Perspectivas económicas y comerciales de Centroamérica en 2017

Presentación del tema: "Perspectivas económicas y comerciales de Centroamérica en 2017"— Transcripción de la presentación:

1 Perspectivas económicas y comerciales de Centroamérica en 2017
Foros Visión 2017 Nelson J. Salazar Recinos. Jefe del Departamento de Investigación y Análisis Marzo de 2017 Managua, Nicaragua

2 Contexto internacional
Panorama comercial de Nicaragua Desafíos en materia de comercio regional e integración Contenido

3 Contexto internacional

4 Debilidad del comercio internacional
Emergencia de nuevos desafíos en materia de integración económica, crecimiento inclusivo y desarrollo sostenible Bajo crecimiento después de la crisis cuestiona el curso de la globalización económica Contexto internacional

5 PIB mundial y volumen de comercio de bienes y servicios
Variación anual (%) Estancamiento secular: Ritmo de crecimiento del comercio de mercancías es apenas ¾ partes el ritmo de crecimiento del PIB mundial (WEF, 2017). Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Contexto internacional

6 Volumen del comercio mundial de bienes
Índice de volumen por periodo (100=año anterior) Menor crecimiento del comercio mundial Dinamismo menor al de los 80 Crecimiento de las exportaciones supera las importaciones después de la crisis Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos de la OMC. Contexto internacional

7 Exportaciones mundiales de mercancías por región
Reordenamiento del sistema internacional de comercio Irrupción de Asia 14% en 1948 34.2% en 2015 Desacople de la “fábrica de América del Norte” 28.1% en 1948 14.4% en 2015 Inserción fallida de América Latina y el Caribe Exportaciones mundiales de mercancías por región Peso relativo en el total de exportaciones (%) Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos de la OMC. Contexto internacional

8 Mercados emergentes y economías avanzadas: PIB a precios constantes
Variación anual (%) Trayectoria decreciente después de la crisis Menor impulso de los mercados emergentes Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Contexto internacional

9 Panorama de la Economía Regional

10 Proyecciones de crecimiento del FMI
Variación anual del PIB a precios constantes Desaceleración de la economía mundial Menor crecimiento de los mercados emergentes Resistencia en las economías avanzadas Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Evolución de la economía regional

11 Proyecciones de crecimiento del FMI
Variación anual del PIB a precios constantes Desaceleración de los socios de la región Perspectiva al alza para los Estados Unidos Estancamiento de la UE Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Evolución de la economía regional

12 Volumen de exportaciones de bienes
Variación anual (%) El 2016 no fue un buen año para el comercio mundial de bienes Deterioro en los términos de intercambio para los mercados emergentes Desaceleración en economías industrializadas Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Evolución de la economía regional

13 Volumen de importaciones de bienes
Variación anual (%) Menor demanda efectiva de los Estados Unidos, México y la UE Repunte en la demanda global de China y Chile Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Evolución de la economía regional

14 Precios de las materias primas
Productos 2015 2016 2017 Variación anual (%) Precio Petróleo crudo (WTI) US/barril 49 43 51 -11.2 Maíz US/TM 170 162 171 -4.6 Arroz 380 416 483 9.6 Aceite de palma 565 635 630 12.4 Carne bovina US centavos/libra 200 181 179 -9.5 Camarones US/kg 14 11 -23.7 Azúcar 25 28 27 10.8 Bananas 959 1008 1005 5.1 Café 160 175 0.7 Final del ciclo ascendente de los precios de materias (carne bovina-camarones) La nueva era del petróleo “barato” Perspectiva a la baja en azúcar, aceite de palma, carne bovina y camarones Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Evolución de la economía regional

15 Proyecciones de crecimiento del FMI
Variación anual del PIB a precios constantes Estabilidad en el crecimiento de Centroamérica Volatilidad en mercados de América Latina y el Caribe Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Evolución de la economía regional

