Contabilidad Superior Trabajo base de: Cr. Alfredo Zgaid Impuestos Diferidos Contabilidad Superior

Método Tradicional VS Método del Impuestos Diferidos

Método Tradicional La erogación por impuesto a las ganancias será equivalente al impuesto determinado en las declaraciones juradas del gravamen. Se calcula en función de las prescripciones de índole legal. El impuesto a las ganancias surgirá del multiplicar la alícuota del gravamen por la ganancia sujeta a impuesto que ha de figurar en las respectivas declaraciones juradas. Impuesto a las Ganancias del Ejercicio Impuesto determinado en Declaración Jurada (“Impuestos a Pagar”)

Método Tradicional Concepto Debe Haber Impuesto a las Ganancias Registros Contables Concepto Debe Haber Impuesto a las Ganancias $ xxxx,xx a Impuesto a Pagar

Con el Método Tradicional se viola el Criterio de lo Devengado Problemas del Método Tradicional Existen hechos generadores de Ingresos que son registrados en la Declaración Jurada en un ejercicio y por la Contabilidad en otro, anterior o posterior Existen hechos generadores de Gastos que son registrados en la Declaración Jurada en un ejercicio y por la Contabilidad en otro, anterior o posterior Con el Método Tradicional se viola el Criterio de lo Devengado En general, existen otros sucesos económicos que no son considerados del mismo modo por la legislación impositiva.

Aspectos Conceptuales Básicos de la Tributación Diferida Método del Impuesto Diferido Impuesto a las Ganancias del Ejercicio Efecto Fiscal de todas las Partidas del Estado de Resultado

Método del Impuesto Diferido Representa una herramienta destinada a salvar las deficiencias del método tradicional. Su objetivo no es sino revelar el efecto fiscal de todas las partidas incluidas en el estado de resultad y de los resultados diferidos. También considera el impacto fiscal de otros sucesos económicos. La clave del método está representada por el tratamiento previsto por las denominadas diferencias transitorias entre el resultado contable e impositivo; es decir, aquellas que surgen como consecuencia de la determinación del período en el cual deben (o pueden) computarse ingresos y gastos. Asimismo surgen diferencias transitorias asociadas a la asignación de mediciones diferentes a determinados activos y pasivos.

Método del Impuesto Diferido Cuando las diferencias entre el “Impuesto a las Ganancias” contable y el impuesto determinado implican pagar menos impuestos hoy pero obligan a pagar más en el futuro, representa un pasivo por impuestos diferidos. Es decir, estamos hablando de las diferencias temporarias imponibles. En el caso contrario, hablaremos de activos por impuestos diferidos (o diferencias temporarias deducibles). Resolución Técnica 16 (Sección 4.2.3): Impuesto a la Ganancias – Estos impuestos afectan resultados netos, de modo que dependen de los flujos de ingresos, gastos, ganancias, y pérdidas.

Diferencias de Valuación Diferencias Temporarias Diferencias de Valuación Impacto en Resultados Efecto Fiscal Si la valuación del Activo contable es superior a la del Activo impositivo En la contabilidad se reconocerán resultados positivos antes que en la Declaración Jurada de Impuesto a las Ganancias Se pagará menos impuesto a las ganancias por el ejercicio presente pero se afrontarán mayores pagos en el futuro. Se generan Pasivos por Impuesto Diferido

Diferencias de Valuación Diferencias Temporarias Diferencias de Valuación Impacto en Resultados Efecto Fiscal Si la valuación del Pasivo contable es menor que la del Pasivo impositivo En la Declaración Jurada de Impuesto a las Ganancias se reconocerán resultados negativos antes que en el Estado de Resultados contable. Se pagará menos impuesto a las ganancias por el ejercicio presente pero se afrontarán mayores pagos en el futuro. Se generan Pasivos por Impuesto Diferido

Diferencias de Valuación Diferencias Temporarias Diferencias de Valuación Impacto en Resultados Efecto Fiscal Si la valuación del Activo contable es inferior a la del Activo impositivo En la Declaración Jurada de Impuesto a las Ganancias se reconocerán resultados positivos antes que en el Estado de Resultado contable. Se pagará más impuesto a las ganancias por el ejercicio presente pero se afrontarán menores pagos en el futuro. Se generan Activos por Impuesto Diferido

Diferencias de Valuación Diferencias Temporarias Diferencias de Valuación Impacto en Resultados Efecto Fiscal Si la valuación del Pasivo contable es mayor que la del Pasivo impositivo En la contabilidad se reconocerán resultados negativos antes que en la Declaración Jurada de Impuesto a las Ganancias Se pagará más impuesto a las ganancias por el ejercicio presente pero se afrontarán menores pagos en el futuro. Se generan Activos por Impuesto Diferido

