PRESENTACIÓN CAJA ESPAÑA – CAJA DUERO 21 de enero de 2011

Reestructuración

EJECUCION REESTRUCTURACIÓN RESTRUCTURACIÓN PERSONAL RESTRUCTURACIÓN OFICINAS Plan de Negocio Ejecutado Previsión pendiente Total (*)-158 Plan de Negocio Ejecutado Previsión pendiente Total (**) (**) Corresponden a Portugal (*) En el primer trimestre

INFORMACION FINANCIERA 2010

EVOLUCION RECURSOS AJENOS Incremento en el último trimestre, coincidiendo con el comienzo de la reestructuración de oficinas y personal

EVOLUCIÓN CREDITO A LA CLIENTELA

EVOLUCIÓN ACTIVOS DUDOSOS Y RATIO DE MOROSIDAD

EVOLUCIÓN ACTIVOS DUDOSOS Y RATIO DE COBERTURA

Riesgo actividades promotoras e inmobiliarias Cartera hipotecas minoristas Activos adjudicados Estructura financiación y liquidez

Riesgo construcción y promoción inmobiliaria Importe bruto Dudosos Promotores inmobiliarios Constr. y Prom excluida actividad promoción Subestand TOTAL Ratio morosidad 20,8% Provisión Cobert.(*) 33,8% (*) Cobertura sobre dudosos más subestándar Financiación destinada a Construcción y promoción Inmobiliaria Tasación Exceso Cobertura Provisiones + valor activos = Valor contable Total crédito a la clientela excluidas AAPP Total activo consolidados % Promot inmobiliar 19,2% 10,8%

Riesgo construcción y promoción inmobiliaria Importe bruto Con Garantía Hipotecaria Vivienda Terreno Urbanizado Sin Garantía Hipotecaria Desglose de la financiación a Construcción y promoción por tipo de garantía Resto TOTAL %

Riesgo construcción y promoción inmobiliaria Importe bruto Sin Garantía Hipotecaria Crédito adquisición Vivienda Del que dudosos Con garantía Hipotecaria Importe Bruto Crédito a los hogares para la adquisición de la vivienda % 2,9 % 0,1 3 2,9 97 Crédito a los hogares con garantía hipotecaria, según el % que supone el riesgo sobre la última tasación disponible (LTV) LTV50% 50% <LTV80% 80% <LTV100%LTV>100% % de Inversión sobre el total % de dudosos sobre el total Del que dudosos ,1%60,7%13,5%0,7% 6,6%49,5%39,7%4,2% La ratio LTV mide el porcentaje que la exposición crediticia representa sobre el valor del bien hipotecado en garantía de la misma.

Riesgo cartera hipotecaria minorista El porcentaje de la inversión con una LTV inferior al 80% ascendería en nuestra Entidad al 85,8% mejorando el del conjunto del sistema bancario en España que lo sitúa levemente por encima del 80% GARANTÍAS EN LOS PRÉSTAMOS PARA ADQUISICIÓN DE VIVIENDA SUPERIORES A LA MEDIA DEL SECTOR BANCARIO ESPAÑOL

Riesgo construcción y promoción inmobiliaria Valor contable Vivienda Terreno Urbanizado Exposición a Sociedades no consolidadas tenedoras Desglose de Activos no corrientes en venta (Compras y adjudicaciones) 183 Resto 774 TOTAL % Cob Activos Inmobiliarios Provision Otros terrenos % (1) (1) Exposición sobre saldo neto

Riesgo construcción y promoción inmobiliaria En el reciente Informe de Situación y perspectivas del sector bancario español elaborado por el Banco de España en el presente mes de diciembre, se analiza la exposición de riesgo en el sector construcción y promoción inmobiliaria. Los datos analizados que en dicho informe se exponen para todo el sector bancario español, presentarían el siguiente detalle para Caja España y Caja Duero Cobertura exposición problemática Sector Bancario 26,6%35,9% Caja España y Caja Duero Cobertura con provisión genérica 33%38,5% ADECUADAS COBERTURAS EN LA EXPOSICIÓN A LOS SECTORES CONSTRUCCIÓN Y PROMOCIÓN INMOBILIARIA