16 Proyecciones de crecimiento del FMI
Variación anual del PIB a precios constantes Costa Rica –única economía repunte Estancamiento de la economía salvadoreña Triángulo Sur como líderes en crecimiento Fuente: Centro de Estudios para la Integración Económica (SIECA) con datos del FMI. Evolución de la economía regional

17 El caso de Nicaragua

18 Nicaragua: Exportaciones totales según mercado
Variación interanual (%) Fuente: SIECA - SEC

19 Nicaragua: Determinantes de la caída en las exportaciones (2016):
Caída de las exportaciones totales de mercancías de -8.1% en 2016 (-9.3% en 2015) Entorno externo desfavorable Menor demanda externa de socios comerciales clave. Incertidumbre en los mercados. Condiciones climáticas adversas Combinación de menores precios en commodities y menores volúmenes transados Fuente: Banco Central de Nicaragua – Informe de Comercio Exterior, Enero-Diciembre 2016

20 Nicaragua: Importaciones totales según mercado
Variación interanual (%) Fuente: SIECA - SEC

21 Nicaragua: Determinantes de la caída en las importaciones(2016):
Las importaciones totales de mercancías se contrajeron % Las importaciones no petroleras crecieron 1.3% Importaciones de petróleo y sus derivados cayeron %. Explicado principalmente por un efecto precio. Fuente: Banco Central de Nicaragua – Informe de Comercio Exterior, Enero-Diciembre 2016

22 Nicaragua: Determinantes de la caída en las importaciones(2016):
Según tipo de mercancía, la variación de las importaciones fue la siguiente: Bienes intermedios = -3.7% Explicado por menores importaciones de bienes agrícolas e industriales, y a un estancamiento en las importaciones de materiales de construcción. Bienes de capital = -2% La caída en valor de las importaciones para industria (-6.1%) se reflejó en menores importaciones de maquinaria y herramientas industriales. Bienes de consumo = +6.9% Impulsado por la demanda en bienes de productos alimenticios y productos médicos y farmacéuticos. Fuente: Banco Central de Nicaragua – Informe de Comercio Exterior, Enero-Diciembre 2016

23 Nicaragua: Principales destinos de exportación
Estructura (%) Nicaragua: Principales países de origen de importaciones Estructura (%) Fuente: SIECA - SEC

24 Nicaragua: Hitos del comercio
Estructura del mercado intrarregional en 2016 El Salvador 43.1% Costa Rica 23.2% Guatemala 15.4% Honduras 11.6% Panamá 6.7% Exportaciones de Minería crecieron 12.6% Impulsadas por el crecimiento en las exportaciones de oro y plata Exportaciones de mercancías manufacturadas experimentaron la mayor contracción en 2016 con -14% Menores valores exportados en productos alimenticios, en particular azúcar, lácteos y carne de bovino. Fuente: Banco Central de Nicaragua – Informe de Comercio Exterior, Enero-Diciembre 2016

25 Nicaragua: Hitos del comercio
Exportaciones de Minería crecieron 12.6% Impulsadas por el crecimiento en las exportaciones de oro y plata Exportaciones de mercancías manufacturadas experimentaron la mayor contracción en 2016 con -14% Menores valores exportados en productos alimenticios, en particular azúcar, lácteos y carne de bovino. Exportaciones agrícolas cayeron -4.8% Menores exportaciones de maní, frijol, ganado en pie y ajonjolí. Exportación del sector pesquero cayeron -22.7% menores volúmenes exportados de camarón y menores volúmenes y precios en langosta y pescados frescos. Fuente: Banco Central de Nicaragua – Informe de Comercio Exterior, Enero-Diciembre 2016