Nacimiento de Diferencias Temporarias Registros Contables Concepto Debe Haber Impuesto a las Ganancias $ xxxx,xx a Activo por Impuesto Diferido Impuesto a Pagar a Pasivo por Imp. Diferido

Reversión de Diferencias Temporarias Registros Contables Concepto Debe Haber Impuesto a las Ganancias $ xxxx,xx a Pasivo por Impuesto Diferido Impuesto a Pagar a Activo por Imp. Diferido

Bases Utilizadas para Determinar Diferencias Transitorias

Determinación de Diferencias Transitorias en Función de los Resultados Una vez determinadas las de índole permanente, surgirán diferencias temporales imponibles (generadoras de pasivos por impuestos diferidos) siempre que la utilidad contable sea mayor (o el déficit menor) que la ganancia sujeta a impuesto (o la pérdida a los fines fiscales). Y nacerán diferencias temporales deducibles (que implican activos por impuestos diferido) cada vez que la utilidad contable sea más baja (o el resultado negativo más alto en valores absolutos) que la utilidad (o pérdida) obtenida en virtud de las leyes tributarias.

Determinación de Diferencias Transitorias en Función de los Resultados Utilidad Contable > Utilidad Impositiva SI NO Diferencias Temporarias Imponibles Pérdida Contable < Pérdida Impositiva SI NO Resultados Diferencias Temporarias Deducibles

Determinación de Diferencias Transitorias en Función de los Resultados Resultado Contable MENOS Diferencias Permanentes P O R A L I C U O T A Resultado Contable con Efecto Fiscal Impuesto a las Ganancias MAS / MENOS Activos/Pasivos por Imp. Diferidos Diferencias Temporarias Impuesto a Pagar Resultado Impositivo

Determinación de Diferencias Transitorias en Función del Balance Compara, a diferencia del anterior, las variables stock que forman parte del Estado de Situación Patrimonial. Determina las diferencias temporarias comparando la medición contable de activos y pasivos con su base fiscal. Esta última es representada, en los términos de la NIC 12, “por el importe atribuido, para fines fiscales, a dicho activo o pasivo”. Si la medición de activos contables es mayor (o la de pasivos menor) a su valuación impositiva nos encontraremos con diferencias temporarias imponibles. Si la medición contable de los activos fuera más baja (o la de los pasivos más elevada) que sus respectivas bases fiscales estaremos en presencia de diferencias temporarias deducibles.

Determinación de Diferencias Transitorias en Función del Balance Resolución Técnica 17 (Sección 5.19.6.3.1) Las mediciones contables de los activos y pasivos; y Sus bases impositivas, que son los importes con que esos mismos activos y pasivos aparecerían en los Estados Contables si para su medición se aplicasen las normas del impuesto sobre las ganancias, se reconocerán activos o pasivos por impuestos diferidos, excepto en la medidas en que tal diferencias tengan que ver con: Un Valor Llave que no es deducible impositivamente; o El reconocimiento inicial de una activo o de un pasivo en una transacción que:

Determinación de Diferencias Transitorias en Función del Balance Continuación No es una combinación de negocios de las enunciadas en (Combinaciones de negocios) de la segunda parte de la Resolución Técnica 18 (Normas Contables Profesionales: desarrollo de algunas cuestiones de aplicación particular); y A la fecha de la transacción, no afecta ni el resultado contable ni el impositivo. Las diferencias temporarias darán lugar al cómputo de pasivos, cuando su reversión futura aumente los impuestos determinados y de activos cuando lo disminuya, sin perjuicio de las compensaciones de importes que sean pertinentes”.

Determinación de Diferencias Transitorias en Función del Balance Activo Contable > Activo Impositivo SI NO Diferencias Temporarias Imponibles Pasivo Contable < Pasivo Impositivo SI NO Balance Diferencias Temporarias Deducibles

Determinación de Diferencias Transitorias en Función del Balance Patrimonio Neto Contable MENOS Patrimonio Neto Impositivo Saldo Diferencias Temporarias Alícuotas POR P O R A L I C U O T A Saldo Activos / Pasivos por Impuesto Diferidos Activos/Pasivos por Imp. Diferidos MENOS Saldo Activos / Pasivos por Impuesto Diferidos Anterior MAS Activos/Pasivos por Imp. Diferidos Impuesto a Pagar Impuesto a las Ganancias Imp. a las Ganancias

Reglas para Determinar la Base Fiscal de Activos y Pasivos Regla A Del mismo modo que todo ingreso o gasto contable produce variaciones en el activo, en el pasivo en ambos, Todo ingreso gravado o gasto deducible modifica la base fiscal de activos, pasivos o ambos. Regla B Del mismo modo que los activos se modifican también por la existencia de “partidas de ajuste al patrimonio neto contable” o “resultados diferidos”, La base fiscal de activos y pasivos puede modificarse por la existencia de “partidas de ajuste al patrimonio neto impositvo”.