Estructura financiación y liquidez Este cuadro presenta una información relativa de la liquidez por cuanto no tiene en cuenta determinadas fuentes de financiación afectas específicamente a inversiones crediticias por importe de 500 millones aproximadamente

Dic-2010 Ratio Financiación minorista S/ recursos ajenos 63,5% Créditos sobre clientes/ recursos ajenos 87,8% Dic ,3% 82,6% Obtenido del Coap y créditos sobre recursos de la información Consejo Ratios financiación La ratio de créditos sobre recursos ajenos, que en nuestra Entidad sería del 87,8%, una de las más sólidas del panorama bancario español que en media la sitúa en el 130%.

Estructura financiación y liquidez Los vencimientos de la financiación mayorista se detallan a continuación ADECUADA ESTRUCTURA DE FINANCIACIÓN Y DE BALANCE CON ALTA TASA DE RECURSOS DE CLIENTES FINANCIANDO EL NEGOCIO PURAMENTE BANCARIO

20 de enero de 2011 Actualización de la prueba de resistencia

Resultado de la prueba de resistencia del B.E. El resultado presentaba un déficit de 127 millones de de Tier I

Resultado de la actualización realizada a diciembre De presentar un déficit de 127 millones en el test del Banco de España se pasa a un excedente de 173

Comparativa situación LAS CONDICIONES DE SOLVENCIA DE LA CAJA AL 31 DE DICIEMBRE DE 2010 HAN MEJORADO SIGNIFICATIVAMENTE RESPECTO A LA PRUEBA DE ESTRÉS REALIZADA POR EL BANCO DE ESPAÑA EN EL VERANO DE 2009 TIER I previsto post estrés test Resultado estudio Banco de España 5,6%6,7% Previsto en diciembre 2010 TIER I exigido 6% Activos con riesgo crédito Deterioro Activos implícitos Impacto estrés soberano y otros Los principales impactos provienen del efecto de la venta de determinadas carteras de renta variable y renta fija que han tenido su efecto en el ajuste por riesgo soberano y en la caída de los Activos Ponderados por riesgo y de la rebaja de activos implícitos Activos ponderados por riesgo (*) (*) Estimación al 31/12/2010

Rating de Moodys

Rating Moodys 8 de octubre de 2010 DEUDA A LARGOBaa1 FORTALEZA FINANCIERAD+ Perspectiva estable Rating subordinadasBaa2 Rating preferentesB2 DEUDA A CORTOP-2

Moodys ha valorado la fusión ampliamente positiva para la nueva caja. En su opinión, la reestructuración y racionalización de la nueva entidad con su mayor presencia regional, la mejora en los niveles de provisiones sobre activos dudosos y la inyección de 525 millones en forma de participaciones preferentes por el FROB, contribuyen al fortalecimiento en el perfil de crédito de la nueva entidad. En la asignación de la fortaleza financiera, Moodys ha tenido en cuenta la mayor valoración que le merece la entidad fusionada sobre la suma de las partes individuales. La inyección de capital conjuntamente con el esfuerzo realizado en la constitución de provisiones antes de la fusión servirá para fortalecer la solvencia de la nueva entidad, que también se beneficiará del ahorro futuro de costes que surge como consecuencia del plan de reestructuración y racionalización. Rating Moodys 8 de octubre de 2010

Rating Moodys 8 revisión diciembre 2010 En el mes de diciembre de 2010 Moodys ha puesto en revisión los ratings de todo el sistema bancario español como consecuencia de la revisión del rating del propio Estado Español Por ello ha cambiado la perspectiva de Caja España de Inversiones, Salamanca y Soria de estable a negativa