Índice Objetivo de la presentación

Presentación del tema: "Índice Objetivo de la presentación"— Transcripción de la presentación:

0 “Indicadores de Desempeño para Evaluar el Perfil de Riesgo de una Institución Financiera”
Mayo 2013 Arturo Carvajal O. Socio – KPMG Panama

1 Índice Objetivo de la presentación
Indicadores de desempeño basado en NIIF 7 Riesgo de Crédito Análisis de deterioro Concentración de riesgo de crédito por sector y ubicación geográfica. Riesgo de Liquidez Activos líquidos netos sobre los depósitos recibidos de clientes Análisis de los activos y pasivos, tanto financieros como no financieros, en agrupaciones de vencimiento basadas en el período remanente desde la fecha del estado de situación financiera hasta la fecha de vencimiento contractual. Análisis de flujos de efectivo no descontados de los pasivos financieros del Banco, sobre la base de su vencimiento más cercano posible. Riesgo Mercado Limite de Valor en riesgo(VAR) Posición de operaciones de instrumentos financieros en el estado de situación financiera, pactadas en divisas extranjeras Posición de exposición de sensibilidad a los riesgos de tasa de interés Indicadores de desempeño basado en Basilea III Razón de capital total Razón de capital ordinario Razón de capital nivel 1 Razón de capital nivel 2 Razón de protección de conservación Razón de protección anti cíclico Razón de apalancamiento Índice de cobertura de liquidez Índice de estabilidad de financiación Índice de concentración de financiación Panel de Control Conclusiones

2 Objetivo Dado los acontecimientos de los mercados en el sector financiero y las pérdidas generadas por Bancos líderes de categoría mundial en las áreas de Tesorería y usos de instrumentos de derivados en especial de crédito en 2012. Es conveniente, diseñar y presentar una serie de indicadores de desempeño para establecer una opinión del perfil de administración de riesgo de una Institución Financiera basado en la norma internacional de información financiera NIIF 7, ratios de capitalización y liquidez basado en los pronunciamientos de Basilea III. Basarse en normas tiene la ventaja de uniformar criterios y de aplicación estándar en la región.

3 2. Indicadores de desempeño basado en NIIF 7 – IFRS 7

4 Riesgo de Crédito – Política de Riesgo Crédito
El riesgo crédito se define como la pérdida potencial debida al incumplimiento de pago ocasionado por cambios en la capacidad o intención de la contraparte de cumplir sus obligaciones contractuales. Esta pérdida puede significar el incumplimiento que se conoce como default. La política de Riesgo Crédito debe hacerse en consulta con las unidades de negocio, que abarcan requerimientos colaterales, evaluación de crédito, calificación y reporte crediticio, procedimientos de documentación y legales, y cumplimiento con los requerimientos regulatorios y estatutarios. Para propósitos de reporte de administración de riesgos, se consolida todos los elementos de la exposición al riesgo de crédito (tal como el riesgo de impago del individuo acreedor, riesgo país y del sector).

5 Riesgo Crédito - Análisis de Deterioro
¿Qué es? Análisis de deterioro es la verificación en una fecha específica del valor de venta de un activo (importe recuperable) versus el valor al cual está registrado en libros. ¿Qué información se extrae? Mide la pérdida de valor real de un activo, en comparación con el valor registrado en libros. Algunas causas de deterioro: Dificultades financieras significativas del emisor Quiebra o reorganización financiera del emisor El emisor ha incumplido con los pagos acordados. Descenso en la calificación de riesgo del emisor. ¿Cómo se mide? Una entidad evaluará en cada fecha de balance si existe evidencia objetiva de que un activo financiero o un grupo de activos financieros está deteriorado. Importe Recuperable Valor Libros

6 R. Crédito – Concentración de Riesgo Crédito por sector y ubicación
¿Qué es? El indicador de concentración ayuda a detectar exposición de riesgo crédito en los sectores (líneas de negocio) y ubicaciones geográficas. ¿Qué información se extrae? Segregación del riesgo crédito por sector y ubicación, identificando los focos donde se concentra la exposición de riesgo crédito. ¿Cómo se mide? Se mide en base a la ubicación o línea de negocio de la entidad financiera que tiene el activo, la cual posee una alta correlación con la ubicación del prestamista. La concentración por ubicación para los instrumentos de inversión se mide en base a la ubicación del emisor del instrumento.