Reglas para Determinar la Base Fiscal de Activos y Pasivos Base Fiscal de un Activo Regla 1.1: En general, es el importe deducible de los beneficios que, para fines fiscales, obtenga la empresa en el futuro; Regla 1.2: Si tales beneficios económicos no tributan (ingresos no gravados por la legislación), la base fiscal será igual a su valor contable; Regla 1.3: Si el importe del activo no es deducible (gastos no deducibles), aun cuando se relacione con utilidades futuras gravadas, su base fiscal será equivalente a su medición contable; Regla 1.4: Si se trata de activos incorporados a la contabilidad como contrapartida de ingresos que tributarán en próximos ejercicios sobre la base de lo percibido, o criterios similares, su base fiscal será igual a su valor contable menos el importe que deberá computarse como ingreso fiscal en el futuro; Regla 1.5: Si son activos que ya incidieron tanto en la determinación del resultado contable como de la ganancia sujeta a impuesto tendrán un valor contable idéntico a su base fiscal.

Reglas para Determinar la Base Fiscal de Activos y Pasivos Base Fiscal de un Pasivo Regla 2.1: En general, es igual a su valor en libros menos cualquier importe que sea deducible fiscalmente respecto detal partida en el futuro más cualquier importe ya deducido a los fines fiscales pero no computado todavía como resultado contable; Regla 2.2: La base fiscal de los ingresos percibidos por anticipado será equivalente a su medición contable menos cualquier importe que no resulte imponible en períodos futuros; Regla 2.3: Si el importe del pasivo no es deducible (gastos no computables para determinar el resultado fiscal) su base fiscal será idéntica a su valor contable.

Cuestiones de Medición: Tratamiento del Cambio de Alícuota

Alternativas Ignorar el efecto el cambio de alícuotas sobre las cuentas patrimoniales. Reconocer el efecto del cambio de alícuotas a través de la modificación de los saldos de activos y pasivos por impuestos diferidos, en el año durante el cual se revela el hecho generador: La medición inicial de tales activos y pasivos deberá efectuarse en función de la alícuota que se estima regirá en el ejercicio testigo de la reversión de las divergencias temporarias. Es decir, de acuerdo al monto que se espera recuperar o pagar a los organismos de recaudación fiscal. Resolución Técnica 17 (Acápite 5.19.3.3) “A los importes correspondientes a las diferencias temporarias y a los quebrantos impositivos no utilizados se les aplicará la tasa impositiva que se espera esté en vigencia al momento de su reversión o utilización, considerando las normas sancionadas hasta la fecha de los estados contables”.

El Papel de los Créditos por Quebrantos

El Papel de los Créditos por Quebrantos Cuando aparezcan los quebrantos fiscales existirá la posibilidad (aunque no la certeza) de disminuir los compromisos futuros; nacerá entonces un “Credito por quebranto impositivo”. Como contrapartida se reconocerá un ingreso por impuesto a las ganancias: el “Efecto Quebranto Impositivo”. Resolución Técnica 19 (5.19.6.3.1): “Cuando existan quebrantos impositivos o créditos fiscales no utilizados susceptibles de deducción de ganancias impositivas futuras, se reconocerá un activo por impuesto diferido, pero sólo en la medida en que ella sea probable. Al evaluar la posibilidad de disponer de ganancias impositivas contra las cuales puedan cargarse los quebrantos impositivos o créditos fiscales acumulados, el ente deberá considerar:

El Papel de los Créditos por Quebrantos Continuación Si los quebrantos impositivos no utilizados han sido producidos por causas identificables cuya repetición es improbable; Las disposiciones legales que fijen un límite temporal a la utilización de dichos quebrantos o créditos; La probabilidad de que el ente genere ganancias fiscales futuras suficientes como para cargar contra ellas las pérdidas o créditos fiscales no utilizados, a cuyo efecto deberá tenerse en cuenta: Si existen pasivos por impuestos diferidos que contribuyan a crear la situación indicada en el inciso anterior; Si el ente tiene la posibilidad de efectuar una planificación que le permita incrementar dichas ganancias fiscales futuras”.

