos Ganado de trabajo y reproducción y redes 25% Vehículos transporte terrestre (excepto ferrocarriles) y hornos en general 20% Maquinaria y equipo de actividades mineras, petroleras y de construcción (excepto muebles, enseres y equipos oficina) 20% Obras civiles 3% Equipo de procesamiento de datos 25% Maq. y equipo adquirido a partir 01.01.91 10% Otros bienes de activo fijo 10%

Valor Residual Supongamos un proyecto que contempla la instalación de equipos cuyo valor es de S/. 26 965 y la compra de un almacén por valor de S/. 37 680. Si la vida útil es de 9 años, ¿Cuál será el VR del proyecto? VR Equipo = 26 965 (10 - 9) 0.10 = 2 696.5 VR Almacén = 37 680 (33.3 - 9) 0.03 = 27 468.7 VR proyecto = VR Equipo + VR Almacén VR proyecto = 2 696.5 + 27 468.7 = S/. 30 165.2

Caso: Consumo de agua * Consumo familia no conectada al servicio: 3 m3 * Costo económico por acarreo = S/. 10 / m3 Precio marginal (S/./m3) 10 3 15 m3/mes/viv

Caso: Consumo de agua Beneficios por liberación de recursos Beneficios por disponibilidad del servicio Valor recursos liberados = 3 x 10 = S/. 30 / familia Consumo saturación con tarifa marginal 0 = 100 lpd a = 100 lpd x 5 per x 30 días /1000 = 15 m3/mes/fam

Caso: Consumo de agua Curva de demanda Si P = 0 Q = a = 15 Q = a + b P Si P = 0 Q = a = 15 Si P1 = 10 y Q1 = 3 b = - 1.2 Q = 15 – 1.2 P Beneficio x disponibilidad servicio = (15 – 3) x 10 / 2 = S/. 60 Beneficio Total = 30 + 60 = S/. 90 x 12 = S/. 1 080 / fam/ año

Beneficios Incrementales A. BENEFICIOS C/P 1 2 3 4 5 6 7 8 Beneficios económicos Incrementos y ahorros Otros beneficios sociales TOTAL BENEFICIOS C/P B. BENEFICIOS S/P C. BENEFICIOS INCREMENTALES (A - B)

Financiamiento del Proyecto FUENTES * Fondos de cooperación internacional * Fondos de canon y sobrecanon * Regalías mineras * Fondos concursables: FONIPREL, Agroemprende, etc. * Recursos privados * Fondos del presupuesto público * Banca comercial

Financiamiento del Proyecto CASO: Fabritek Fabritek desea ampliar su capacidad instalada y solicita un préstamo a una IFI por el 70% de la inversión, el cual se amortizará en 1 año de manera trimestral. La tasa de interès nominal es de 16% y el periodo de gracia de tres meses. Si la inversión en el proyecto es de US$ 84,620, ¿cuál es el servicio de la deuda de la empresa? Considere que se pagan intereses al rebatir

Financiamiento del Proyecto CASO: Fabritek TRI SALDO AMORTI INTERES TOTAL 1 84,620 3,384.8 3,384.8 2 84,620 27,107.9 3,384.8 30,492.8 3 57,512.1 28,192.3 2,300.5 30,492.8 4 29,319.8 29,320.0 1,172.8 30,492.8

Taller: Costos y Beneficios * Determinar los costos de inversión, operación, mantenimiento y ambiental del proyecto elegido * Deterrminar los beneficios económicos y sociales del proyecto anterior * Determinar los costos financieros si fuera el caso