7 Riesgo Liquidez - Política de riesgo de liquidez
El riesgo de liquidez es el riesgo de que una entidad encuentre dificultades en cumplir obligaciones asociadas con pasivos financieros que son liquidadas entregando efectivo u otro activo financiero. El objetivo principal de la Política de Riesgo Liquidez es asegurar, en la mayor medida posible, que siempre se cuente con la liquidez suficiente para cumplir con las obligaciones, tanto en condiciones normales, como en condiciones de tensión, sin incurrir en pérdidas inaceptables o arriesgar la seguridad de la entidad financiera. Las políticas de administración de riesgo establecen un límite de liquidez que determina la porción de los activos del Banco que deben ser mantenidos en instrumentos de alta liquidez; así como límites de financiamiento; límites de apalancamiento; y límites de duración.

8 Riesgo Liquidez - Activos líquidos netos sobre los depósitos recibidos de clientes
Efectivo Títulos de deuda Depósito de bancos <1m Deuda Emitida <1m Préstamo y Compromiso <1m ALN / Depósitos Derivados Depósitos recibidos de clientes ¿Qué es? El indicador refleja la capacidad de la institución de cubrir sus obligaciones a corto plazo. ¿Qué información se extrae? Es usado para medir el cumplimiento de la institución financiera con el límite de liquidez establecido por el regulador.

9 Riesgo Liquidez - Análisis de descalce
¿Qué es? Analiza los activos y pasivos, tanto financieros como no financieros, en agrupaciones de vencimiento basadas en el período remanente desde la fecha del estado consolidado de situación financiera hasta la fecha de vencimiento contractual. ¿Qué información se extrae? Indica en qué grado el banco depende de la transformación de vencimientos para cumplir sus contratos en vigor. ¿Cómo se mide? Total de Activos (Total de Pasivos + Total Contingencias y Compromisos) 1 - Hasta 1 año 2 - De 1 a 5 años 3 - Más de 5 años 4 - Sin Vencimiento Grand Total Descalce 2011 75% 109% n/a 98% Descalce 2010 44% 141% 61%

10 Riesgo Liquidez - Análisis de Flujo de Financiamiento.
¿Qué es? Se detallan los flujos de efectivo no descontados de los pasivos financieros no derivados del Banco, incluyendo garantías emitidas, compromisos de prestamos no reconocidos, sobre la base de su vencimiento más cercano posible y flujos de derivados con propósitos de trading y/o administración de riesgos. ¿Qué información se extrae? El análisis de flujo de financiamiento sirve como herramienta para identificar el uso excesivo de financiación a corto/mediano/largo plazo, incluyendo garantías emitidas, compromisos de prestamos no reconocidos y posiciones de derivados versus los pasivos financieros reconocidos. ¿Cómo se mide? Pasivos Financieros por vencimiento** Flujo Nominal Bruto (Salidas, Entradas) * *Pasivos Financieros: Depósitos, Bonos por Pagar, Financiamiento Recibido, Compromisos de Préstamos, Valores vendidos bajo acuerdos de recompra, Certificados fiduciarios y posiciones de derivados.

11 Riesgo Mercado - Política de riesgo de mercado
Es el riesgo de que los cambios en los precios de mercado, por ejemplo tasas de interés, precios de las acciones, cambios de moneda extranjera y deudas constantes (no relacionadas con cambios en la posición crediticia del obligado / emisor), afecten los ingresos de la institución financiera o el valor de los instrumentos financieros que mantiene. El objetivo de la Política de Riesgo de Mercado es el de administrar y controlar las exposiciones a este riesgo dentro de parámetros razonables y al mismo tiempo optimizar la rentabilidad. Las políticas de administración de riesgo disponen el cumplimiento con límites por instrumento financiero.