El Papel de los Créditos por Quebrantos Resultado Contable < Resultado Impositivo < SI NO Resultado Impositivo < Registro Contable 1 Registro Contable 2

El Papel de los Créditos por Quebrantos Registro Contable 1 Concepto Debe Haber Crédito por Quebranto Impositivo $ xxxx,xx Activos por Impuestos Diferidos a Impuesto a las Ganancias – (efecto quebranto impositivo) a Pasivo por Imp. Diferidos

El Papel de los Créditos por Quebrantos Registro Contables 2 Concepto Debe Haber Crédito por Quebranto Impositivo $ xxxx,xx Impuesto a las Ganancias a Pasivo por Imp. Diferidos

Carácter Contingente de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos

Acerca del Carácter Contingente de Créditos y Deudas por Impuestos Diferidos Contingencias Activos o Pasivos cuya existencia esta supeditada a que se concreten (o no) uno o más hechos futuros inciertos a la fecha de medición.

Reconocimiento de Hechos Contingentes Resolución Técnica 17 Deriven de una situación existente al cierre. Es posible cuantificarlos adecuadamente; Su probabilidad de ocurrencia es alta; y Y puede fundamentarse de modo creíble.

Reconocimiento de Hechos Contingentes Que no se esperen modificaciones en la Legislación Impositiva. Activos por Impuestos Diferidos Que existan expectativas de generar en el futuro ganancias gravadas. Pasivos por Impuestos Diferidos Que no se esperen cambios en la situación Fiscal del sujeto.

Reconocimiento de Hechos Contingentes Que no se esperen modificaciones en la Legislación Impositiva. Que existan expectativas de generar en el futuro ganancias gravadas. Créditos por Quebranto Impositivo Que no se esperen cambios en la situación Fiscal del sujeto. Que no se esperen cambios en la situación Fiscal del sujeto.

Las Diferencias Temporarias se pueden originar Reconocimiento de Hechos Contingentes Hechos Ciertos Las Diferencias Temporarias se pueden originar Hechos Contingentes

Reconocimiento de Hechos Contingentes Apropiación Parcial de las Diferencias Apropiación Total de las Diferencias VS

Medición Inicial y Medición al Cierre de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos

Medición Inicial Resolución Técnica 17: Medición inicial de los “otros créditos en moneda” (la sección 4.5.4): “Se medirán sobre la base de la mejor estimación posible de la suma a cobrar, descontada usando una tasa que refleje las evaluaciones del mercado sobre el valor tiempo del dinero y los riesgos específicos del activo”. Medición inicial de los “otros créditos en moneda” (la sección 4.5.9): “Su medición original se hará sobre la base del valor descontado de la mejor estimación disponible de la suma a pagar, usuando una tasa que refleje las evaluaciones del mercado sobre el valor tiempo del dinero y los riesgos específicos del pasivo. NIC 12, párrafo 53: “Los activos y pasivos por impuestos diferidos no deben ser descontados”. Resolución FACPCE 266/02: Artículo 3º: “Los activos y pasivos surgidos por aplicación del método del impuesto diferido se medirán por su valor nominal”.

Otros Créditos en Moneda Medición Inicial Acerca de la Medición Inicial y la Medición al Cierre de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos Otros Créditos en Moneda Otras Deudas en Moneda Valor Descontado de los Futuros Flujos de Fondos VA S VA = (1 + i) d/n

Medición al Cierre Resolución Técnica 17 (5.19.6.3.3) La medición contable de los impuesto diferidos se hará según las normas de la sección 5.15 (Otros pasivos en moneda) y de la sección 5.3 (Otros créditos en moneda, de modo que los importes de los activos y pasivos contabilizados reflejen los efectos (aumentos o disminuciones), que sobre los importes de los futuros impuestos determinados tendrán: La reversión de las diferencias temporarias; y El empleo de quebrantos impositivos y créditos fiscales no utilizados”.

Medición al Cierre “5.15. Otros pasivos en moneda En la medición de las contingencias y de los pasivos por impuestos diferidos y por planes de pensiones, en cada fecha de cierre de los Estados Contables, se está realizando una nueva medición, por lo que corresponde aplicar la tasa del momento de la medición”. “5.3 Otros créditos en moneda En la medición de los activos por impuestos diferidos se realiza una nueva medición, en cada fecha de cierre de los Estados Contables, por lo que corresponde aplicar la tasa del momento de la medición”. En la medición de los activos por impuestos diferidos se realiza una nueva medición, en cada fecha de cierre de los Estados Contables, por lo que corresponde aplicar la tasa del momento de la medición

Medición al Cierre Otros Créditos en Moneda Otras Deudas en Moneda Acerca de la Medición Inicial y la Medición al Cierre de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos Otros Créditos en Moneda Otras Deudas en Moneda Valor Descontado de los Futuros Flujos de Fondos a la Tasa Vigente a la Fecha de Medición

