Impactos sobre el modelo contable español de la reforma contable BEGOÑA GINER INCHAUSTI Catedrática de Economía Financiera y Contabilidad de la Universitat de València Miembro de la Comisión de Valoración de AECA 21 de junio de 2006

Contenido: El Reglamento 1606/2002 Los pasos para la reforma contable en España Reforma del Código de Comercio Reforma de la Ley de Sociedades Anónimas El nuevo Plan General de Contabilidad Reflexiones finales

El Reglamento 1606/2002 Objetivo: adopción de las normas del IASB para asegurar un alto grado de transparencia y comparabilidad de los estados financieros y un eficiente funcionamiento del mercado de capitales europeo Afecta a las CC.CC. de las empresas cotizadas (8,000) Los Estados miembros pueden obligar, o autorizar, a otras empresas y a las CC.II. Adopción no después de 2005, salvo excepciones permitidas por Estados miembros: cotizan en y fuera de Europa y emplean otras normas internacionalmente aceptadas como base principal de información, o solo cotizan títulos de deuda Las normas aceptadas deben publicarse traducidas en el Diario Oficial de la U.E.

Los pasos para la reforma contable en España Libro Blanco para la reforma de la Contabilidad: 2001-2002 Muchas recomendaciones (aproximar a las NIIF) Comisión para la reforma: borrador para una nueva Ley de armonización contable: 2003 Cambios más urgentes: Ley de medidas de acompañamiento (BOE 31/12/2003) Se permitió NIIF a todas las CC.CC, se introdujo el grupo de coordinación y el valor razonable Proyecto de Ley de reforma y adaptación de la legislación mercantil en materia contable, para su armonización internacional con base en la normativa de la UE (BO Cortes 12/05/2006) Afecta a las CCAA a partir de 1/01/2007 Grupo de trabajo Reforma PGC y 10 subgrupos: 2005

Reforma del Código de Comercio Definición de elementos patrimoniales Se obliga a un criterio de valoración cuando en las NIIF hay más de una opción Incorporación del valor razonable Incorporación de dos nuevas CC.AA, el estado de cambios en el patrimonio neto (rdo, cº valor que no van a rdo, correcciones de errores, efectos de cº en criterios contables) y el estado de flujos de tesorería No amortización del fondo de comercio (pérdida por deterioro irreversible) Grupos de coordinación Si cotiza alguna sociedad del grupo se usan NIIF Se presume que con un 20% de dº de voto se tiene influencia significativa

Definición de elementos patrimoniales Se atiende al fondo económico y jurídico -> cº en instrumentos financieros Activos: bienes, derechos y otros recursos controlados económicamente por la empresa, resultantes de sucesos pasados, de los que es probable que la empresa obtenga beneficios económicos en el futuro Pasivos: obligaciones actuales surgidas como consecuencia de sucesos pasados, cuya extinción es probable que dé lugar a una disminución de recursos que puedan producir beneficios económicos. Incluye provisiones Patrimonio neto: la parte residual de activos s/ pasivos Ingresos: incrementos en el patrimonio neto, que no tengan su origen en aportaciones de socios Gastos: decrementos en el patrimonio neto, que no tengan su origen en distribuciones de socios

Valor razonable Para instrumentos financieros si se puede determinar de forma fiable: mercado o modelos y técnicas de valoración (a desarrollar reglamentariamente) Se posibilita su uso en el futuro para otros elementos para los que sea obligatorio… Cambios de valor al resultado o al neto (ECPN) Se matiza la prudencia Tener en cuenta todos los riesgos (antes riesgos previsibles y pérdidas eventuales) En situaciones de incertidumbre estimaciones conservadoras

Reforma de la Ley de Sociedades Anónimas Aumento de límites para formular cuentas abreviadas (30%) Impacto en la obligación de auditoría (el 21% del censo exentas: 4800) El EFT no es obligatorio para las que formulan balance y ECPN abreviados Se eliminan los formatos de CC.AA Si hay FC, dotar una reserva indisponible por el 5% del beneficio (o de reservas libres) hasta el FC Se prohíbe distribuir bº si reservas indisponibles < gastos de primer establecimiento e I + D Se deroga el límite simplificado de la contabilidad

El nuevo Plan General de Contabilidad Se autoriza al Gobierno mediante el Proyecto de Ley de reforma y… Objetivos de los subgrupos de trabajo Convergencia con las NIIF adoptadas en la UE Referencia el actual PGC Fijar las bases para posteriores desarrollos a través de Resoluciones del ICAC

Subgrupos de trabajo Marco Conceptual de la Contabilidad Inmovilizados materiales e intangibles Instrumentos financieros y operaciones de cobertura Existencias. Ingresos, subvenciones y gastos Diferencias de cº en moneda distinta a la funcional Impuestos sobre bº e impuestos indirectos Provisiones y contingencias Hechos posteriores, errores, cº de criterio contable y estimaciones Combinaciones de negocios, negocios conjuntos y consolidación Normas de elaboración de Cuentas Anuales y Modelos

Algunos cambios Inmovilizado material Inmovilizado inmaterial Permutas a VR si tienen carácter comercial (y se puede estimar) Arrendamiento financiero si se transfieren todos los riesgos y bº inherentes a la propiedad (A=P=valor razonable o valor actual pagos futuros, el menor) No se contempla: activos biológicos, activos mantenidos para la venta, propiedades de inversión Inmovilizado inmaterial Permutas igual que material Activos con vida indefinida (no amortizables) Gastos de I+D (no se sigue NIC 38), gastos de establecimiento (??) y fondo de comercio (+ no se amortiza, - a PyG)

Instrumentos financieros Activos financieros A VR con cº en PyG (negociación y derivados) A vencimiento (con intención y capacidad para mantenerlos): a coste amortizado Préstamos y partidas a cobrar: a coste amortizado Disponibles para la venta (otros): a VR con cº en reservas Pasivos financieros A vencimiento : a coste amortizado

Pasivo-patrimonio neto Acciones rescatables Acciones sin voto Capital cooperativo Acciones preferentes Si conllevan derecho a exigir el rescate, el dividendo o la devolución del capital conllevan una obligación: PASIVO Obligaciones convertibles Si conllevan el derecho a transformarse en capital son un instrumento compuesto -> separar PASIVO Y PATRIMONIO Para el suscriptor son un híbrido-> ACTIVO y DERIVADO (la opción)

Existencias Valoración al precio de adquisición o coste de producción Se pueden incluir gastos financieros si se requiere tiempo para estar en condiciones de venta (1 año? 6 meses?) Los descuentos por p.p.: menor importe? O dto financiero? No se permite el LIFO No VR para activos biológicos

Cuentas anuales Balance: Activo, Patrimonio Neto y Pasivo Cuenta de Pérdidas y Ganancias: desaparece la categoría extraordinario, se presenta por naturaleza y vertical Memoria: abundante información (incluso del ejercicio anterior cuando sea significativo para la imagen fiel) Estado de Flujos de Efectivo: sustituye al Cuadro de Financiación Estado de Cambios en el Patrimonio Neto: variaciones en el neto no derivados de transacciones con accionistas (resultados realizados, en PyG, y no realizados, en reservas)

Reflexiones finales Reforma contable importante Línea marcada por las NIIF Pero tendencia más conservadora y continuista con el modelo anterior Entorno cambiante