12 Riesgo Mercado - Limite de Valor en riesgo(VaR)
¿Qué es? Es un límite que sirve para valorizar y controlar la exposición de riesgo de mercado en un horizonte de tiempo establecido con un grado de confianza. Suposiciones/ limitaciones: Liquidez Excesos del VaR Outliers ¿Qué información se extrae? Se observa la pérdida estimada que surgirá en la cartera durante un período específico de tiempo (el período de tenencia) proveniente de un movimiento de mercado adverso con una probabilidad específica (nivel de confianza) ¿Cómo se mide? Metodologías: VaR Histórico VaR Analítico VaR Simulación

13 Riesgo Mercado – Instrumentos Financieros en Divisas Extranjeras
¿Qué es? Es un indicador que mide el riesgo de que el valor de un instrumento financiero fluctúe como consecuencia de variaciones en las tasas de cambio de las monedas extranjeras, y otras variables financieras, así como la reacción de los participantes de los mercados a eventos políticos y económicos. ¿Qué información se extrae? Identificar los instrumentos en moneda extranjera que se encuentren expuestos a pérdidas/utilidades relacionados con la variación de la tasa de cambio. ¿Cómo se mide? Total de Activos en moneda extranjera+ Contratos futuros de compra de moneda Total de Pasivos en moneda extranjera + Contratos futuros de venta de moneda Medición por cada tipo de moneda extranjera

14 Riesgo Mercado - Sensibilidad a los riesgos de tasa de interés
¿Qué es? Es un indicador que mide el riesgo de que los flujos futuros de efectivo y el valor de un instrumento financiero fluctúen debido a cambios en las tasas de interés del mercado. ¿Qué información se extrae? Identificar los flujos futuros de efectivo y el valor de los instrumentos financieros que se encuentren expuestos a pérdidas/utilidades relacionados con la variación de la tasa de interés. ¿Cómo se mide? Total de Activos expuestos a cambios en tasa de interés Total de Pasivos expuestos a cambios en tasa de interés Medición por periodo de vencimiento

15 3. Indicadores de desempeño basado en Basilea III

16 Razón de Capital Capital Total Capital Nivel 1 Capital Nivel 2
Instrumentos que tengan la capacidad de absorber pérdidas mientras la institución aún es solvente Capital Ordinario Utilidades Retenidas Otros Instrumentos Capital Nivel 1 Capital Total Instrumentos que tengan la capacidad de continuar absorbiendo pérdidas cuando la institución sea insolvente y tenga que liquidarse Deuda Subordinada Capital Nivel 2

17 ¿Qué información se extrae?
Razón de Capital Total ¿Qué es? Estándar definido para eliminar incoherencias en la definición de capital entre las distintas jurisdicciones. Los componentes de esta razón han cambiado poniendo más presión en el cumplimiento de la institución financiera. ¿Cómo se mide? ¿Qué información se extrae? El analista busca una mejora en la calidad del capital para que la empresa posea una mejor capacidad de absorber pérdidas. Además de tener mejor capital, también es importante que las instituciones financieras tengan más capital para que mejore su capacidad de absorber pérdidas. Capital Total Razón de Capital ≥ 8% Capital Ordinario Utilidades Retenidas Otros Instrumentos Capital Nivel 1 Capital Total Deuda Subordinada Capital Nivel 2

18 Razón de Capital Ordinario
¿Cómo se mide? Capital Ordinario Razón de Capital Ordinario ≥ 4.5% Razón Capital Ordinario Capital Ordinario Utilidades Retenidas Otros Instrumentos Capital Nivel I Capital Total ¿Qué es? ¿Qué información se extrae? Se eleva el requerimiento mínimo con respecto a Basilea II (2% a 4.5%) Se pondera el capital de mayor calidad de la institución y su capacidad de cubrir obligaciones. Es el componente de mayor calidad dentro del capital de cada banco. La definición es más estricta con Basilea 3 Compuesto por acciones comunes y utilidades retenidas. Deuda Subordinada Capital Nivel II