Medición al Cierre Alternativa II Alternativa I Ejercicio 2002 En algún ejercicio nace una diferencia temporaria En un ejercicio posterior se revierte. Por tal causa se cancela contra Impuestos a Pagar sin afectar el flujo de fondos El efecto financiero tiene lugar cuando se paga el impuesto

Desvalorizaciones, Bajas Anticipadas y Altas Postergadas de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos Acerca de la Medición Inicial y la Medición al Cierre de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos Se registran en un ejercicio posterior? Hecho Económico: nacen diferencias temporarias o créditos por quebrantos Se registran? No Si 1 No Si Se cancelan en un ejercicio posterior? Esa cancelación se debe a un hecho nuevo Si Si Resultado de Nuevo Ejercicio No No Ajuste de Resultados de Ejercicios Anteriores

Desvalorizaciones, Bajas Anticipadas y Altas Postergadas de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos Acerca de la Medición Inicial y la Medición al Cierre de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos Ese reconocimiento se deba a un hecho nuevo Si Si 1 Resultado de Nuevo Ejercicio No Ajuste de Resultados de Ejercicios Anteriores

Impacto Fiscal de los Resultados Contables Se miden Activos y Pasivos Por Impuestos s/ Valor Descontado? Existen Diferencias Permanentes No Se espera Cambios de Tasa? No SI Si Si Si No Gastos por Impuesto a las Ganancias > o < Resultado Contable x (t) Gastos por Impuesto a las Ganancias = Resultado Contable x (t)

Cuestiones de Exposición

Acerca de Cuestiones de Exposición Resolución Técnica Nº 19 Clasificación de los Activos y Pasivos como Corrientes y No Corrientes. Compensación entre Partidas. Discriminación del Efecto Fiscal de los Resultados Contables. Notas a los Estados Contables.

Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos: Rubros Corrientes o No Corrientes? Resolución Técnica 9 (segundo párrafo, de la sección A.3 correspondiente al capítulo III): “Los créditos por ventas de los bienes y servicios correspondientes a las actividades habituales del ente deben discriminarse de los que no tengan ese origen. Entre estos últimos, se informarán por separado (y como activo no corriente) los saldos activos netos por impuestos diferidos…” Resolución Técnica 9 (final de la sección B.1 referida a las “deudas ciertas”, capítulo III): “Se informán por separado (y como pasivo no corriente) los saldos pasivos netos por impuestos diferidos…”

Clasificación de los Activos y Pasivos como Corrientes o No Corrientes Resolución Técnica Nº 8 Son aquellos cuya conversión en efectivo o su equivalente se espera para los próximos 12 meses, contados desde la fecha de cierre. Son aquellos que podrían evitar erogaciones dentro de los próximos 12 meses. Activos Corrientes Son aquellos cuya exigibilidad o vencimiento tendrá lugar dentro del año, contado desde la fecha de cierre Pasivos Corrientes

Clasificación de los Activos y Pasivos como Corrientes o No Corrientes Ejercicio 2002 Ejercicio 2003 Ejercicio 2004 En algún ejercicio nace una diferencia temporaria En un ejercicio posterior se revierte. Por tal causa se cancela contra Impuestos a Pagar sin afectar el flujo de fondos El efecto financiero tiene lugar cuando se paga el impuesto

Compensación entre Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos NIC 12 – Párrafó 75: “A fin de evitar la necesidad de establecer un calendario detallado de los momentos en que cada diferencia revertirá, esta norma exige a las empresas la compensación de activos y pasivos por impuestos diferidos de la misma entidad o sujeto fiscal si, y solo si, se relacionan con impuestos sobre las ganancias correspondientes a la misma administración fiscal, simpre y cuando la empresa tenga reconocido el derecho de compensar los activos corrientes por impustos diferidos con los pasivos corrientes de la misma naturaleza”

Compensaciones entre Partidas Resolución Técnica 8: “Las partidas relacionadas se exponen por su importe neto siempre que esté prevista su compensación futura. No deben compensarse partidas no relacionadas”.

Compensaciones entre Partidas Los Activos y Pasivos por Imp. Diferido son compensables en el futuro? No Activos y Pasivos se Exponen por Separado Si Se estima que se compensaran en el mismo ejercicio? No Activos y Pasivos se Exponen por Separado Activos y Pasivos se Exponen por su Importe Neto

Discriminación del Efecto Fiscal de los Sucesos Económicos Se debe discriminar el impuesto a las ganancias (sección IV.A – segundo párrafo de la RT 9): Los resultados de las operaciones que continúan y Los resultados de las actividades en discontinuación. Y además el correspondiente a: Los resultados ordinarios (en la RT 9, IV.B.12); Los resultados extraordinarios (en la RT 9, IV.C y VI.A.12); Los resultados diferidos ordinarios y ajustes similares al patrimonio neto originados en ajustes a las mediciones de activos o pasivos; Los resultados diferidos extraordinarios, si correspondiese; Los ajustes de resultados de ejercicios anteriores; y La participación de los accionistas minoritarios, en el caso de los estados consolidados (en la RT 9, IV.B.13).

