EMISION DE BONOS CON GARANTIA FIDUCIARIA

Presentación del tema: "EMISION DE BONOS CON GARANTIA FIDUCIARIA"— Transcripción de la presentación:

1 EMISION DE BONOS CON GARANTIA FIDUCIARIA
FIDEICOMISO LA SUSANA EMISION DE BONOS CON GARANTIA FIDUCIARIA

2 Características del Programa de Emisión Global
Monto de la emisión USD Garantías Fiducia de tierras agrícolas por hasta el 200% de la tasación, y cesión de derechos de crédito de ventas de productos. Plazo de vencimiento Hasta 5 años. Destino de los fondos Capital Operativo, reestructuración de plazos e inversión en regadío artificial de 740 has., con el objetivo de minimizar los efectos del riesgo climático en las has de afectadas por esta tecnología. Pago del Capital Anual a partir del segundo año. Pago de intereses En los meses de agosto y febrero de cada año Agente colocador CAPITAL MARKETS CASA DE BOLSA S.A. Calificación de Riesgo (Solventa) pyA+ / Tendencia Estable

3 Características de las Series
Monto de la emisión Tasa de interés Cobro de intereses Vencimiento Plazo (años) I $ 8,50% Semestral 29/08/2014 1,75 II $ 9,00% 31/08/2015 2,75 III $ 9,50% 30/08/2016 3,75 IV 10,00% 30/08/2017 4,75

4 Antecedentes La historia empieza en el año 1.968, cuando el Sr. Ricardo Sosa Gautier mediante créditos personales compra tierras (7.000 has.) de LA INDUSTRIAL PARAGUAYA, las cuales en ese momento se encontraban completamente boscosas. A partir del año se comenzó a implementar la producción soja y maíz a fin de buscar una alternativa agrícola rentable y sin tanta inversión.

5 Actualidad A la fecha se cuentan con varios cultivos de invierno, entre ellos 600 has. de maíz, has. de Chia y 32 has. de Feijao. A pesar de las heladas tempranas, todos los cultivos se mantuvieron en muy buen estado. El plan de zafra 2.012/13 comienza con 990 has. de Girasol (de las cuales ya se encuentran sembradas 300 has.), 100 has. de maíz y has. de soja.

6 Detalle de las propiedades
ESTANCIA LA SUSANA Propietario Ricardo Sosa Gautier Superficie 5.999 has. Parcelas Parcela A: has. Parcela C: 749 has. ESTANCIA YURUHEY Ricardo Sosa Bosch 1.010 has. TOTAL 4759. has.

7

8 Proyecto Productivo 2012/13 CULTIVO AREA (has) RENDIMIENTO (tn/has)
PRODUCCION (tn) PRECIO (USD/tn) MAIZ ZAFRIÑA 2012 600 4,50 2.700,00 180,00 CHIA 2012 1.300 0,50 650,00 3000,00 FEIJAO 2012 32 1,50 48,00 1.400,00 GIRASOL 12/13 990 1,60 1.584,00 380,00 MAIZ 2012/13 100 6,00 SOJA 2012/13 2.800 2,30 6440,00 400,00

9 Estructura Fiduciaria
Fideicomitente: Familia Sosa Gautier. Fiduciario: Banco Familiar S.A.E.C.A. Beneficiarios: Inversionistas. Patrimonio autónomo: Fincas agrícolas Yruhey y La Susana, de acuerdo a la valuación realizada por el tasador Ing. Blás Pessolani. Cesión de derechos de cobros de ingresos por aparcería.

10 Estructura Fiduciaria
Fiduciario Banco Familiar S.A.E.C.A. Patrimonio autónomo Fincas agrícolas Yruhey y La Susana. Cesión de derechos de cobros de ingresos por aparcería. Emite bonos Transfiere fincas y contratos Fideicomitente Familia Sosa Gautier Beneficiarios Inversionistas USD por compra de bonos USD