19 ¿Qué información se extrae?
Razón de Capital Nivel 1 Capital Adicional Nivel 1: Instrumentos que tengan la capacidad de absorber pérdidas mientras la institución aún es solvente y que no se encuentren incluidos en el Capital Ordinario Nivel 1 Capital Ordinario Utilidades Retenidas Otros Instrumentos Capital Nivel 1 Capital Total ¿Qué es? Es el capital utilizado para el funcionamiento de la entidad financiera. Compuesto por el Capital Ordinario Nivel 1 y el Capital Adicional Nivel 1. ¿Qué información se extrae? Se eleva el requerimiento mínimo con respecto a Basilea II (4% a 6%) Se pondera el capital de mayor calidad de la institución y su capacidad de cubrir obligaciones. ¿Cómo se mide? Capital Nivel 1 Razón de Capital Nivel 1 ≥ 6% Razón Capital Nivel 1 Deuda Subordinada Capital Nivel 2

20 ¿Qué información se extrae?
Razón de Capital Nivel 2 ¿Qué es? Es el capital de liquidación, el cual continuará absorbiendo pérdidas cuando la institución sea insolvente y tenga que liquidarse. Consiste básicamente en deuda subordinada ¿Qué información se extrae? Se mantiene el requerimiento mínimo con respecto a Basilea II (2%) ¿Cómo se mide? Capital Nivel 2 Razón de Capital Nivel 2 ≥ 2% Razón Capital Nivel 2 Capital Ordinario Utilidades Retenidas Otros Instrumentos Capital Nivel 1 Capital Total Deuda Subordinada Capital Nivel 2

21 Razón de Protección (colchón) de Conservación
¿Cómo se mide? Razón de Colchón de Conservación ≥ 2.5% Razón Colchón de Conservación 2.5% (Capital Ordinario Nivel1) Colchón de Conservación Capital Ordinario Utilidades Retenidas Otros Instrumentos Capital Nivel I Capital Total ¿Qué es? El objetivo es garantizar que los bancos acumulen capital de reserva fuera de periodos de tensión que puedan utilizar en caso de incurrir en pérdidas. ¿Qué información se extrae? El colchón exigido permite definir normas sencillas para la conservación de capital. Por ejemplo restringir la distribución de beneficios cuando el coeficiente de capital Ordinario Nivel 1 cae por debajo de cierto threshold. Deuda Subordinada Capital Nivel II

22 Razón de Protección (colchón) Anticíclico
¿Cómo se mide? Oscila entre el 0% y el 2,5% de los activos totales ponderados por riesgo. * El tamaño del colchón dependerá de una autoridad con competencia para adoptar decisiones basadas en su criterio del grado de acumulación de riesgo sistémico. Razón de Colchón de Conservación ≥ 2.5% Colchón Anticíclico Capital Ordinario Utilidades Retenidas Otros Instrumentos Capital Nivel I Capital Total ¿Qué es? El objetivo del colchón anticíclico es garantizar que los requerimientos de capital del sector bancario tengan en cuenta el entorno macrofinanciero en que operan los bancos. Protege frente a eventuales pérdidas futuras cuando se estime un crecimiento excesivo del crédito agregado (riesgo sistémico). ¿Qué información se extrae? El colchón anticíclico específico de cada banco reflejará la composición geográfica de su cartera de riesgo de crédito. Deuda Subordinada Capital Nivel II

23 Razón de Apalancamiento
Capital Nivel 1 Activos totales sin ponderar por riesgo Exposiciones fuera de Balance Derivados Razón de Apalancamiento ≥ 3% ¿Qué es? Ayuda a evitar el excesivo apalancamiento en el sistema. Asimismo, frena cualquier intento de sortear los requerimientos de capital por riesgo. ¿Qué información se extrae? Refuerza los requerimientos de capital en función del riesgo con una medida complementaria sencilla no basada en el nivel de riesgo. Limita la acumulación de apalancamiento en el sector bancario