Discriminación del Efecto Fiscal de los Sucesos Económicos Impuesto a las Ganancias Operaciones que Continúan Operaciones Discontinuadas o en Discontinuación Resultados Ordinarios A.R.E.A. Resultados Extraordinarios Resultados Diferidos Ordinarios Resultados Diferidos Extraordinarios

Ubicación de Activos y Pasivos en el Estado de Situación Patrimonial Activos por Impuestos Diferidos Otros Activos Otras Deudas Pasivos por Impuestos Diferidos Deudas Fiscales Deudas Contingentes

Resultados Ordinarios Consecuencias del Cambio de Alícuota y Resultados por Quebranto Impositivo Resultados Ordinarios o Extraordinarios? Efecto de cambio de tasas y efecto quebranto impositivo: Resultados Ordinarios o Extraordinarios Tipicidad Resultados Ordinarios Recurrencia

Discriminación del Efecto Fiscal de los Resultados Contables Resultados Ordinarios Impuesto a las Ganancias s/ Resultados Ordinarios Resultados Extraordinarios Impuesto a las Ganancias s/ Resultados Extraordinarios Ajuste de Resultados de Ejercicios Anteriores Impuesto a las Ganancias s/ A.R.E.A.

Método Tradicional Primer Ejercicio Segundo Ejercicio Resultados Ordinarios Resultados Ordinarios Impuesto a las Ganancias s/ Resultados Ordinarios Impuesto a las Ganancias s/ Resultados Ordinarios Resultados Extraordinarios Impuesto a las Ganancias s/ Resultados Extraordinarios

Efecto Quebranto Impositivo Impuesto a las Ganancias A.R.E.A. Resultados Ordinarios Resultados Extraordinarios Resultados Accionistas Minoritarios

Revelaciones sobre el Impuesto a las Ganancias Resolución Técnica Nº 19 Conciliación entre Impuestos Cargados a Resultados y el Impuesto que resultaría de aplicar la alícuota sobre el Resultado Contable. Explicación de los cambios en las tasas, entre un ejercicio y otro. Importe de las Diferencias Temporarias o Quebrantos No Reconocidos que no hayan sido no utilizados. Notas a los Estados Contables.

Modelos Contables y Teorías

Teoría del Diferimiento Acerca de las Teorías sobre el Método del Impuesto Diferido Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos: No son Créditos ni Deudas. No se ajustan para reflejar cambios de tasas. Gastos del Período = Provisión por Impuesto a Pagar + Efecto de las Diferencias Temporarias Diferidas.

Teoría del Pasivo Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos: Son Créditos ni Deudas. Se ajustan para reflejar cambios de tasas. Gastos del Período = Provisión por Impuesto a Pagar + Efecto de las Diferencias Temporarias que nacen/revierten + Ajustes por Cambios de Tasas.

Normas Contables en Argentina

Normas Contables en Argentina Resolución Técnica Nº 16 Gastos Ingresos Impuesto a las Ganancias afecta Resultados Netos y se Imputará en los mismos períodos que… Ganancias Pérdidas

Normas Contables en Argentina Resolución Técnica Nº 17 Impuesto Determinado Reconocimiento Deuda Pagos a Cuente

Normas Contables en Argentina Resolución Técnica Nº 17 Cuando Existan Diferencias entre Mediciones Contables de Activos y Pasivos Sus Bases Impositivas Se reconocerán Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos

Normas Contables en Argentina Resolución Técnica Nº 17 No se reconocerán las Diferencias relacionadas con Un Valor Llave No Deducible Impositiva El reconocimiento Inicial de un Activo o un Pasivo en Transacción que, no es una Combinación de Negocios y; a la fecha de la transacción no afecta el Resultado Contable ni Impositivo

Normas Contables en Argentina Resolución Técnica Nº 17 Impuesto del Período MAS Variaciones en Saldos de Impuestos Diferidos (Sin diferencias por Combinaciones de Negocios) Impuesto a las Ganancias del Ejercicio

Diferencias Temporarias Darán lugar al Cómputo de Pasivos Activos Cuando su reversión futura disminuya los impuestos futuros Cuando su reversión futura aumente los impuestos futuros

Quebrantos Impositivos Resolución Técnica Nº 17 Requisitos para Reconocerlos Si los hechos son de Improbable Repetición Si existe probabilidad de deducirlos de Ganancias Impositivas Futuras Si han sido producidos por Hechos Identificables

Medición de Impuestos Diferidos Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos deben reflejar el efecto sobre Impuestos Futuros de… Reversión de Diferencias Temporarias Empleo de Créditos por Quebrantos y Créditos Fiscales Activos y Pasivos se computaron en función de la alícuota que se espera tendrá vigencia en el momento de su Reversión o Empleo.