26 Variación Interanual (%)
Nicaragua: Exportaciones hacia el mercado extrarregional según principales productos Distribución según producto(%) 2016 Producto Estructura (%) Variación Interanual (%) Café y sucedáneos del café 24.3 2.6 Oro en bruto, semilabrado o en polvo 21.8 14.1 Carne bovina congelada 13.2 -20.2 Azúcar 6.3 -31.8 Crustáceos refrigerados, secos y salados 6.1 -19.6 Carne bovina, fresca o refrigerada 4.3 7.3 Cacahuates 3.9 -26.6 Aceite de cacahuate, pero sin modificar químicamente 1.3 -6.6 Cigarros de tabaco o de sucedáneos del tabaco 1.2 21.6 Quesos y requesón 1.1 0.6 Resto de productos 16.6 -24.9 Fuente: SIECA - SEC

27 Variación Interanual (%)
Nicaragua: Exportaciones hacia el mercado intrarregional según principales productos Distribución según producto(%) 2016 Producto Estructura (%) Variación Interanual (%) Carne bovina, fresca o refrigerada 19.8 19.0 Quesos y requesón 16.5 0.9 Hortalizas de vaina secas desvainadas 8.3 -7.9 Leche y nata, concentradas o con adiciones 5.8 3.5 Extractos, esencias y concentrados de café, té o yerba mate 3.1 -19.2 Carne bovina congelada -10.5 Extracto de malta; preparaciones alimenticias de harina -3.6 Animales vivos de la especie bovina 2.9 -12.7 Cacahuates 2.7 9.1 Agua, incluidas el agua mineral y gaseada 2.3 -0.9 Resto de productos 32.5 -10.9 Fuente: SIECA - SEC

28 Variación Interanual (%)
Nicaragua: Importaciones desde el mercado extrarregional según principales productos Distribución según producto(%) 2016 Producto Estructura (%) Variación Interanual (%) Aceites de petróleo o de mineral bituminoso 8.0 -5.8 Medicamentos por productos mezclados o sin mezclar 6.2 1.9 Aceites crudos de petróleo o de mineral bituminoso 4.4 -35.1 Vehículos para transporte de mercancías 4.1 2.0 Teléfonos celulares y equipos de redes inalámbricas 3.7 -3.8 Automóviles de turismo y para el transporte de personas 3.2 Sellos de correo, timbres fiscales, papel timbrado y similares 2.3 281.5 Insecticidas, raticidas, fungicidas, herbicidas, desinfectantes 1.7 0.9 Máquinas automáticas para procesamiento de datos y sus unidades 1.6 28.5 Arroz 1.2 17.6 Resto de productos 63.5 -1.0 Fuente: SIECA - SEC

29 Saldo de la balanza comercial de Nicaragua
Porcentaje del PIB (%) Fuente: SIECA - SEC

30 Nicaragua: Perspectivas en 2017
El Banco Central de Nicaragua (BCN) sitúa su estimación de crecimiento para 2017 entre 4.5 y 5.0 por ciento. Soportado en las actividades de comercio, industria, construcción, agricultura y servicios. Con relación al balance de riesgos que presenta la economía nicaragüense para 2017, éstos se asocian principalmente a: Incertidumbre en las políticas de las principales economías industriales, Volatilidad en los precios del petróleo y otras materias primas, Alzas en la tasa de interés de la Reserva Federal, Condiciones climáticas adversas, que afecten la producción y los precios domésticos. Fuente: Banco Central de Nicaragua – Estado de la Economía y Perspectivas 2017

31 Desafíos en materia de comercio regional e integración

32 Mejorar el aprovechamiento del mercado centroamericano
Diversificar la oferta exportable mediante sectores con alto valor agregado Adherirse exitosamente a la implementación de la Unión Aduanera Ejecutar la Estrategia Centroamericana de Facilitación del Comercio y la Competitividad con énfasis en la gestión coordinada de fronteras Desafíos en materia de comercio regional e integración

33 Perspectivas económicas y comerciales de Centroamérica en 2017
Foros Visión 2017 Nelson J. Salazar Recinos. Jefe del Departamento de Investigación y Análisis Marzo de 2017 Managua, Nicaragua