24 Índice de Cobertura de Liquidez
Fondo de Activos Líquidos de alta calidad Activos totales sin ponderar por riesgo Derivados Índice Cobertura de Liquidez ≥ 100% Salidas de efectivo netas totales durante 30 días Para poder considerarse «activo líquido de alta calidad», los activos deberán gozar de liquidez en los mercados durante momentos de tensión e, idealmente, ser admisibles por el banco central. Salidas de efectivo totales previstas – min. {entradas de efectivo previstas; 75% de las salidas efectivas previstas} ¿Qué es? El índice busca calcular si la institución financiera es capaz de sobrevivir un estado de estrés (basado en la crisis de 2007) por 30 días utilizando sus activos líquidos de alta calidad. ¿Qué información se extrae? Como mínimo, el fondo de activos líquidos deberá permitir al banco sobrevivir hasta el día 30 del escenario de tensión.

25 Índice de Estabilidad de Financiación
Volumen de Financiación estable disponible (fuentes) -ASF Activos totales sin ponderar por riesgo Derivados Índice Estabilidad de Financiación ≥ 100% Volumen de Financiación estable requeridos (usos) -RSF * ASF y RSF son ponderados por factores asociados que determinan como calcular el importe total ¿Qué es? Establece una cantidad aceptable mínima de financiación estable basada en las características de liquidez de los activos (dentro y fuera de balance) y las actividades de la institución en un horizonte de un año, bajo un escenario prolongado de estrés. ¿Qué información se extrae? Intenta limitar uso excesivo de financiación mayorista a corto plazo durante periodos de abundante liquidez Busca hacer sostenible la estructura de vencimientos de sus activos y pasivos.

26 100% ≥ Índice de Descalce ¿Qué es?
Entrada de Efectivo Activos totales sin ponderar por riesgo Derivados Índice de Descalce ≥ 100% Salidas de Efectivo ¿Qué es? Identifica los desfases entre las entradas y salidas de efectivo contractuales durante intervalos temporales definidos - Se basa únicamente en los vencimientos contractuales, sin ningún supuesto de comportamiento, ¿Qué información se extrae? Indica en qué grado el banco depende de la transformación de vencimientos para cumplir sus contratos en vigor.

27 Índice de Concentración de Financiación.
Financiación por contraparte significativa Fin. por producto/instrumento significativo Concentración de Financiación por Contraparte Concentración de Financiación por Producto Pasivo Total del Banco Pasivo Total del Banco Activos totales sin ponderar por riesgo *Concentración Significativa > 1% del balance total ¿Qué es? Ayuda a identificar las fuentes de financiación mayorista de tal importancia que su cancelación podría causar problemas de liquidez. -Limitante: en el caso de muchos tipos de deuda, no es posible identificar la verdadera contraparte financiadora ¿Qué información se extrae? Vigilar el porcentaje absoluto del riesgo de financiación, así como aumentos sustanciales de las concentraciones - Se debe segmentar por horizontes temporales < 1 mes, 1–3 meses, 3–6 meses, 6–12 meses y >12 meses.

28 Panel de Control (Dashboard)

29 Panel de Control (Dashboard - Basel)

30 Panel de Control (Dashboard - Basel)

31 Panel de Control (Dashboard - IFRS)

32 ¿Preguntas? Muchas Gracias
Contacto ¿Preguntas? Muchas Gracias Arturo E. Carvajal Socio Financial Risk Management KPMG © 2013 KPMG, una sociedad civil panameña y firma de la red de firmas miembro independientes de KPMG, afiliadas a KPMG International Cooperative (“KPMG International”), una entidad suiza. Derechos reservados. KPMG International Cooperative (“KPMG International”) es una entidad suiza. Las firmas miembro de la red de firmas independientes de KPMG están afiliadas a KPMG International. KPMG International no provee servicios a clientes. KPMG y el logotipo de KPMG son marcas registradas de KPMG International Cooperative (“KPMG International”), una entidad suiza.