Cuestiones de Exposición Resolución Técnica Nº 19 Si los Activos por Impuesto Diferidos son mayores que los Pasivos por Impuestos y, sea improbable que alcancen las ganancias futuras para absorber esa diferencia, se computará una desvalorización por los importes que se consideren irrecuperables.

Normas Internacionales de Contabilidad

NIC 12 Objetivo: Prescribir tratamiento contable del Impuesto a las Ganancias. Impuesto a las Ganancias: se calcula según reglas de la contabilidad. Diferencias entre valores contabilizados y pagos futuros se computarán: Como Pasivos, si se esperan mayores pagos en el futuro por la existencia de diferencias temporarias imponibles. Como Activos, si se esperan menores pagos en el futuro por la existencia de diferencias temporarias deducibles.

Diferencias Temporarias Valor en Libros de un Activo o Pasivo exigible Divergencias entre El valor que constituye la Base Fiscal de cada Activo o Pasivo

Base Fiscal de un Activo Importe a Deducir de Beneficios Fiscales Futuros bbBase Fiscal = 0 x Alícuota 0 Si Beneficios No Tributan bbBase Fiscal = Valor en Libros Cuando la Empresa Recupere Valor en Libros del Activo

Base Fiscal de un Pasivo Ingresos que se reciben en forma anticipada = Valor de Libros menos Cualquier Importe No Imponible en el Futuro Valor de Libros del Pasivo menos Cualquier Importe que sea Deducible de esa Partida en el Futuro

Diferencias Temporarias Imponibles Se debe reconocer un Pasivo salvo que la diferencia surja de: Plusvalía comprada cuya amortización no sea deducible fiscalmente. Reconocimiento inicial de activos/pasivos en una transacción: Que no es una Combinación de Negocios, y No afectó Ganancias Contables ni Fiscales.

Diferencias Temporarias Imponibles Gastos o Ingresos que se computan contablemente en un período y fiscalmente en otro. Distribución del costo de una adquisición de negocios entre activos/pasivos identificables, pero tal ajuste no tiene efecto fiscal. Revalúo contable de activos. Aparece, en la consolidación, una plusvalía o minusvalía comprada. Inversiones en subsidiarias, sucursales y asociadas cuando la medición contable difiere de la base fiscal.

Diferencias Temporarias Deducibles Se debe reconocer un Activo salvo que la diferencia surja de: Minusvalía comprada que reciba tratamiento de ingreso diferido según NIC 22. Reconocimiento inicial de activos/pasivos en una transacción: Que no es una combinación de negocios, y Que no afectó ganancias contables ni fiscales.

Diferencias Temporarias Deducibles Cuando la cuantía de las diferencias temporarias imponibles sea insuficiente, se Reconocerán Activos por Impuestos Diferidos si: Fuera probable que la empresa vaya a tener ganancias fiscales en el mismo período de la reversión de las diferencias. Puede aprovechar oportunidades de Planificación Fiscal.

Oportunidades de Planificación Fiscal Acciones que la empresa puede realizar para crear o incrementar las ganancias fiscales en un período dado: Eligiendo momento de tributar por los ingresos financieros. Difiriendo el derecho a practicar ciertas deducciones. Vendiendo, y quizás arrendando con opción a compra, activos que se han revaluado cuya base fiscal no fue ajustada. Vendiendo activos que generen ganancias no imponibles para comprar inversiones que las generen.

Reconocimiento Efecto Quebrantos Fiscales Si la empresa tiene suficientes Diferencias Temporarias Imponibles. Si es probable que la empresa obtenga Ganancias Fiscales antes de prescribir el derecho. Si las pérdidas han sido causadas por causas identificables y de difícil repetición. Si la empresa dispone de oportunidad de Planificación Fiscal.

Inversiones en Subsidiarias y Similares Pueden surgir diferencias entre medición contable y base fiscal. Causas: Ganancias No Distribuidas en subsidiarias. Diferencias de Cambio cuando controlante y subsidiaria estén en diferentes países. Reducción del Valor de Libros de las Inversiones en una asociada, por disminuir el Valor Recuperable.

Inversiones en Subsidiarias y Similares Se reconocerá un Pasivo por I+D salvo que: Inversora sea capaz de control al momento de la Reversión Diferida, y Sea probable que la diferencia no se revierta en un futuro previsible.

Reestimación Recuperabilidad Activos Medición de Activos y Pasivos No deben ser Descontados… Cambio en el Valor de Libros de Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos Cambios de Alícuota Reestimación Recuperabilidad Activos

Medición de Activos y Pasivos Activos y Pasivos se miden según tasa aplicable a unidades no distribuidas en jurisdicciones: Donde la alícuota depende de la retención/distribución de utilidades. Donde parte del impuesto puede ser devuelto si se distribuyen dividendos. Importe en Libros de Activos deben someterse a revisión en la fecha de cada balance general, si se estima que futuras ganancias fiscales sean insuficientes. Reducción Valor Activos pueden revertirse si cambian expectativas sobre ganancias fiscales futuras.

Reconocimiento de Impuestos Los Impuestos Corrientes y Diferidos deben reconocerse como Gastos o Ingresos. Excepción: Impuestos que surgen de Combinaciones de Negocios (adquisición) ::: Afectan Plusvalía/Minusvalía. Impuestos que inciden sobre Patrimonio Neto (Revalúo)

Presentación Activos y Pasivos por Impuestos Diferidos son rubros No Corrientes. La norma exige Compensación de Activos con Pasivos por Impuestos Diferidos.

Información a Relevar Componentes del Gasto/Ingreso: Impuesto Corriente. Ajustes al Impuesto Corriente. Importe vinculado a nacimiento/reversión de diferencias temporarias. Beneficios procedentes de pérdidas fiscales no reconocidos en períodos anteriores. Importe por baja/reversión baja activos por impuestos diferidos (desvalorización). Cifras correspondientes al efecto de cambios en criterios contables.

Información a Revelar Impuestos, corrientes o diferidos, cargados al Patrimonio Neto. Gasto/Ingreso correspondiente a Resultados Extraordinarios. Explicación relación entre gasto/ingreso por impuesto y las ganancias contables (conciliación). Explicación cambios habidos en Tasas. Cuantía y validez de diferencias deducibles no reconocidas. Cantidad total de diferencias relacionadas con inversiones en subsidiarias y similares.

Información a Revelar Con respecto a cada diferencia temporaria o crédito por quebranto: Importe de activos y pasivos por impuestos diferidos reconocidos. Importe gastos/ingresos por impuestos diferidos reconocidos en el Estado de Resultados. Con respecto a operaciones discontinuadas: Impuesto derivado de la discontinuación, y Impuesto relativo a operaciones ordinarias discontinuadas.

Conclusiones

Disminuye RESULTADO NETO Acerca de la Importancia de Aplicar el Método Pasivos por Impuestos Diferidos Aumenta PASIVO Disminuye RESULTADO NETO

Nacimiento de la Diferencia Concepto Debe Haber Impuesto a las Ganancias $ xxxx,xx a Impuesto a Pagar a Pasivo por Imp. Diferidos

Reversión de la Diferencia Concepto Debe Haber Impuesto a las Ganancias $ xxxx,xx a Impuesto a Pagar Pasivos por Imp. Diferidos

Evolución de la Solvencia

Evolución de la Rentabilidad de los Propietarios

Aumenta RESULTADO NETO Acerca de la Importancia de Aplicar el Método Activos por Impuestos Diferidos Créditos por Quebrantos Aumenta ACTIVO Aumenta RESULTADO NETO

Nacimiento de la Diferencia Concepto Debe Haber Impuesto a las Ganancias $ xxxx,xx a Impuesto a Pagar Activos por Imp. Diferidos

Nacimiento del Quebranto Concepto Debe Haber Crédito por Quebranto Impositivo $ xxxx,xx a Efecto Quebranto Impositivo

Extinción del Quebranto Concepto Debe Haber Impuesto a las Ganancias $ xxxx,xx a Crédito por Quebranto Imposit.

Evolución de la Solvencia

Evolución de la Rentabilidad de los Propietarios

K. 3.4 K. 3.5 Análisis de Estados Contables “Originales” de YPF Ratios 1994 1995 1996 1997 1998 Liquidez Corriente 0,79 0,63 0,64 0,53 0,58 Solvencia 2,10 1,77 1,69 1,55 1,45 Rentabilidad PN 12% 15% 14% 9% K. 3.5 Análisis de Estados Contables “Corregidos” de YPF Ratios 1994 1995 1996 1997 1998 Liquidez Corriente 0,79 0,63 0,64 0,53 0,58 Solvencia 2,24 1,80 1,69 1,55 1,45 Rentabilidad PN 8% 10% 12% 14% 9%

Comparación Rentabilidad de los Propietarios YPF – Comparación Rentabilidad de los Propietarios – YPF Comparación Rentabilidad de los Propietarios

Fin de Presentación